2018年理財產品趨勢

『壹』 銀行理財產品收益率為何創2018年最低水平

目前網上的很多解釋都沒說明白，或者不願意說明白。一個拿得出手的解釋是國內貨幣政策轉向，資金充裕導致理財產品收益率下降。但是如果看余額寶收益率可以發現是4月初開始大幅跳水，而去杠桿是在7月23號實際上結束，顯然在時間上不能很好解釋理財產品收益率下降的現象。
實際上，理財產品收益率下降的核心原因是4月份資管新規（包括2016年底開始的去杠桿政策）。2017年的一系列去杠桿政策，導致大規模的表外資產回表，確實化解了金融風險，規范了金融秩序，不過也導致非信貸領域的融資渠道和平台（即廣義的影子銀行）不能給無法獲得貸款的資金需求方提供融資。而4月資管新規給了表外業務致命一擊，導致底層質量較差但收益率高的產品出局。8月份社融存量增長10.1%，是2003年以來最低的，表明大量資金需求方已經得不到融資了。雖資管新規被暫停，給融資平台留了口子，但表外業務已經被規范，理財產品的底層資產不再包含高收益產品。所以說，理財產品的底層產品結構變化決定了收益率必然下降。
而且目前實體經濟變差，質押不斷爆倉、P2P不斷跑路，整體上約束越來越多，激勵越來越少。理財產品收益率沒有上升的動力啊。

『貳』 2018年p2p理財前景怎麼樣

2018年p2p理財前景怎麼樣?互聯網金融理財改變著人們的生活，同時還以驚人的交易量壓倒了其它產品，已然成為理財界的第一，但p2p理財仍對很多人不看好，那麼2018年p2p理財前景怎麼樣?隨小編來提前目睹一下。

首先P2P理財做了銀行與民間借貸不願做、做不了的服務，創造了這個市場空間及利率空間的剩餘價值，P2P理財的生命力及其經濟社會價值就在這里。

國家一直鼓勵發展的互聯網金融P2P理財方式其實很容易讀懂，去除傳統金融機構之間的中介，讓投資者直接獲得更高的收益。並且你考慮的風險，國家已經出台一系列方案保護投資者。規定，資金與銀行合作，平台碰不到投資者的錢，也就沒有了所謂的跑路風險。要求平台做到小額分散，更大程度的降低了運營風險。

現如今P2P理財模式已經成為了最佳理財方式，它以收取借貸雙方或單方的手續費為盈利目的或者是賺取一定息差為盈利目的，相對於銀行理財模式來說，它具備多個優勢：

1、收益率：P2P理財收益高、銀行理財收益低

銀行以手續費、託管費、管理費等名錄，瓜分了理財投資者大量收益。而投資收益率在4.5%左右，也就是說2.5%的收益被銀行以管理費名義偷走。P2P投資收益明碼實價，年化收益率普遍在8%?12%之間，是銀行理財產品的4倍有餘。

2、抵押擔保：P2P理財模式有、銀行理財無

銀行理財實際是投資者借給銀行的一種信用貸款，除了銀行信用之外，沒有任何風險抵補措施和手段。穩健優質的P2P平台普遍都有借款人足值資產或高質量債權作抵(質)押，並履行抵押登記手續，同時引入第三方擔保公司履行逾期代償義務，有一定的保障性。

3、真實項目掛鉤：P2P理財模式清楚、銀行理財糊塗

現實當中，銀行理財經理大部分不清楚他們賣的是什麼，不知道資金用途、收益與何掛鉤、產品風險等等，理財經理賣得稀里糊塗，客戶買得也稀里糊塗。P2P理財模式需要資金需求方提供真實的借款用途和項目信息，投資者可自主甄別和選擇借款項目，做到了心中有數、明明白白。

4、流動收益：P2P理財付息形式多樣、銀行理財到期付息

銀行理財普遍都是產品到期後一起結算本息，購買期間不能給投資者帶來穩定的現金流收益，容易導致投資者流動性不足或緊張。P2P理財模式採取一次性還本付息、先息後本(按月付息、到期還本)、等額本息/等額本金等多種方式，一定程度上降低了理財風險，也滿足了日常的流動性需求。

選擇P2P平台時，現在其實比較容易，按照國家監管要求，完成資金存管，運營證件完備，最重要的是債權真實性，如果有保險公司合作，那就算的上好上加好!

2018年不管你看見看不見，p2p理財都在飛速的發展，中國經歷30年的高速發展與財富積累，彎道超車進入了金融資本時代，互聯網金融正以迅雷不及掩耳之勢，得到迅猛發展!

