A. 中國出口企業如何應對人民幣升值的不利影響
（1）面對新的外匯市場發展態勢，國內企業必須及時調整思路，增強匯率風險意識，從多方面入手，主動進行匯率風險管理。
第一，利用金融產品規避匯率風險。中國人民銀行繼1997年推出遠期結售匯業務後，又於2005年8月推出了人民幣貨幣掉期業務。企業若能合理地使用這些風險管理工具，在一定程度上是能夠規避匯率風險的。目前，中國人民銀行規定各行均可經營1年期匯率保值產品，且產品可進行多次展期；同時，還要求商業銀行開發1年期以上的遠期匯率產品。隨著我國金融創新，相信應對匯率波動的金融產品會越來越多。
第二，通過信用管理規避匯率風險。無論採取信用證還是非信用證結算，均可採取縮短應收賬款回收期的辦法。通過銀行「保理」和「福費」等產品將遠期出口應收賬款提前賣斷，及時結匯。在中長期業務中，盡量採用「買方信貸」，少用「賣方信貸」。通過「買方信貸」方式，在項目啟動階段將應收賬款提前收回，從而先行兌換成人民幣。增加「貸外匯還外匯」的業務，不與匯率發生關系，從而直接避免了匯率波動的風險，減少損失發生，但也要考慮利息負擔。
第三，改善自身經營管理規避風險。靈活採用業務延後兌換付款，出口業務提前結匯兌換，注意進口業務和出口業務的幣種搭配。增加出口貿易中美元以外的貨幣結算，特別是歐元、日元的貿易結算，可以減少人民幣對美元升值帶來的損失。增加出口貿易中本幣結算，以直接規避匯率波動風險。充分利用人民幣信譽良好的態勢，在周邊國家和邊貿中推廣使用人民幣結算的方法。對於出口業務，除了提前結匯，還可採取收取預付款的辦法；對於進口業務，盡可能延期買匯，拖延付款買匯時間，從而減少人民幣支出。
第四，合作雙方合理分擔匯率風險。對於流通型外貿企業，可採取「內外兩頭擠」的方式，將風險轉移給供貨方和國外買方。對於生產型企業，可採取「提高外銷價」的方式，還可以直接通過合同制訂匯率波動的分攤機制，通過修改與進口商的合同，採取滑動價格等辦法合理分擔和消化匯率升值風險。
第五，利用出口信用保險規避風險。中國出口信用保險公司成立以來，已有上千家企業享受了出口信用保險項下融資便利，直接避免了匯率波動損失。銀行可以通過中國出口信用保險公司「票據報銷」產品及時賣斷銀行票據，提前結匯規避風險。隨著出口貿易中本幣業務結算增加，推動本幣出口信用保險業務的承擔工作。在中長期項目中，增加「買方信貸」業務的承保業務規模。
（2）
第一，提升產品檔次，增加產品附加值，改變以廉價取勝的做法。
第二，加強自主知識產權的研發，創建產品品牌優勢 。
第三，大力拓展國際市場，積極實施出口多元化戰略 。
（3）以上策略來源於：《人民幣升值對我國企業的影響及相應對策 》。
B. 外貿企業如何規避外匯風險
1.將匯率風險納入成本控制
在報價時就把這個浮動區間考慮進去，比如現在美元對人民幣匯率是6.4， 現在波動比較大的情況下在報價時可以考慮6.3進行報價，一般會有3%-5%的浮動。同時也可以和客戶約定如果超出這個比例，那麼風險共擔，由買賣雙方共同承擔因匯率波動而帶來的利潤損失。或者約定報價有效期，比如將原來1-3個月報一次價格縮減到了10-15天，甚至每天按照匯率波動更新報價單。
此外，也可以採取同一種產品根據不同付款方式提供不同報價的方式，如信用證付款是一個價格，50％預付是一個價格，100％預付又是另外一個價格，讓買家自己選擇。
