單一的現貨鎖定價格vs期貨套保

① 現貨和期貨的價格 相反嗎 還是有一定的關系 套期保值總是一個升一個降啥意思期貨

期貨和現貨的價格，不是相反的，而且在臨近交割月的時候，價格會趨向一致（期貨價格還要包含倉儲費）。套期保值一個升一個降，這個你可能弄錯了。套保一般來說是單邊持倉，害怕現貨未來價格上漲，影響成本，就在期貨上買入相應月份的合約來對沖上漲風險。害怕現貨未來價格下跌影響利潤，就在期貨上做空。這個才是正常的套保情況。
你說的一個升，一個降。應該是套利。

② 「價格發現」和「套期保值」是什麼意思在現貨或期貨中的，最好具體點，謝謝

價格發現就是說期貨的含義。期貨英語叫 futures,就是未來，將來的意思。也說明期貨價格反映的就是人們對未來價格的預期。當大家都認同這個價格，那麼未來價格就會達到大家預期的水平。比如大家都看漲，都現在開始買入，到時價格當然就漲到大家預期的價格。這就是價格發現功能。

套期保值，就是利用期貨市場可以雙向交易的機制，企業現貨價格的波動進行規避。比如某企業擔心小麥價格上漲，就可以在期貨市場先行買入小麥期貨。由於期貨價格和現貨價格走勢一致。當未來小麥價格上漲，企業購買成本增加，但此時期貨價格也漲了，期貨是賺錢的。期貨的盈利就可以攤低現貨的購買成本，相當於鎖定了現貨的購買價格。鎖定了現貨價格波動的風險。套期保值就是這樣，在現貨中，擔心價格漲，就在期貨買入保值，擔心價格跌，就做賣出保值。就是利用期貨交易來鎖定現貨價格波動風險，使企業能夠把主要精力放在組織生產，公司經營上。

③ 期貨，現貨與套期保值的聯系

系統的講太專業 咱說通俗一些 首先要明確一點 期貨實際上市期貨合約 說白點就是個遠期合同 咱再往下說 現貨好說就是手裡的貨 那麼套期保值是怎麼實現的呢? 舉個例子 現在豬頭現貨賣50一個 成本才10快一個 到2個月以後不是豬頭的銷售旺季 可能會降價處理30一個,你又想把利潤鎖定在40/個 那麼你就可以在期貨市場上先按55元一個賣出(因為涉及到倉儲啥的所以正常來說期貨一般比現貨價格高一些) 就是先簽個合同 我兩個月後按55一個賣你豬頭,那麼兩個月後豬頭價格跌到了30一個 在期貨市場按35平倉 你期貨市場的盈利是20/個 現貨市場原來是賺40現在少賺20/個 你的盈利=期貨盈利20+現貨盈利20=原來鎖定利潤40/個 那麼假如豬頭不跌反漲咋個說啊 比如現貨漲到100了 期貨漲到105了 這時候你在期貨市場虧損了 50 而你在現貨市場多賺了50 期現相抵您老的利潤還是在40/個

④ 期權與期貨的套期保值方式的區別是什麼

期貨： 期貨套期保值的原理是利用期貨與現貨部位相反、價格變化相同，從而達到規避風險、鎖定成本的目的隨著價格的變化，期貨套保一個部位盈利，另一個部位肯定虧損，這樣在規避風險的同時，投資者也失去了價格有利變化情況下獲得收益的能力。

需要注意的是，天下沒有免費的午餐，期權合約雖然可以為套保者保留標的價格有利變動時的好處，但不同於期貨合約的是，期權合約不是免費的。在利用期貨給標的資產做套保的時候，如果套保者擔心標的資產價格上升，可以選擇買入相應的期貨進行套保;反之，如果擔心標的資產價格下跌，則賣出相應的期貨進行套保。