『叄』 銀行理財3大新變化哪些值得購買

銀行理財產品是商業銀行在對潛在目標客戶群分析研究的基礎上，針對特定目標客戶群開發設計並銷售的資金投資和管理計劃。在理財產品這種投資方式中，銀行只是接受客戶的授權管理資金，投資收益與風險由客戶或客戶與銀行按照約定方式雙方承擔。

銀監會出台的《商業銀行個人理財業務管理暫行辦法》對於「個人理財業務」的界定是，「商業銀行為個人客戶提供的財務分析、財務規劃、投資顧問、資產管理等專業化服務活動」。商業銀行個人理財業務按照管理運作方式的不同，分為理財顧問服務和綜合理財服務。我們一般所說的「銀行理財產品」，其實是指其中的綜合理財服務。

銀行理財3大新變化哪些值得購買大夥都過來圍觀一下

1.銀行理財產品收益率連續3個月下降

數據顯示，5月份理財產品平均預期年化收益率為4.82%，較4月份下降了0.03個百分點，這也是繼3月份以來的連續第三個月下跌。其中，5月份保證收益類理財產品1002款，平均預期收益率為4.25%，保本浮動收益類理財產品2549款，平均預期收益率為4.32%，非保本浮動收益類理財產品7914款，平均預期收益率為5.05%。

2.在資管新規中，明確規定，兩年過渡期後，銀行將不能再發行保本理財產品。最新數據顯示，2018年5月份，銀行保本理財產品佔比為30.97%，較4月份下降了2.18個百分點，呈現持續下降的趨勢。

3.銀行短期理財產品大幅下降

除了保本理財產品外，銀行短期理財產品也是大幅下降。數據顯示，5月份銀行3個月以內理財產品2901款，佔比為24.44%，較4月份下降了4.87個百分點，下降幅度非常之大。

延伸閱讀：銀行理財系列指數每日數據播報

截至6月13日，銀行理財綜合收益指數為4.75%，較修正後的前一期數據下行2BP;國有大行理財產品指數為4.63%，下行1BP;中小銀行理財產品指數為4.89%，下行3BP;保本類理財產品指數為4.19%，下行1BP;非保本類理財產品指數為4.81%，下行2BP;短期限理財產品指數為4.60%，下行2BP;中長期理財產品指數為4.81%，下行2BP;短期限非保本理財產品指數為4.66%，環比下行4BP。

『肆』 【零售金融周報】季末效應猶存 結構性存款發行量創單周新高

本周招行、浦發、中信等銀行發布2018年年報，年報數據顯示，銀行零售轉型趨勢明顯，個人存款相比企業存款增速更快，但由於存款的定期化趨勢以及攬儲壓力，銀行存款成本不斷上升。而 理財 規模和理財業務收入在資管新規的監管下，也呈現出收縮的態勢，未來在過渡期內這種趨勢或將延續。

本周（2019年3月22日至2019年3月28日）為一季度最後一周，季末考核壓力加大，且無公開市場操作，流動性收緊，貨幣市場 利率 反彈明顯。本周銀行理財平均 收益 率為4.30%，較上周無變化；寶寶理財收益率為2.80%,較上周上升17BP；貨幣基金平均預期收益率為2.81%，較上周上升18BP。

近期有理財需求的投資者可關注短期類銀行理財產品以及一些相對高收益的貨幣基金，尤其是大額資金投資者，可以進行短期投資操作。本周季末效應猶存，但下周季末因素褪去，以及降准預期增加，月初互聯網寶寶收益率或將回落，建議投資者做好資金安排。

1、 寶寶理財產品收益率大漲17BP

圖1 寶寶理財平均7日年 化收益率

數據來源：大數據研究院

表1 寶寶理財收益率TOP10

數據來源：大數據研究院

大數據研究院採集樣本數為78隻寶寶理財產品。本周(2019年3月22日至2019年3月28日)寶寶理財收益率為2.80%,較上周大幅上升17BP，季末流動性收緊，貨幣市場利率明顯走高。

78隻互聯網寶寶產品中，有17隻寶寶產品最高7日年化收益率（以寶寶對接的貨幣基金收益率最高的計算）在3%以上，較上周增加7隻，佔比為21.79%。

本周互聯網寶寶收益率排名第一的是泰達宏利貨幣，7日年化收益率為7.82%，對接的貨幣基金為「泰達宏利貨幣A」。

2、廣州農商行銀行理財收益率位列第一

圖2 銀行理財產品數量和平均收益率

數據來源：大數據研究院

表2 銀行理財收益率TOP10

註：只統計非結構性銀行理財，發行量大於10款的銀行

數據來源：大數據研究院

大數據研究院監測數據顯示，本周（2019年3月22日至2019年3月28日）銀行理財發行數量為2309隻，較上周減少62隻。本周銀行理財平均收益率為4.30%，較上周無變化。銀行理財對於流動性收緊的反應相對滯後，所以本周並沒有大幅上漲。