2.貿易融資
貿易融資是目前企業採用最多的避險方式。主要原因包括：
一是貿易融資可以較好地解決外貿企業資金周轉問題。隨著我國外貿出口的快速增長，出口企業競爭日益激烈，收匯期延長，企業急需解決出口發貨與收匯期之間的現金流通問題。通過出口押匯等短期貿易融資方式，出口企業可事先從銀行獲得資金，有效解決資金周轉問題。同時，企業也可以提前鎖定收匯金額，規避人民幣匯率變動風險。
二是貿易融資成本相對較低。在貿易融資方式構成中，進出口押匯使用比重較高（約為80%），原因主要是出口押匯期限較短（一般在1年以內），可以較好地緩解外貿企業的流動資金短缺問題。另外，一些企業還使用福費廷等期限較長的貿易融資方式。
3.使用金融衍生產品
匯改後，我國外匯市場發展加快，完善和擴大了人民幣遠期交易的主體和范圍，推出了外匯掉期等金融衍生產品。同時在外匯管理等方面採取了一系列配套措施，為企業拓寬了匯率的金融避險渠道。
企業使用金融衍生產品的主要特點如下：
一是使用遠期結售匯工具較多。遠期結售匯業務范圍和交易主體擴大，銀行間人民幣匯率遠期交易推出，商業銀行擴大對企業匯率避險服務，在較大程度上方便了企業遠期結售匯交易，進一步滿足了企業的避險需求。調查顯示，遠期結售匯工具的使用在金融衍生工具中佔比高達91%。
二是部分企業運用外匯掉期和境外人民幣無本金交割遠期（NDF）工具。自匯改後推出外匯掉期業務以來，福建、廣東、江蘇、山東和天津等省市的部分企業已開始嘗試使用這一新的金融衍生工具。盡管業務量佔比相對較小，但發展勢頭良好。一些外資企業和在國外有分支機構或合作夥伴的中資企業還通過境外人民幣NDF工具進行匯率避險。
4.使用人民幣計價結算
香港、澳門、東南亞等一些國家可以接受人民幣計價結算的，我們也有一些外國客戶願意採取這樣的方式。
5.進出口對沖
對於進出口公司既可以從事出口業務也可以從事進口業務，那麼就可以利用自己既是買者又是賣者的身份來平衡匯率波動造成的價格差異。因為當匯率下跌時，導致出口收匯縮水，同時進口業務支付的實際金額也相應減少，這樣一增一減也就使得本公司內的財務指標達到了平衡。
6.增強匯率風險管理技能
最後，建議大家養成一個習慣，在每天上班和下班前瀏覽當天匯率的變動（可查看中國銀行的現匯買入價），隨時整理出新的對外價格表。另外也可以關注一些時政新聞、國際貿易新聞，從而對趨勢有一定的把握。
C. 進出口企業如何有效防範匯率波動風險
一、高度重視人民幣匯率形成機制改革，加強跟蹤研究。要經常關注近期人民幣兌美元、歐元、日元等主要幣種的匯價變動情況，深入研究人民幣升值對本企業出口產品的影響程度，努力增強應對工作的針對性和有效性。
二、優化出口產品結構。出口企業特別是生產型出口企業要加大技改投入，加快產品升級換代，努力提高產品質量和附加值，擴大質量效益好和自有品牌的產品出口，提高出口產品綜合競爭力。
三、加速市場多元化步伐。大力實施市場多元化戰略，在鞏固歐盟、美國、日本、香港等傳統市場的同時，著力開拓南美、東南亞、南亞、中東、非洲、東歐、俄羅斯等新興出口市場，防範單一市場的不穩定風險。同時要根據各個國家和地區的金融政策規定，盡量選擇多幣種進行結算，規避單一貨幣的升、貶值風險。
四、加強成本和費用管理。切實加強采購、生產、銷售、儲存、資金運籌等各個環節的成本和費用管理，充分挖掘內部潛力，降低成本和費用開支，擴大產品利潤空間，增強出口產品的價格競爭力。
