股票交易互換

『壹』 股票收益互換的特點

你好，股票收益互換的特點：
客戶與證券公司一對一議價，簽署協議即可達成交易，屬於券商櫃台產品；

客戶和證券公司之間只對收益進行現金流交換，一般不需要進行股票實物交割；

可以根據客戶需求靈活設計互換方向、掛鉤標的、終止條件、收益條款等交易要素，滿足客戶融資、投資和風險管理的個性化需求；

客戶可以自身信用擔保或提供一定比例的履約擔保品，資金收益具有杠桿效果。只需支付資金利息即可換取股票收益，從而大幅提高了資金杠桿。

對於資質優秀的客戶，潛在杠桿率可以達到近5倍；

『貳』 股票買賣學問還是挺多的，什麼是股票收益互換

股票互換，就像任何名義上的互換一樣，是雙方在特定時期內交換一系列現金支付的協議。股票收益掉期業務最具吸引力的方面是杠桿交易，它允許投資者用更少的錢獲得更多的股票收益。股票收益互換，是指客戶與證券經紀人按照約定，在未來一定時間內，就某一特定股票的收益表現，按固定利率進行現金流交換，即甲方支付給乙方固定利息。乙方按規定向甲方支付證券交易的報酬。股票收益掉期是證券公司的場外交易產品。證券持有人與證券公司進行證券收益互換交易，向證券公司借入股票，收取固定利息，客戶仍享有證券損耗。

具有信用交易特徵的託管人可以為自己的信用提供擔保或提供一定比例的履約擔保，資本收益具有杠桿效應。只有資金的利息才能兌換成股票收益，從而大大提高了資本杠桿率。高杠桿率對於合格客戶，潛在杠桿率可達近5倍。

『叄』 股票收益互換通俗解釋

股票收益互換屬於券商櫃台產品，是指客戶與券商根據協議約定,在未來某一期限內，針對特定股票的收益表現與固定利率進行現金流交換，是一種重要的權益衍生工具交易形式。

股票收益互換的特點：

1. 場外協約成交：

   客戶與證券公司一對一議價，簽署協議即可達成交易，屬於券商櫃台產品；
   客戶和證券公司之間只對收益進行現金流交換，一般不需要進行股票實物交割 。
   

2. 交易要素靈活定製：

   可以根據客戶需求靈活設計互換方向、掛鉤標的、終止條件、收益條款等交易要素，滿足客戶融資、投資和風險管理的個性化需求；

   投資者和證券公司之間的股票收益互換有三種模式：固定利率和股票收益的互換，股票收益和固定利率的互換，股票收益和股票收益的互換；

   投資者可以通過股票收益互換，實現股權融資、策略投資、杠桿交易、市值管理和創建結構產品的目的；

   投資者則可以通過該模式向券商進行融資，實現與股權質押融資、買斷式融資相同的交易效果。
   

3. 具有信用交易特徵：
   客戶可以通過抵押方式（以自身信用擔保或提供一定比例的履約擔保品），並支付資金利息即可換取股票收益，資金收益具有杠桿效果；

   證券公司定期對互換交易和擔保品進行盯市，若擔保金額不足，投資額必須按約定追加擔保；

   可用擔保品的品種包括現金、國債、金融債、企業債、大盤藍籌股票等。擔保品折算率不等，現金為100%，國債在90%以上，股票最低的折算率為0%。
   

4. 杠桿比率高：
   對於資質優秀的客戶，潛在杠桿率可以達到越5倍（目前最高杠桿比例可以達到5倍）。
   股票收益互換業務最吸引投資者的莫過於杠桿交易，投資者可以以較少的資金，利用杠桿關系獲取更多的股票收益。
   

5. 股票收益互換中國國內起步不久：
   2012年底啟動試點，獲得試點資格的券商包括中信證券、銀河證券、光大證券、中信建投、招商證券和中金公司；
   股票收益互換的投資者門檻高：目前只向一般法人和金融機構開放，個人投資者尚無法參與，大部分券商要求投資者凈資產不低於3000萬元，以及不少於3年的證券市場投資經驗，信用狀況良好，無違約記錄；

6. 投資者與券商之間只對收益進行現金流交換，一般不需要進行股票實物交割。
   

『肆』 什麼是股票收益互換

股票收益互換是指客戶與券商根據協議約定，在未來某一期限內針對特定股票的收益表現與固定利率進行現金流交換，是一種重要的權益衍生工具交易形式。

該項創新業務於2012年底啟動試點，首批獲得試點資格的有中信證券、中金公司、中信建投證券、銀河證券、招商證券、光大證券六家券商。

股票收益互換特 點

1.場外協約成交

客戶與證券公司一對一議價，簽署協議即可達成交易，屬於券商櫃台產品;