大數據研究院對周發行量在10隻以上的銀行理財產品收益率進行排名，本周排名第一的為廣州農商行，銀行理財平均預期收益率為5.19%。兩家股份制銀行在收益率前十名榜單中，分別是華夏銀行和浙商銀行，平均預期收益率分別為4.64%和4.44%。

3、本周結構性存款發行量達最高值 熱度不減

圖3結構性存款發行量和收益率

數據來源：大數據研究院

據大數據研究院不完全統計，本周結構性存款產品發行數量161隻，環比上周增加19隻，達到了2019年以來的周發行量最高值，可見結構性存款等高成本負債仍是重要的攬儲方式。從平均預期收益率來看，結構性存款的平均預期收益率為4.16%，較上周下降無變化。

本周結構性存款發行量前三的銀行為 招商銀行 、民生銀行和中國銀行。結構性存款平均預期收益率最高的為華夏銀行為5.59%；其次為東亞銀行，平均預期最高收益率為5.48%。

4、6-12個月凈值型理財產品佔比最高

截至2019年3月21日，存續的凈值型理財產品共5058隻，較上周增加77隻。從近期招行、浦發等銀行公布的2018年年報看，凈值型理財產品的規模佔比一般都在30%-50%，較2017年明顯提升。

剔除代客境外理財產品之後，T+0類凈值產品有110隻，佔比僅3.25%；比重最高的為6-12個月期限的產品，共1118隻，佔比為33.03%。

從剔除了代客境外理財類凈值型理財數量銀行排名中，工商銀行排名第一。凈值型理財產品數量在100隻以上的僅有10家銀行。

表3 凈值型理財數量前十大銀行（剔除代客境外理財類）

5、貨幣基金收益率季末大幅回彈

圖4貨幣基金平均收益率走勢（%）

數據來源：wind

表4 貨幣基金收益率TOP10

數據來源：wind

本周（2019年3月22日至2019年3月28日）貨幣基金平均預期收益率為2.81%，較上周上升18BP。其中7日年化收益率超過3%的貨幣基金仍為146隻，較上周大幅增加58隻，收益率反彈明顯。

本周貨幣基金收益率排名第一、二的仍為泰達宏利貨幣B，七日年化收益率為8.08%。 但該基金暫停申購，原因為「本基金正偏離度絕對值超過0.5%」，即攤余成本法和影子定價法的正偏離超過0.5%。

『伍』 廣發銀行理財產品為什麼一直跌

實體經濟下滑。
關於銀行理財產品平均收益持續下跌的問題，我認為外因是宏觀的貨幣政策導向，內因是資管新規下新形態對銀行理財產品的種種約束和規范，尤其是對非標資產的限制，導致社融量增速下降，加上實體經濟的下滑，銀行發行的理財產品無法取得高收益，也無法回饋投資者高收益。
根據普益標准發布的數據，自2018年1月到2019年1月，銀行封閉式預期收益型人民幣理財產品平均收益率從4.8%一直下跌到目前的4.3%左右。2019年1月份415家銀行發行了1萬多款理財產品，封閉式預期收益型人民幣理財產品平均收益同比下降0.05個百分點。在下跌過程中，曾經出現了短暫的拐點，在2018年2月份平均收益達到4.88%，在2018年3月以後開始持續的下降。

『陸』 理財產品的風險變化；為什麼說銀行投資理財產品有風險

是因為理財產品本來就是有風險的，無論是銀行還是證券公司，有可能會受到市場行情的影響，也會受到人們購買力的影響，所以在購買的過程中一定要注意規避風險。

『柒』 為什麼現在很多人寧可買銀行的理財產品，也不願意把錢存在銀行當中

現在有很多人寧可買銀行的理財產品，也不願意把錢存在銀行當中？我不知道這個結論是怎麼得出來的，但從現實來看，從2018年之後，很多人都更傾向於存款，而不是購買銀行的理財產品。

我們先來看一下最近兩年時間銀行理財產品余額增速以及存款余額增速。

1、銀行理財產品增速情況。

截止2018年，銀行理財產品總共有4.8萬只理財產品，余額22.04萬億；而截止2020年6月末，銀行理財產品余額只有22.1萬億元，相當於最近三年時間，銀行理財產品余額基本上保持在一個穩定的狀態，沒有明顯的增長。

在存款利率跟理財產品收益率差不多，甚至比理財產品收益率還要高的情況下，銀行存款卻能夠保本保息，50萬之內受到存款保險條例的保護，只要大家通過正規的銀行渠道去存款，就不會出現意外情況。

正因為目前銀行存款兼顧安全性、收益性，而且大額存單流動性也相對比較好，所以存款越來越受到大家的歡迎。