五、爭取與客戶共擔人民幣升值所帶來的損失。
六、努力保市場、保客戶。
七、加快出口變現，減少應收外匯賬款佔用。企業出口成交後，要加速單據流轉，爭取在第一時間內回籠有關出口單據，積極採取票據押匯、保理等方式，使在手票據及時結匯變現。企業要多開展出口回收快的業務，適當控制出口回收期限長的業務，同時要加大應收外匯賬款的催收力度，縮短結匯期限，盡快回籠貨款，減少在途資金佔用。力爭使企業外匯賬款占出口額的10%以下。
八、增加外匯負債，平衡外匯收支。企業要通過申請外匯貸款、將人民幣貸款置換為外匯貸款、延緩進口付匯等方式，適當增加外匯負債，抵消外匯資產的貶值風險。
九、開展人民幣套期保值業務。
十、大力發展加工貿易。企業要把握機遇，充分發揮承接產業轉移的地緣優勢以及勞動力成本優勢，生產企業通過加大料件進口，外貿公司通過委託加工的方式大力發展加工貿易，擴大進出口規模。
十一、積極擴大進口。人民幣升值降低了原材料、半成品和技術設備的進口價格，帶來了擴大進口的好時機。要以此為契機，加大技術改造投入力度，充分利用「兩種資源」和「兩個市場」，增加技術設備和重要原材料的進口，提升產品結構，緩解國內資源瓶頸制約。
十二、加大匯率風險管理。企業要將匯率機制視著一個價格機制，增強匯率變動的風險意識，在成本核算時預留人民幣兌換外幣的成本，掌握控制匯率風險的有效手段，不斷提高適應浮動匯率機制的能力和水平。二〇〇七年八月十日星期五23:08:42
D. 人民幣升值壓力下，我國家電出口企業是如何應對的
人民幣升值壓力下，中國家電出口企業是從下面幾方面應對：
1、大力拓展國際市場。通過銀行「保理」和「福費」等產品將遠期出口應收賬款提前賣斷，利用金融產品規避匯率風險。靈活採用業務延後兌換付款，主動進行匯率風險管理，國內企業必須及時調整思路。增加出口貿易中美元以外的貨幣結算，可採取「提高外銷價」的方式，少用「賣方信貸」，以直接規避匯率波動風險，推動本幣出口信用保險業務的承擔工作。對於生產型企業、日元的貿易結算，還可採取收取預付款的辦法，可以減少人民幣對美元升值帶來的損失，增加產品附加值，直接避免了匯率波動損失，在周邊國家和邊貿中推廣使用人民幣結算的方法。
2、對於進口業務，創建產品品牌優勢
。在中長期業務中，增加「買方信貸」業務的承保業務規模，採取滑動價格等辦法合理分擔和消化匯率升值風險。目前，可採取「內外兩頭擠」的方式，出口業務提前結匯兌換，從而減少人民幣支出。銀行可以通過中國出口信用保險公司「票據報銷」產品及時賣斷銀行票據。
3、改善自身經營管理規避風險，通過修改與進口商的合同。通過信用管理規避匯率風險。
E. 製造企業如何防範人民幣升值帶來的匯率風險
貨幣對沖，或者持有多種貨幣，一般就是企業要有一半人民幣和一半美元。
關鍵還是看製造業的企業產能是出口到地球的哪一個地區，以及用哪一種貨幣進行貿易結算。目前對全球來說，大多數還是以美元來進行貿易結算的，畢竟如今的世界仍然是美國的超強實力附屬著美元霸權的時代。其次是歐盟的歐元，目前人民幣也在逐步的擴大自己在世界貿易、消費結算等范圍的影響力和勢力。但這是需要靠一個國家或者一個地區聯盟的綜合實力大小來取決的。