客戶和證券公司之間只對收益進行現金流交換，一般不需要進行股票實物交割 ;

2.交易要素靈活定製

可以根據客戶需求靈活設計互換方向、掛鉤標的、終止條件、收益條款等交易要素，滿足客戶融資、投資和風險管理的個性化需求;

3.具有信用交易特徵

客戶可以自身信用擔保或提供一定比例的履約擔保品，資金收益具有杠桿效果。 只需支付資金利息即可換取股票收益，從而大幅提高了資金杠桿;

4.杠桿比率高

對於資質優秀的客戶，潛在杠桿率可以達到近5倍。

『伍』 股票收益權互換和融資融券的區別

你好，股票收益互換是券商櫃台產品，客戶和券商一對一議價，可以根據客戶需求靈活設計互換方向、掛鉤標的、終止條件、收益條款等交易要素，滿足客戶融資、投資和風險管理的個性化需求；而融資融券是標准化的，不能滿足客戶的個性化需求客戶可以自身信用擔保或提供一定比例的履約擔保品，資金收益具有杠桿效果。

『陸』 股票互換的特點

股票互換作為金融互換的一種特殊形式，具有以下特點：
(1)股票互換交易屬於表外交易。它的發生不會引起資產負債表內業務發生變化，卻可為交易者帶來業務收入或減少風險。互換交易就是一種衍生金融工具的表外業務。
(2)股票互換交易是場外交易，按非標准形式進行(目前有標准化趨勢)，具有靈活性適應各種交易者的需要。但正是由於互換交易的非標准化方式，它的交易成本較高，談判比較復雜，同時，違約風險也較大。
(3)股票互換往往與股票指數建立某種聯系。與其他類型的互換一樣，股票互換也是基於某種金融資產的現金流的交換，但大多數的股票互換會與一個或若干個股票指數掛鉤，如它們通常以股票指數回報率加減一定的差價作為支付現金流的基礎，這是指進行股票互換的交易雙方至少有一方支付基於某種股票指數回報率的現金流，這里的股票指數的回報率被定義為在股票互換的一個支付周期內，股票指數的變動百分比。在實際操作中，往往將股票指數回報率加減一定的差價作為支付現金流的基礎，這個差價是交易雙方事先預定了的，以基點表示的百分比。當股票指數回報率為正時，投資者支付股票指數回報率加上差價，當股票指數回報率為負時，投資者將收入股票指數回報率的絕對值減去差價。此外，股票互換交易的雙方還可以規定股票指數回報率的上下限，如果股票指數的回報率高於上限利率，則交易者支付上限利率；反之，如果股票指數回報率(此時為負)低於下限利率，則交易者收取下限利率。

『柒』 股票交易如何換股

不用辦手續，只要持股不動，系統是自動會交割的。全自動完成！可以放心大膽持有。這樣的消息對股票是好事情！

『捌』 什麼是股票收益互換

股票收益互換是指客戶與券商根據協議約定，在未來某一期限內針對特定股票的收益表現與固定利率進行現金流交換，是一種重要的權益衍生工具交易形式。

該項創新業務於2012年底啟動試點，首批獲得試點資格的有中信證券、中金公司、中信建投證券、銀河證券、招商證券、光大證券六家券商。

可以根據客戶需求靈活設計互換方向、掛鉤標的、終止條件、收益條款等交易要素，滿足客戶融資、投資和風險管理的個性化需求。

(8)股票交易互換擴展閱讀：

特點

1、場外協約成交客戶與證券公司一對一議價，簽署協議即可達成交易，屬於券商櫃台產品;客戶和證券公司之間只對收益進行現金流交換，一般不需要進行股票實物交割。

2、交易要素靈活定製可以根據客戶需求靈活設計互換方向、掛鉤標的、終止條件、收益條款等交易要素，滿足客戶融資、投資和風險管理的個性化需求。

3、具有信用交易特徵客戶可以自身信用擔保或提供一定比例的履約擔保品，資金收益具有杠桿效果。 只需支付資金利息即可換取股票收益，從而大幅提高了資金杠桿。

4、杠桿比率高對於資質優秀的客戶，潛在杠桿率可以達到近5倍。

『玖』 股票收益互換其實是怎麼回事

你好， 股票收益互換是指客戶與券商根據協議約定,在未來某一期限內針對特定股票的收益表現與固定利率進行現金流交換,是一種重要的權益衍生工具交易形式。