⑤ 期貨與現貨的價格關系

一、現貨價格是期貨價格的基礎
在市場經濟條件下，現貨市場上商品的價格經常變動，價格風險較大，商品生產經營者就會產生通過套期保值轉移價格風險的願望。如果這時其他條件已經具備，就會形成該商品的期貨市場，進而產生該商品的期貨價格。可見，先有現貨價格，然後才有期貨價格。所以，期貨價格是一種較高級的價格形式。此外，期貨交易雖以合約買賣為主，但始終以實物交割為基礎，所以，商品的現貨價格決定商品的期貨價格。
二、期貨價格的形成與變動時現貨價格有著重大影響
首先，期貨價格是現貨價格形成的重要影響因素。期貨交易培訓期貨市場形成後，因期貨價格具有真實性、競爭性、預測性等特點，期貨價格便成了該種商品在世界范圍內的權威性價格。商品生產經茜者在進行生產、貿易活動時，均以此價格作為商品的一種參考價格或基準價格。其次，期貨價格的變動幅度與方向均會影響現貨價格的波動。在其他條件不變時，期貨價格向利多方向的變動，會引起現貨價格一定程度的上升，從而導致現貨商品供給的增加；反之，則使現貨價格出現一定的下降，現貨供給相應減少。
三、套期保值者是現貨市場與期貨市場之間相互聯系的橋梁和相互作用的媒介
若不存在套期保位者，期貨市場就將失去與現貨市場的直接聯系。期貨交易培訓 在這種情況下形成的期貨價格特別是商品期貨價格，極少能反映現貨商品的實際供求狀況，因而它並不是期貨市場「發現」的商品的真實價格，只不過是各期貨投機者之問相互對的結果而已。目前，我國期貨市場上的價格有相當一部分就屬於這種情況。
四、現貨價格與期貨價格之間相互作用、相互影響的途徑
兩者之間的相互作用、相互影響的途徑兩點：其一是通過套期保值者直接傳遞這種作用與影響;其二是通過期貨投機者間接傳遞。期貨交易培訓 但對期貨價格起決定作用的是後一條途徑，而對現貨價格起重要作用的是前一條途徑，這是由套期保值者在現貨市場、期貨投機者在期貨市場上的支配地位決定的。
無論是期貨的價格還是現貨的價格變化，都是有一定的因素觸發引起的，所以在市場中進行交易的時候，要觀察市場是否出現一些新的消息面，是否會引起價格的變化等等各個方面的因素刺激。

⑥ 期貨能很准確的鎖定價格嗎書上給的例子都是正好鎖定的

不知道你說的是鎖定套利還是鎖定原料成本。 你套利的話當然是完全鎖定，比如你4000開倉買2手糖，漲到4100。這個時候你覺得上漲空間很小又想繼續持有，你就可以開一手空單。是開一手空單，不是平前面的倉。這個時候你是完全鎖定了一手100個點的利潤
如果你是套期保值鎖定原材料價格的，99.99%的是不能完全鎖定的。期貨現貨趨向是一直的，但是最後交割會價錢肯定不是一樣的。因為你要考慮運輸費，還有當地產量的問題。所以最後一般是把原料鎖定在一個很小的范圍。
這個范圍和原材料有個基差，你還可以進一步用基差套期保值再鎖定一次成本（中國暫時沒有基差套期保值，歐美市場都有）
循環就是循環到下個月繼續交易的。