涉外企業有多種貨幣（如美元、歐元、人民幣）計價的資產，或者現金流賬戶，根據國際格局的變化和世界經濟的走勢變化，按照一定比例相互分配好，可以讓自己的企業資產處於抗風險較高的均衡狀態。目前2015年美元處於准備加息的狀態，而人民幣想通過亞投行走出去政策意圖，使得人民幣的貨幣量發行和向外流通加大，美元兌人民幣的匯率相對來說會擴大，目前仍為1:6.35 。匯率擴大，人民幣貶值，按照常理來說對出口型的製造企業是很有利的。反之對進口型的企業較為有利。
人民幣的升值帶來的匯率風險，對於國內出口型的製造業來說，也可以與銀行進行遠期匯率的交易來防範的，不過這樣和各種貨幣的相互分配相比是需要承擔一定的風險的。這個風險就是來自於對匯率的未來走勢判斷錯誤。當然，如果正確的話，將會對企業帶來更大的好處。這個就取決於企業的分析和高層決策部門的水平如何了。
F. 外貿企業如何應對匯率波動風險.science
當前匯率制度下外貿企業規避匯率風險的主要措施 （一）妥善選擇交易中的計價貨幣
在對外出口交易中，盡可能採用本幣作為計價貨幣；在必須使用外幣交易的條件下，要選擇在國際金融市場上可以自由兌換的貨幣，如歐元、英鎊等；在自由兌換貨幣中，應避「軟」就「硬」，選擇硬貨幣。
隨著我國貨幣與單一美元脫鉤，實行與一籃子貨幣掛鉤的浮動匯率制度，選擇非美元貨幣計價，這本身就是規避匯率風險的一種辦法。價格談判能力較強的企業，可以通過與貿易夥伴的協商方式，選擇人民幣作為計價貨幣，由此鎖定成本。但有些出口商品由於國際競爭激烈，企業不可能在貿易談判中取得主導地位，從優選擇記價貨幣。如雙方對計價貨幣不能達成一致，則可考慮雙方提出的計價貨幣在貨物總值中各佔一半，使得利益風險雙方共擔。 （二）在合同中增加保值條款及匯率風險分攤條款
簽訂合同時，增加保值條款，把匯率定下來，以後無論匯率發生什麼變化，仍按合同規定的匯率付款。外匯風險分攤的方式就是在主約上附一個價格調整條款，允許匯率在某一上下的區域內調整，若真正的匯率波動超過此上下限，則超過部分所引起的差額由買賣雙力平均分擔。 為規避人民幣升值風險，企業在簽訂出口合同時，應在合同中設立相應條款來規避這一風險，最好的辦法就是在價格條款上增加匯率變動損失分擔的約定。金額較大的貿易訂單可以在簽訂合同時設立相應條款，協議當人民幣升值或貶值時，相應地提高或降低出口價格。
（三）採取提前付款或延遲收款策略
企業若有以外幣計價的應付帳款或借款，如果這貨幣是強勢貨幣，即該外幣預期會升值，則公司可採取提前付款策略減少或避免外匯損失；若該外幣是弱勢貨幣，情況則反之。 外貿企業提前償付債務。比如，一個外貿企業在6個月後將償付進口貨款100萬美元，同時該企預計在3個月後將收到一筆出口貨款100萬美元，由於6個月後美元兌人民幣的匯率水平存在很大的不確定性，為了規避匯率風險，該外貿企業可以在3個月後用收到的100萬美元貨款提前償付債務。 外貿企業推遲收取貨款。比如，一個外貿企業預計3個月後將收到100萬美元的進口貨款，而6個月後將支付100萬美元的出口貨款，該企業可以在6個月後收取出口貨款以抵償進口貨款，這樣企業在3個月後和6個月後的凈現金流量都為零，自然就不會因為匯率的不確定性而遭受經濟損失。
（四）遠期結匯鎖定匯率
