『壹』 國有企業信貸融資存在的問題與原因有哪些
在傳統的計劃經濟體制下，國有企業的資金來源主要通過財政渠道劃撥，改革以來，這種狀況有了很大的變化，財政與銀行的職責分工有了較大的調整：企業的外部資金來源已從依靠財政逐漸轉變為主要依靠銀行。80年代中期，財政已基本不向企業增資，以前未撥足的流動資金也不撥付了。企業實際上只能依靠貸款而發展，因為除了銀行貸款這一渠道外，不存在其他的融資渠道。我國經濟已從「計劃—財政主導」進入「銀行融資推進」的發展階段。由於企業借貸沒有內在的約束機制，因此一部分企業借貸的規模越來越大。即便是原來自有資本比較多的企業，由於80年代以來的擴張中過分依賴銀行借貸，把銀行貸款當作股本投資使相當一部分國有企業的債務與自有資本比例過大。
正是由於國有企業對銀行的極大依賴性，在銀行主導型融資機制的作用下，形成了國有企業難以清償的巨額債務和國有銀行的大量不良資產。對銀行系統而言，不良資產比例過高是形成信貸風險從而促使銀行系統脆弱性的主要因素。我們知道，高的不良資產比例意味著很大部分的居民儲蓄已找不到對應的實物資本，或者說已經損失掉，同時也意味著部分國有商業銀行在技術上已經破產，一旦觸發信用危機，整個銀行系統將面臨災難性的後果。可見，國有企業融資的低效率，就意味著國有銀行的虧損，國有企業的規模越大，佔GDP的比例越高，就意味著國有銀行的呆壞帳越多。同時，由於缺乏有效的破產機制，現行的資產重組的結果可能是好企業被低效率企業拖垮。從整個規模上看，就是國有經濟即由國有銀行所連通的國有企業的全體效率累積性的惡化。
下面我們具體分析這種傳遞機制：
首先，企業融資結構不合理導致銀行資產負債運作存在嚴重缺陷。
有資料表明，1998年，國有企業固定資產的60%，流動資金的90%來自銀行貸款，這種壟斷性的單一間接融資形式必然使國有企業越來越依賴銀行資金的支持，也使我國銀行資金配置格局存在嚴重缺陷，如1996年我國國有商業銀行的負債率為96 62%，國有商業銀行自有資本佔主要風險資產（貸款）的比重為4 52%，這種高負債的信用業務是建立在高度的公眾信任基礎上的，當公眾信任度下降時首先遇到的最大沖擊是存款擠提。大規模的存款擠提將使銀行破產倒閉。中央銀行只能通過通貨膨脹來提高銀行系統資產的流動性。
同時，在資產項目構成中，各項貸款總額占總資產的80%左右，而同業存放、購買國債合計僅佔3%—5%，消費信貸、不動產抵押貸款還是空白。
相比之下，80年代中期，在美國的全部商業銀行總合資產負債表中，總資產的10%為消費貸款，30%為不動產抵押貸款和有擔保的個人貸款。我國商業銀行以無擔保貸款為主體的資產結構，無疑加大了自身的風險。現實情況說明，企業對銀行信貸資金的高度依賴這樣一種融資格局，使得國有企業飢不擇食的「飽餐」銀行資金，根本不講究融資質量，更談不上通過融資去優化配置，極大地扭曲了銀企關系，使銀行資金配置全部投向國有企業這個大鍋。一旦國家實行緊縮的宏觀經濟政策，企業資金就立刻緊張起來，並由此產生程度不同的生產滑波，引起經濟運行比較大的波動。
其次，由於商業銀行資產配置賴於運行的微觀經濟主體———國有企業仍然在低效運行，從而影響了商業資產配置效率的提高。