⑦ 關於期貨套期保值的問題

1、首先我們要弄清楚什麼叫基差？
簡單點說，基差就是現貨與期貨之間的差價，一般是用現貨價減期貨價（或者近月期貨價格減遠月期貨價格），得出的價格為負數，那麼我們把他叫做正向市場，反之叫做反向市場。（一般情況下，由於存在持倉費、需要佔用資金等因素，遠月或期貨的價格要比現貨價格要高）
2、所謂套期保值交易，是利用在期貨市場上的交易來鎖定現貨經營的成本或利潤，而套期保值的原理是建立在兩個市場（期貨與現貨）的價格有趨同性的基礎上上的，也就是所說的同漲同跌。
3、下面來舉例說明一下：
假如某貿易商在3月2日存有5000噸銅，成本是30000元/噸
該貿易商預計這5000噸銅將在1個月後完全銷售完，而貿易商認為，當前銅價格存在下跌的可能性很大，為了規避這一價格下跌帶來的風險，該貿易商決定利用期貨市場做套期保值。
於是，貿易商在期貨市場上以31000元/噸的價格賣出5000噸銅（做空）
註：此時，基差就為30000-31000=負1000元/噸
4月2日，貿易商以25000/噸的價格銷售掉了庫存的5000噸銅，同時在期貨市場上以26000的價格買入期貨平倉（對沖交易）
註：此時，基差就為25000-26000=負1000元/噸
由於基差沒有發生變化，也就是說兩個市場下跌的幅度是完全一樣的（實際情況並不完全是這樣，這里是為了好說明問題）
我們來看看該貿易商這筆交易的情況：
現貨：成本為30000元/噸，售出價格為25000元/噸，虧損5000元/噸，共計虧損5000元*5000噸=25000000元
期貨：賣出（開倉）價格為31000元/噸，買入（平倉）價格為26000元/噸，盈利5000元/噸，共計盈利5000元*5000噸=25000000元
通過兩個市場同時的交易，由於兩個市場的價格下跌的幅度一致（也就是說基差沒有發生變化），該貿易商完全實現了套期保值。
從上面的例子也看得出，銅價從30000元/噸跌到25000元/噸，比基差的變化要大得多。
其他的我就不多說了，馬上開盤了，有空我在幫你補充。

⑧ 對期貨套期保值的小疑問

不是你混亂了，你先入為主的知道3月會漲到2000 了
上面說的情況是你的假設，在1月價格是1000，當時你並不知道到3月份價格一定會漲，或許他還能跌到500，企業會嚴格按照套保的思路來執行。企業到套保的目的是規避價格波動的風險，他們生產的產品有穩定的盈利率，目的就是通過期貨保值他穩定的盈利率在市場發展中不被其他風險所減弱。

⑨ 期貨套保和套利的區別

第一目的不同：
套利操作的主要目的是在承擔較小風險，於此同一時間獲的相對穩定的利潤。而套保的目的是轉移風險，並不以盈利為目的。在很多套保的成功案例中，期貨部位往往是損失的，但只要期貨與現貨兩個市場的盈虧基本相抵，就達到了套保鎖定風險的目的。
第二基礎不同：
套保者一般是在現貨上持有頭寸，或者預計將持有現貨頭寸，因而在期貨操作場所上建立反轉的期貨頭寸以管理現貨風險，也就是說，倘若並未現貨市場的操作需求，就不會持有期貨部位。而套利則不同，其所持有的多方部位、空頭部位以及現貨部位都是套利操作的一部分，套利者從這些頭寸的相對價格差異中獲的利潤。
第三市場范圍不同：
套保只涉及現貨和期貨兩個市場。而在套利操作中，操作者既可在期貨和現貨於此同一時間操作進行期現套利，也可僅在期貨操作場所進行套利：或在同一品種不同交割月之間進行跨期套利，或在不同品種同一交割月之間進行跨品種套利，或在不同的期貨操作場所之間進行跨市場套利。
第四根據不同：
套保根據的是期貨操作場所和現貨價格變動的一致性，並且變動的態勢、幅度越一致，套保的效果越好;而套利操作者利用的期貨與現貨之間，或者期約之間的價格呈現的不合理偏差來獲取套利利潤的，並且這種不合理的價差越大，套利操作的利潤就越大。

⑩ 期貨是不是有鎖定成本的功能

是的。比如你1個月後需要10噸螺紋鋼，現在價格是4000，但你預測將來價格會上漲，你為了鎖定成本，就在期貨市場買入1手螺紋鋼期貨合約，一個月後，期貨漲到了4500元/噸，你在期貨市場賺到500元/噸，現貨市場上，螺紋鋼也漲到了4500，這時你花4500買入，你現貨上虧損500.恰好和期貨上的盈利對沖。那你購買螺紋鋼現貨成本鎖定在了4000.但如果後來螺紋鋼現貨下跌到了3500.期貨上就會虧損500，現貨賺500.二者還是對沖了，所以也無法降低成本的。