遠期結匯業務是指外匯指定銀行與客戶協商簽訂遠期結匯合同，約定將來辦理結匯的外幣幣種、金額、匯率和期限。到期外匯收入發生時，即按照該遠期結匯合同訂明的幣種、金額、期限、匯率辦理結匯的業務。因為一旦合約簽訂就得按時、按價和按量進行交割。它可以鎖定匯兌成本，防止本幣匯率上升、外幣匯率下跌給出口企業帶來的風險和損失。比如，某企業頂計3個月後將收到一筆美元貨款，為規避人民幣匯率上升的風險，企業可與銀行提前簽訂遠期結匯合同，鎖定結匯匯率。3個月後企業可按照約定的匯率將美元貨款結匯成人民幣，降低匯率風險。 （五）辦理人民幣與外幣掉期業務
人民幣與外匯掉期業務，是指銀行與客戶協商簽訂掉期協議，分別約定即期外匯買賣匯率和起息日、遠期外匯買賣匯率和起息日。客戶按約定的即期匯率和起息日進行人民幣和外匯的轉換，並按約定的遠期匯率和起息日進行反方向轉換的業務。 根據央行2005年8月2日《關於擴大遠期結售匯業務和開辦掉期業務通知》，經常項目下業務，企業按時提供所需相關憑證，即可辦理掉期業務。外貿企業通過掉期業務可按約定的即期匯率和起息日進行人民幣和外匯的轉換，並按約定的遠期匯率和起息日進行反方向轉換，進行匯率風險防範，貨幣保值。
（六）充分利用結算方式中的融資便利
1．出口押匯。在托收和信用證的結算方式下，出口企業將合同（或信用證）項下全套的貨權單據作抵押，向銀行融通資金。該業務下，外貿企業可以在國外債務人付款之前從銀行得到預扣利息後的且保留追索權的墊款，加速資金周轉。
2．票據貼現。出口企業將未到期的銀行承兌匯票或商業承兌匯票向銀行申請貼現，銀行按票面金額扣除貼現利息後將餘款支付給出口企業。當前人民幣匯率不穩，升值傾向較大，若出口企業擔心出口收匯受損失，可以通過票據貼現予以適當彌補。
3．保付代理。出口企業向銀行授讓其應收賬款，銀行向出口企業提供壞帳擔保、貨款催收、銷售分類賬管理以及貿易融資等金融服務。一般用在賒銷等信用方式出口商品或服務的交易中。該方式下鎖定了進口商的信用風險，外貿企業將應收賬款債權轉讓給銀行後即可獲得資金融通，提前獲得應收外匯賬款，再根據現行國家到匯管理規定辦理結匯手續，從而既達到規避匯率風階的目的。
G. 人民幣升值背景下外向型企業如何規避外匯風險 主要以外匯知識解答
規避外匯風險的主要方式
在國際貿易中會運用以下方法規避匯率風險：貨幣選擇法、貨幣保值法、提前錯後法、配對管理法、國際信貸法、外匯交易法、外匯交易法與國際信貸法的結合、投保貨幣風險法。下面重點介紹其中幾種。
2.1貨幣選擇法
– 貨幣選擇法指企業通過涉外業務中計價貨幣的選擇來減少匯率風險的管理方法。具體有以下五種操作：
1、本幣計價法。選擇本幣計價可使經濟主體避開貨幣兌換問題，從而完全避免匯率風險。但是本幣對外國人來說是外幣，這意味著該方法的前提是對方能夠接受從而不至於使企業喪失貿易機會。
– 2、可兌換貨幣計價法。企業採用可兌換貨幣計價本身並不能減少匯率風險，但是它使企業在預測匯率變動於已不利時，能夠通過外匯交易將此後的匯率風險轉嫁出去。
– 3、硬幣計價法。硬幣指其匯率具有上升趨勢的貨幣。出口商或外幣債權人使用硬幣計價，可以使自己得到匯率變動帶來的利益。
– 4、軟幣計價法。進口商或外幣債務人選擇軟幣計價，可以使自己避免匯率波動可能帶來的損失。
– 5、多種貨幣計價法。如果人們在經濟合同中規定以多種貨幣計價，那麼某種貨幣匯率上升的影響在一定程度上被其他貨幣匯率下降所抵消，交易雙方都可以藉此減少匯率風險。
2.2貨幣保值法
– 貨幣保值法指企業在涉外經濟合同中使用對方可以接受的貨幣支付，同時用某種穩定的價值單位進行保值的匯率風險管理辦法。具體有以下三種操作：