可見，投資供求只有與效率相結合，才能形成良性循環，我國國有企業的投資供求則將效率准則排斥在外，大量資金流向無效率和低效率的企業，形成了企業的高負債和銀行的壞帳。盡管我國的儲蓄率很高，可供資金很多，但是，由於特殊體制導致了投資供給和產出的不對稱性，大量資金流向國有企業，問題的關鍵還在於國有企業融資效率急劇下降，基本上喪失了償債能力。1998年虧損比利潤高出近一倍，國有企業幾乎不可能通過增長來彌補虧損，僅1998年上半年，國有企業就向銀行轉嫁了4800億元不良資產，使銀行體系中泡沫的壓力越來越大。金融資源的配置繼續被大大扭曲。只生產30%產值的國有企業佔有70%以上的信貸，而生產70%以上產值的非國有企業貸款一直極為困難。
國有企業由於效率低下，必然是借了就壞，壞了再借，自己壞債累累，最終拖垮銀行，導致信貸萎縮。微觀問題傳遞和集中到宏觀上來。
總之，國有商業銀行既要滿足國有企業簡單再生產資金需求，又要解決國有企業擴大再生產資金需求，以維護國有企業的低效率運轉。在國有企業虧損面不斷擴大，虧損額逐漸增加的情況下，國有商業銀行履行社會責任的結果，是很難完成按照「安全性」原則來約束自己的行為。其基本機理是：企業融資高負債低效率商業銀行流動性困境風險增大中央銀行超發貨幣通貨膨脹上述風險轉移形成一個有序流動且不可逆轉的過程。
『貳』 關於中小企業融資問題研究論文，針對寫哪一方面比較容易
中小企業融資問題主要集中在一個「難」字。一般來說，中小企業的主要融資渠專道為銀行、政屬府的融資中心、民間融資等。所以，分析中小企業的融資問題時，可以從幾方面入手：1、分析中小企業為什麼融資難2、銀行對待中小企業融資時主要集中在擔保方面，銀行如何與中小企業達成合作關系，扶持中小企業成長3、政府在中小企業、銀行間的作用關系 以上是簡單的一個思路，希望能夠給你提供一點幫助
『叄』 中國私有企業融資問題研究
先找到你的觀點，以你對這方面的觀察，找出中心再列題綱！
『肆』 我國中小企業融資問題研究
一、背景簡介
隨著我國國有企業改革的不斷深入與非國有經濟部門的蓬勃發展，中小企業在經濟運行中所發揮的巨大作用日益顯現。在經濟轉型背景下，由於金融體制、機制和政策、社會信用體系等諸多方面因素的制約，中小企業的發展客觀上存在許多其自身難以克服的經濟、制度以及法律等方面的矛盾和問題。在這些難題中，中小企業融資難問題作為一個普遍性的難題，更是首當其沖。融資困難已經成為制約我國中小企業發展的主要「瓶頸」。如果這個問題無法得到解決，將嚴重製約中小企業乃至國民經濟的發展。
二、中小企業發展階段
中小企業是指經營規模中等以及中等以下的企業，是相對於大企業而言的。目前，世界上一些國家和地區對中小企業的界定尚沒有一個統一的標准。企業融資是以企業為資金融入者（即企業是資金融入主體）的融資活動，它是指企業從自身生產經營現狀及資金運用情況出發，根據企業未來經營與發展策略的要求，通過一定的渠道和方式，利用內部積累或向企業的投資者及債權人籌集生產經營所需資金的一種經濟活動。
任何一個企業從提出構想到企業創立、發展、成熟，存在一個成長的生命周期，一般分為種子期、創建期、生存期、擴張期、成熟期。不同發展階段的企業對融資的要求不同，不同階段所需的資金有不同的特點。
（一）種子期的融資特點。在這個時期，創業者需要投入相當數量的資金進行研究開發，或者對自己的創意進行測試或驗證。因此，種子期所需的資金並不多，投資主要用於新技術或新產品的開發、測試。
