A. 國債期貨套利年化收益能達到多少
套利屬於穩定型的，風險低收益也低，年收益要看你的策略了，畢竟這合約是新上市的，也沒有過檢驗
B. 用一百萬做多一手國債期貨，一年後的理論收益是怎麼樣的
期貨是保證金交易，你不用100萬的現金去做100萬的期貨的。
假設國債是穩定收益的，那麼，你一年後的收益也是穩定的，在同樣資金量的情況下，你期貨收益會是現貨的若干倍，倍數為你開戶交易所給你的保證金比例。
看起來很賺。問題在於，期貨在這一年裡，會存在著不定的波動。而保證金帶來的杠桿，會放大你的持倉風險，所以你不得不加大保證金，以防爆倉，這樣一來，這些預留的資金，就降低了上述的利潤比。而這些波動到底會多大，你到底會多預留多少資金，都是難以預計的，這些都會影響你的收益。
但是現貨里，你100萬進去，那就是100萬乘個理論值就可以了。
上面是隨便說了一下。你要真入市，建議還是有些基本期貨知識為好。你想用期貨來投資，這個風險相當的大。慎入。
C. 國債期貨上漲意味什麼
國債期貨漲跌會帶來的影響有限，因為國債期貨的成交量相對較小，其門檻較高，需要50萬以上資金才能開通賬戶。
從期貨的無套利定價模型來說，國債期貨的價格由國債現貨的持有成本決定。也就是說，期貨價格取決於現貨價格和持有現貨至交割日之間的成本，否則市場將會出現套利行為，而套利行為的大量涌現又將使得套利無利可圖，從而使期貨價格回歸至均衡價格。
拓展資料：
國債期貨價格影響因素：
收益率因素：根據傳統的固定資產定價理論，在國債發行市場上，國債價格與收益率成反向關系，利率上升，國債價格下降，反之，利率下降，國債價格上升；在票面利率相同的情況下，國債的期限越長，其價格對利率變動的敏感度越高，但敏感度隨著年限的增加以遞減的速度增加；在期限相同的情況下，國債的票面利率越低，其對利率變動的敏感度越高；利率下降帶來的資本利得要大於相同幅度利率上升帶來的資本損失。對利率市場化國家的投資者而言，同期限的市場利率是到期收益率的最好參照系。
經濟周期：經濟周期總是在擴張和收縮之間變動，投資收益率也隨之上升或下降。在經濟收縮階段，投資需求萎縮，利率水平下降，進入蕭條以後，利率維持在低水平上，轉入復甦以後，投資和消費的增長引發利率水平的回升，到高漲階段，利率水平則維持在較高的水平。由於國債價格與收益率水平反向相關，因此，國債現券價格通常在經濟收縮階段上升，而在經濟形勢趨好後下降。國債期貨的價格也受到同樣的影響。
通貨膨脹率：國債價格主要由市場利率決定，而通貨膨脹則是市場利率的重要影響因素。持有國債獲取的固定收益扣除通貨膨脹率才是獲得的實際利率。當社會上通貨膨脹程度較高時，貨幣貶值，從而造成國債投資者本金和利息收入實際相對減少，投資者為避免通貨膨脹造成的損失，往往會把資金投向可以保值的商品，如黃金、房地產，減少國僨的持有量，這就使國債價格下跌。反之，當通貨膨脹程度較小時，國債的高收益率就會吸引眾多的投資者，造成國債需求增大，價格上漲。實證研究發現，交易所國債對CPI數據的變化非常敏感，存在預先反應，之後存在反向修正。由下圖可見，國債收益率與CPI的變動趨勢具有一致性，從2002年至今其相關系數高達0.81。
D. 國債期貨利率和現貨價格的關系
1、影響國債價格因素的角度來看，建議投資者重點關注央行的貨幣政策和公開市場操作，國債期貨直接反映市場利率變化，國內存貸款利率不是由市場交易產生，而是由央行規定，所以央行的貨幣政策對於國債期貨價格影響是最重要的。
2、其次，為市場資金狀況也值得國債期貨投資者關注，投資者可參照上海銀行間同業拆借利率SHIBOR的走勢，對國債期貨走勢進行判斷。
3、此外，經濟發展也可以作為投資者的參考。利率水平本質上是經濟發展對於貨幣的需求程度，經濟發展過快時利率一般將上升，反之經濟低迷時，利率則一般會下降。
4、CPI、貨幣供應量、國家信用、全球經濟環境還有政府財政收支等都是影響國債期貨價格波動的主要因素，而最核心的因素是利率因素，國債期貨的價格與利率成反比，利率漲得越高，國債價格下滑的幅度越大。
E. 計劃未來購買國債現貨，擔心未來收益率上漲，因此期貨進行做空處理
第一句話是對的。國債現貨價格下跌和
國債收益率
上漲是等價的。可以這么理解，在未來現金流一定的前提下（國債的
票面利率
和面值是確定的，所以未來的現金流已經確定了），國債價格下跌，那麼收益率就必然上升。用公式來解釋就是：當前價格=現金流之和/收益率
所以呢，擔心國債價格下跌是要
做空
的
國債期貨
來進行
套期保值
的，這是空頭套期保值。
如果計劃
購買國債
現貨，那麼應該是
多頭套期保值
，也就是購買國債期貨。另外也可這么理解，收益率上漲意味國債價格下跌，這是有利的價格變動，不需要在期貨上操作。但是此時如果做空國債期貨的話是可以賺錢的，只是已經不是套期保值的概念了
F. 國債期貨的利率是如何計算的
國債期貨的標的是國債 國債的3%的收益率是不會變的 不管國債期貨漲還是跌，利率是不變的，變的是票面價格。
G. 如何利用國債期貨進行收益率曲線套利
利用國債期貨進行收益率曲線套利方法如下：當投資者預期收益率曲線將更為陡峭，則可以買入短期國債期貨，賣出長期國債期貨，實現「買入收益率曲線」；相反，當投資者預期收益率曲線將變得平坦時，則可以賣出短期國債期貨，買入長期國債期貨，實現「賣出收益率曲線」。