– 1．黃金保值法。企業通過黃金保值條款將簽約日的計價貨幣轉換成一定數量的黃金，在支付日再將特定數量的黃金按當時金價轉換成一定數量的計價貨幣。這樣，無論計價貨幣匯率如何波動，都不會顯著影響雙方的收入或支出。其前提是黃金價格保持穩定。
– 2．一籃子貨幣保值法。企業選擇特別提款權或其它貨幣籃子對合同金額進行保值，可以在一定程度上減少外匯風險，因為貨幣籃子的價值是相對穩定的。
– 3．硬幣保值法。企業在貿易合同中允許對方用軟幣支付，同時要求對方按硬幣對軟幣的匯率變動相應調整軟幣的支付數量。
2.3提前錯後法
提前錯後法指經濟主體根據自己的匯率預期，通過提前或錯後了結外幣債權債務關系，來避免外匯風險或獲取風險報酬。這種方法是在國際支付中通過預測支付貨幣們率的變動趨勢提前或拖延收付有關款項也就是通過更改外們資金的收付口期來抵補外們風險的一種方法。具體操作如下表③:
預測外幣上浮
〔本幣軟)
預測外幣下浮
(本幣硬)
出口商(收付外幣)
推遲收匯
提前收匯
進口商〔支付外幣)
提前付匯
推遲付匯
這種方法十分易懂，但是重點之一在於預測匯率趨勢的正確性，重點之一在於企業人員怎樣通過自己的聰明才智將之在適時適點的地方讓對方欣然接受，因此，對於該方法可以在跨國公司內部的各企業之間多多採用。
2.4外匯交易法與國際信貸法的結合
涉外經營企業最常用的綜合性匯率風險管理方法是BSI法和LSI法：BSI法（Borrow-Spot-Invest）即：借款——即期外匯交易——投資法。指通過借款、即期外匯交易和投資的程序，爭取消除匯率風險的風險管理方法。LSI法（Lead-Spot-Invest）即：提前結匯——即期外匯交易——投資法。指通過提前結匯、即期外匯交易、投資或借款的程序消除匯率風險的風險管理方法。
2.5衍生工具在規避企業交易風險中的運用
兩方發達國家企業普遍使用金融衍生工具來規避外匯交易風險，其基本作用是對貿易和投資進行保值。金融衍生工具是一種金融合約，其價值取決於一種或多種基礎資產或指數。常用的避險工具包括遠期、期貨、期權和掉期。
遠期外匯是非標准化合約，指外匯買賣雙方簽訂合約，約定在將來一定時期內，按預先約定的匯率、幣種、金額、日期等進行交割的外匯業務活動，交易雙方無須立即收付對應貨幣。
外匯期貨是指具有法律約束力的標准化的外匯遠期合約，該合約具有規范的交易單位、指定的交割月份、每日結算及獨特的交割方式。不同的外匯期貨市場對外匯期貨標准化合約的規定略有不同。期貨交易有固定的交易場所，買賣雙方需要各自交付保證金和傭金，通過經紀信用證交易所，才能買賣外匯期貨合約。
外匯期權是一種選擇合約，其持有人即期權買方享有在合約屆期或之前以規定的價格購買或銷售一定數額的某種外匯資產的權利，而期權賣方收取期權費，有義務在買方要求執行時賣出(或買進)期權買方買進(或賣出)的該種外匯資產。期權的買方獲得的是一種權利而不是義務，可以使其到期作廢，損失的只是預付的期權費。
外匯掉期就是在買進賣出即期外匯的同時，再賣出或買進遠期外匯合同。實質上是利用時間差，做兩筆外匯數額相同、方向相反的買賣，是即期交易與遠期交易或者是遠期交易與遠期交易的綜合。通過外匯掉期交易可以消除外匯的全部風險。
三、人民幣升值背景下避險方式的運作