（二）創建期的融資特點。創建期的企業需要著手籌建公司，把研製的產品投入試生產，因此需要一定數量的「門檻資金」。只靠創業者的資金往往是不能支持這些活動的，並且由於沒有過去的經營記錄和信用記錄，從銀行申請貸款的可能性也甚小。因此，這一階段的融資重點是創業者需要向新的投資者或機構進行權益融資。
（三）生存期的融資特點。生存期的企業需要大力開拓市場，推銷產品，因此需要大量資金。由於股權結構在公司成立時已確定，再想利用權益融資一般不易操作，因此，此階段的融資重點是充分利用負債融資。
（四）擴展期的融資特點。進入擴展期後，企業的生存問題已基本解決，企業擁有較為穩定的顧客和供應商以及比較好的信用記錄，取得銀行貸款或利用信用融資相對比較容易。但企業發展非常迅速，原有資產規模已不能滿足需要。為此，企業必須增資擴股，注入大量新的資本金。
（五）成熟期的融資特點。在成熟期，企業已有自己比較穩定的現金流，對外部資金需求不像前面的階段那麼迫切。成熟期的工作重點是完成企業上市的工作。
三、中小企業融資難原因分析
（一）內部積累少。主要指中小企業缺乏內部積累能力，內源融資不足。隨著我國中小企業的不斷成長、改革的推進及其內部分配體制的調整，企業可支配的財力逐漸增大，但真正用於生產發展的卻很少。企業在利潤分配中普遍存在著「重消費、輕積累」的短期化傾向，缺乏長期經營思想，自身積累意識淡薄，很少從企業發展角度自留資金來補充經營資金之不足。
（二）內部制度不規范。在種子期、創建期、生存期，大多數中小企業的內部制度還不完善。初建時還沒有管理經驗，在外界產生的影響不足以很容易地得到資金。種子期企業就需要投入資金購買材料，在企業管理制度方面，需要一套合理的財務制度。在融資方面，企業缺乏正式的企業規劃和融資規劃，缺乏對企業自身的了解，過分追求短期目標，很少考慮企業的長期發展戰略。即便銀行或其他金融機構對企業的項目感興趣，當問及企業產品、市場、未來計劃等問題時，難以提供出一份真實描述企業的文件，不能給投資者提供一份好的資金使用計劃，影響了企業的融資能力。
（三）初建期資信度不高。在創立和發展期，我國中小企業在信用方面存在很大問題。由於企業剛建不久，資金不充裕，在各方面也缺少經驗。初建期，中小企業固定資產少，流動資產變化快，無形資產難以量化，經營規模小，流動資金少，難以形成較大的、穩定的現金流量，因而在需要融資以補充流動資金時，相關部門不得不懷疑其到期的償債能力。這是導致銀行難以放貸的主要原因之一，也很容易導致銀企間較高的信息不對稱，增加了企業的融資成本和銀行授信成本。
（四）金融體系方面。隨著改革的深入，銀行對基層分支機構的信貸審批權集中到上級審批，部分銀行甚至收到了一級分行。這樣一來，中小企業在向銀行申請貸款時，往往會受到一些阻礙。例如，在提出申請貸款到真正拿到貸款的時間加長，各項審批嚴格了，審批時間也變長了。同時，審批否決率大幅提高，使得企業都不願意費盡周折去申請無結果的貸款，因而也無法激勵管理者、信貸人員去開拓信貸市場，同時許多商業銀行規定信貸員「誰貸款，誰負責」，即誰貸的款由誰負責催收，不能清收的由信貸員負責，對於按時收回本息和多發放有效貸款缺少獎勵措施，而對出現的呆賬、壞賬對信貸員懲罰。由於內部激勵機制的不完善，銀行信貸管理人員為避免承擔責任，基本放棄了那些風險大但有更高收益預期的項目，從而進一步限制了中小企業的貸款。
