假設A金融公司

① 金融案例題

1美元=122.30/40日元,1英鎊=1.4385/95美元.
1英鎊=(122.30*1.4385)/(122.40*1.4395)=175.93/176.19
A公司如果要以日元向銀行買進英鎊,即銀行英鎊賣出價,匯率是1英鎊=176.19日元（用對銀行即報價方有利的那個價格）.

② 有關國際金融貨幣互換的一道題。

如果不換，A借英鎊，支付利率11.6%，B借美元支付利率10%
交換：B借英鎊，支付利率12%，A借美元支付利率8%
交換後共節省：11.6%+10%-（12%+8%）=1.6%
A借美元與B借美元兩者利率相差2%，A借美元有優勢
A借英鎊與B借英鎊兩者利率相差0.4%，B借英鎊有優勢

③ 公司金融習題，有關NPVGO，會的進來

1、題中隱含假設復為AB兩公司都發行股制票，因而產生股利。
2、NPVGO計算原理：增長型股票的價值（現值）=零增長型股票價值 + 增長機會的現值。
3、由上分析，NPVGO的計算公式為：V=D1/k + NPVGO.其中，k為資本成本，V即為股價。
由於兩公司的當前股利相同，同設為D0，則A公司的股價V=1.1*D0/k + NPVGO， 而B公司股價V= 1.12*D0/k + NPVGO,由於利潤，資產等相同，二者的當前股價應該相同。則A公司中，由於前一項較小，則NPVGO所佔比重較大，而B公司中前一項較大，則NPVGO所佔比重較小。

④ 金融高手請入 金融工程題目 急！！在線等

LIBOR的變動范圍是一個重要的衡量因素，我認為應該先獲取一個浮動利率EAY的一個區間，這樣各自公司就能決定到底是付浮動還是付固定更加節約成本，然後各自互換

⑤ 假設：有一個公司A需要進行 融資 行為。請高手幫我解答一下何為融資。(注意看下面的注意事項)

樓上的回答都還行，但我沒有滿意的，抱歉。

⑥ 金融市場學計算題

每半年支付一次利息,50元,2001年7月1日已支付了一期，還剩9期,接下來的第一期的支付的50元,按市場利率折現成年初現值,即為50/(1+8%/2),第二期的50元按復利摺合成現值為50/(1+8%/2)^2，……第9期到期的本金和支付的利息按復利摺合成現值為(50+1000)/(1+8%/2)^9.
(說明:^2為2次方,^3為5次方),計算如下:
50/(1+4%)+50/(1+4%)^2+50/(1+4%)^3+50/(1+4%)^4+50/(1+4%)^5+50/(1+4%)^6+50/(1+4%)^7+50/(1+4%)^8+1050/(1+4%)^9=1074.35
說明:^2為2次方,其餘類推
因為實際價格比市場價格要高,A公司應該購買該債券.

用公式計算:
P=C/1+r+C/(1+r)^2+C/(1+r)^3+...+C/(1+r)^n+M/(1+r)^n
=∑C/(1+r)^t+M/(1+r)^n
=∑50/(1+4%)^9+1000/(1+4)^9
=50*7.4353+1000*0.7024=1074.17(計算中有一定誤差)

⑦ 金融工程習題（期權期貨 利率互換），求解，急！！高分。

1.多頭同價對敲，就是看漲和看跌的期權費一樣，就都假設為c吧。那麼那標的資產的價格波動大於2c是將可以獲得盈利。也就說，無論標的資產（一般是股票）的價格從你購買期權的日到期權到期日的價格上漲還是下跌，只要漲跌的程度大於2c都可以獲得盈利，且波動幅度越大，盈利越大。若波動幅度小於2c，則虧損。且若股價沒有發生任何變化時，虧損最大，為2c。
（圖形類似於倒三角形的性狀）

2.這個我也不是很明白，這樣理解吧。
若現貨價格x小於88元，平掉期貨合約，損益為89-x，放棄執行期權合約，損失期權費3元，所以總損益為86-x，因為x小於88，所以損失小於2元。
若現貨價格x大於等於88元，則在期貨市場上，平掉期貨合約，收益為89-x，在期權方面，選擇執行該看漲期權，收益為x-88，期權費3元，總損益為-2元。
所以，可以看到，選擇這樣的一個結構合約，最大虧損為2元，即總成本鎖定在2元。 所以可以認為合成後的期權費是2元。
總之，期貨合約肯定要平的，期權根據當時的市價選擇執行或不執行。

3.
a,可行。甲公司的固定利率上比乙公司優惠1%，乙公司在浮動利率市場上比甲公司貴0.5%，可以通過互換降低平均成本。

b，合計降低融資成本即0.5%。站在甲乙公司上看，本來甲公司需要浮動利率，成本為LIBOR+0.25%,乙公司需要固定利率，成本為10%。現在通過互換，甲公司成本變為LIBOR+0.75%，乙公司變為9%。所以合計成本降低0.5%。

c,范圍是大於等於9.5%，小於等於10%。理論上可取等號，實際上若取等號的話，就與直接從銀行借一樣了，所以實際上不應取等。
可以這樣理解，甲從處借入浮動利率的貸款，比他直接從銀行借成本要高0.5%，所以他要從乙處取回這部分費用，所以他借給乙的錢的利率要比銀行高至少0.5%，為9.5%，這是下限，如果比這個低的話，甲就直接從銀行借了。而上限就是乙直接從銀行借入其所需的固定利率的成本，就是10%。比這個高的話，乙就直接從銀行借了。可見，二者可以共同節省的費用加起來就是0.5%，他們的協商也只能在這個范圍內。

⑧ 假設A公司在3個月之後需要一筆金額為1000萬美元的資金，為期3個月，為鎖定資金成本，該公司與某銀行簽訂

金融為1000萬美元的6X9遠期利率協議。

銀行30天後需要歸還：100萬*（1+9％/12）

銀行60天後可收回(按月復利計算)：100萬*（1+13.8%/12）^2

第二個30天借款利率R，60天(30+30)後需要歸還:100萬*(1+R/12)，銀行要做到無風險，30天以後的借款數應該不是100萬，而是100萬*（1+9％/12）這樣借款剛好歸還前一期借款，後一期借款需要歸還的本利與60天的貸款本利收回相等：

則有: 100萬*（1+9％/12）*(1+R/12)= 100萬*（1+13.8%/12）^2

R=（1+13.8%/12）^2*12/（1+9％/12）-12=0.1862,即18.62%

(8)假設A金融公司擴展閱讀：

利息成本的計息方式有兩種：

一是按不變利率計息；

二是按可變利率計息。

前者是指按負債發生時規定的利率乘以負債余額計算利息額。後者則指是負債發生時不規定具體的利率，而是確定一個基準，通常以市場不斷變化的某種利率為基準（如國庫券利率），加減某一具體的數額（0.5%或1%）為該項負債的利率。

⑨ 金融萌新求大神解答

如圖，合理安排雙方互換利率，A支付LIBOR浮動利率，B支付5%固定利率，雙方各得利0.5%