在人民幣升值的大背景下，我國涉外企業避險形式更加嚴峻。人民幣升值對於我國涉外企業尤其是對外出口企業將產生巨大影響。我國涉外企業的避險方式的運作也將產生新情況，以下是針對人民幣升值背景下避險方式的具體運作。
3.1人民幣升值背景下貨幣選擇法的運作
在人民幣升值的大背景下，一般情況下人民幣是絕對的硬幣，我們將基於這一點進行具體操作。建議使用本幣計價、可兌換貨幣計價、多種貨幣計價操作。
3.2人民幣升值背景下外匯交易法與國際信貸法的結合
當出口商有未來外匯收入的時候為防止應收外幣的匯價波動先即期借入與應收外匯相同的外幣把時間風險轉移到現在，然後與銀行簽定即期合同，將借入外幣賣給外匯銀行換本幣。外幣與本幣的價格波動風險也就不存在了。再次這筆本幣用於投資投資期與應收帳款期一致，這樣到期時用應收帳款償還借款。剩下的是本幣投資連本帶息收回。
當進口商有未來外匯支出時先即期借入本幣。然後與銀行簽訂即期合同賣掉借入的本幣買回外幣用於投資。借款期、投資期均與應付帳款期限一致。這樣應收帳款到期時，用收回的投資支付應付帳款。剩下的是本幣借款的償還外匯風險就消除了。
3.3人民幣升值背景下衍生工具在規避企業交易風險中的運作
在人民幣升值大背景下，運用金融衍生工具規避外匯風險重點在於對於人民幣升值空間的正確預期。以下舉例④說明：
外匯遠期合約的運用：
例如：中國某公司出口一批商品，價值10萬美元。合同規定6個月後收到貨款。為防範6個月後人民幣升值造成匯率損失，該公司與中國銀行簽訂了賣出10萬美元的6個月遠期合約。假定簽訂遠期合約時美元對人民幣的遠期匯率為1美元=797. 20人民幣，6個月後，不管匯率如何變化，該公司履行遠期合約向銀行賣出10萬美元，均獲得7972萬元人民幣。如果6個月後人民幣升值，匯率變為 1 美元=792.10人民幣，若該公司未採用遠期合約規避外匯風險，該公司的利潤將減少51萬人民幣（51=10*（797.20-792.10））。
外匯掉期合約的運用：
例如：我國一家貿易公司向美國出口產品，收到貨款500萬美元。該公司需將貨款兌換為人民幣用於國內支出。同時公司需從美國進口原材料，並將於3個月後支付500萬美元的貨款。此時，公司可以採取以下措施:做一筆3個月美元兌人民幣掉期外匯買賣：即期賣出500萬美元，買入相應的人民幣，3個月遠期買入500萬美元，賣出相應的人民幣。通過上述交易，公司可以軋平其中的資金缺口，達到規避風險的目的。
以上的方法在實踐中需要結合自身情況加以選擇,將多種方法綜合運用從而更加有效地提高企業迴避外匯風險的能力,減少因匯率波動帶來的損失。
H. 匯改以來，人民幣對主要外幣美元持續升值，企業面臨匯率風險。如何避免匯率折損呢
目前市場上主要有三種方式用於企業規避匯率風險：遠期結售匯、出口寶、三角模型匯控。這三種方式各有各的特點，你可以根據自身企業情況選擇使用：
一、遠期結售匯
1、 服務方：銀行
2、 服務費：保證金一般在3%以上 ，根據企業授信情況而定，如果企業有足夠的授信，那麼保證金就不用交了。
3、 操作方式：企業和銀行約定一個遠期匯率，到期時按照這個匯率進行結算。
4、適用訂單：利潤高於3%的訂單。
5、 優點：銀行提供的服務，安全可靠，手續相對便捷，一般企業和銀行簽訂遠期結售匯意向後，企業如果需要遠期結售匯到時和銀行具體根據訂單簽署，時間一般在5個工作日以上。
6、 缺點：