（五）政府方面。近年來，國家宏觀經濟政策實行「抓大放小」，商業銀行實行「雙優」、「雙大」信貸戰略，即集中有限資金，優先支持優勢產業、優質客戶和大企業、大項目，而對中小企業卻沒有具體的政策支持。雖然有《中小企業促進法》但也只是一個大的框架，沒有具體扶持我國中小企業的優惠措施。國有大中型企業可以享受掛賬停息、呆賬准備等優惠政策，同時大企業資金周轉困難政府也會出面與銀行進行調解和協商，而中小企業則無法享受同等待遇。
可以說，政府的政策和制度是中小企業生存的土壤，是中小企業發展壯大的重要影響因素。造成中小企業融資難的一個重要原因就是中小企業融資缺乏法律的支持和保護，從政府的角度來講，促進中小企業的發展，立法是最為關鍵和重要的。信用法制不健全使一些地方政府、部門和企業的經濟行為缺乏剛性約束。針對中小企業，沒有健全的信用擔保體系的法律、法規，失信者認為有空可鑽、有利可圖，利益驅動又導致中小企業信用機制日益弱化，由失信走向無信，使守信者機會成本更高。
（六）市場信用擔保體系方面。由於種種原因，中小企業自身風險相對較高，沿用一般的信用評價體系，中小企業多為貸款風險較大的對象，而其貸款筆數多、金額小，銀行很難針對其特點設計符合其要求的貸款。而規范的中介服務機構例如專門的信用擔保機構，為中小企業向金融機構提供專門化的信用保證，一方面可降低銀行貸款風險，一方面中小企業也可及時獲得所需資金。而我國這樣的中介機構嚴重不足，我國為中小企業擔保的中介機構剛剛起步，且分布零散，沒有形成體系，大多數擔保服務機構規模較小、資金實力不強，無法發揮降低風險和轉移風險的作用。
『伍』 中小企業融資問題及對策國內外研究發展現狀及趨勢
一、中小企業融資現狀：中小企業融資難，已是不爭的事實。
二、中小企業融資困境的原因：
(一)我國缺乏對中小企業融資的政策扶持
(二)我國缺乏專門的金融管理機構
(三)中小企業經營穩定性差，增加了銀行的信貸風險
(四)中小企業可用於抵押擔保的資產不足
(五)中小企業信用等級低，貸款成本高，銀企關系惡劣
三、中小企業融資難的（國內）解決對策：
(一)加快中小企業自身建設，改革中小企業經營機制，盡快建立健全適合中小企業發展的經營決策機制，建立健全完善的企業財務制度，提高企業經營決策的透明度與科學性，充分實現信息公開，解決銀企關系中信息不對稱的問題。
(二)加快推進金融體制改革，建立健全能為中小企業融資提供金融服務的中小金融機構體系。
1、建立完善中小金融機構，形成為中小企業服務的中小金融機構體系。
2、加快推進多層次資本市場體系的建立與完善，打開中小企業融資的直接渠道，拓寬中小企業融資途徑。
3、建立風險投資基金。
(三)轉換政府職能，由過去的單純管理型逐步向服務型轉變，理順政企關系，積極疏通中小企業融資渠道，建立健全社會化服務體系 。
四、中小企業融資難的（國外）解決參考：
（一）以美國為代表的信貸擔保為主的模式，美國的信貸擔保模式資金利用效率高、中小企業受益廣、資金安全系數高，但手續復雜，獲得貸款時間相對較長，對中小企業和經濟的啟動作用相對較慢。
（二）以日本為代表的直接「優惠」信貸(相對民間商業銀行對中小企業較高的信貸利率而言)模式，日本的直接信貸支持模式需要政府投入的資金量大，資金風險也較大，但手續相對較簡便，獲得貸款時間較短，對中小企業和經濟的啟動作用相對較快。
因此，我國可以充分利用這兩種政府對中小企業資金扶持模式的特點及長處，根據某一時刻我國中小企業和國民經濟運行的特點，靈活地運用這兩種方式，以取得政府扶持中小企業資金的最大效果。