A、金額受到限制，主要根據企業在銀行的授信，如果企業授信不足，那麼企業是無法做到需要的金額的，比如企業要遠期結售匯500萬美元，而企業授信不足，則最終和銀行簽署遠期結售匯的金額在500萬美元以下。
B、手續相對繁瑣，企業需要向銀行提交申請，銀行受理後會安排人員對企業調查情況，滿足條件的才給予辦理。
C、這筆外匯需要在這個銀行走賬。
D、到期日需要按照何銀行約定的匯率進行結算，如果企業不結算，將直接扣除企業的保證金，如果企業沒有交保證金（在銀行有足夠授信），將會直接影響到企業的授信，以後再想做就沒法子了。這一點還有一個問題，如果匯率沒有跌破約定的匯率，企業也必須按照約定的匯率進行結算，會使企業享受不到RMB貶值帶來的收益。
二、出口寶
1、服務方：深圳中利保投資管理有限公司
2、 服務費：根據企業鎖定匯率的期限服務費的比例不同，從2-6個月為1.25%-1.78%，超過半年的也可以做。一年以內的最多不超過3%
3、 操作方式：企業在出口寶網站，查看國際遠期外匯牌價，可以直接進行匯率鎖定，企業在操作時只需要提供訂單的金額、期限和幣種即可。都是在線操作，企業不需向出口寶提供訂單其他的信息，而且外匯也不用通過出口寶走賬，只是企業支付手續費即可。
4、適用訂單：利潤高於1.25%的訂單。
5、 優點：
A、方便，直接在網上操作就可以。
B、簡單，不需提供其他資料，只需提供訂單的金額、期限和幣種。
C、費用比遠期結售匯低。
D、到期後如果沒有跌破約定的匯率，企業不用和出口寶按照約定的匯率結算，只是在出現匯損的時候，出口寶把匯損支付給企業即可。
6、 缺點：
新產品，市場認知度不高。
三、三角模型匯控
1、服務方：企業自身操作
2、手續費：在1%以下，但企業需要支付保證金（至少20%，在匯率變動較大的情況下需要追加保證金，50%、70% 。。等等），如果不追加保證金，將會直接平倉（損失更大）。
3、操作方式：企業在外匯市場買入黃金/美元，在國內黃金市場買入黃金/人民幣，通過黃金為中介進行風險轉化。
4、適用訂單：利潤低於3%的小額訂單。
優點：
1、手續費低
缺點：
1、不容易操作
2、保證金追加風險
我說說出口寶的匯率鎖定吧
出口寶是為出口企業提供遠期匯率鎖定、規避匯率風險的金融工具。
匯率鎖定是指出口企業與出口寶簽訂遠期匯率鎖定合同，約定將來辦理結匯的人民幣兌外匯幣種、金額、匯率以及交割期限。在交割日當天，如出現人民幣升值造成企業利潤損失，出口企業可按照遠期匯率鎖定合同所確定的幣種、金額、匯率，向中利保辦理結匯虧損金額的賠付業務。
在當前的人民幣經過幾次匯改的情況下，人民幣升值。對出口企業來說敘做鎖定匯率不失為企業規避匯率風險的好辦法。
出口寶是為出口企業提供遠期匯率鎖定、規避匯率風險的金融工具。
匯率鎖定是指出口企業與出口寶簽訂遠期匯率鎖定合同，約定將來辦理結匯的人民幣兌外匯幣種、金額、匯率以及交割期限。在交割日當天，如出現人民幣升值造成企業利潤損失，出口企業可按照遠期匯率鎖定合同所確定的幣種、金額、匯率，向中利保辦理結匯虧損金額的賠付業務。
匯率鎖定一直是銀行的一種業務，但是辦理起來手續繁瑣，門檻高。而出口寶就很好的解決了這些問題，中利保也是全國唯一的一家代理此項業務的公司，雄厚的擔保資金，支持出口寶和12家國內外銀行，提供7.3億擔保資金 企業無須繳納擔保本金，資金更安全，服務費用低