1. 項目融資方案怎麼寫有案例嗎
項目介紹
需要多少資金，已經有了多少資金，需要多少資金，准備通過股權還是債權來融資
項目能帶來多少收益，收益怎麼分配
2. 銀行不良貸款案例分析
目前銀行信貸資產質量要標本兼治重點需強化前瞻性信貸戰略布局、嚴防信貸結構性風險、夯實風險管理基礎走條穩健發展新路 、問題提 受經濟增速放緩影響目前商業銀行貸款良率仍斷攀升已逼近二%良貸款與逾期貸款剪刀差擴潛風險貸款持續增同快速處置良貸款損失越越處置收率斷創新低尤其良貸款批量轉讓處置損失巨給銀行經營效益財務本帶較負擔簡單遏制良貸款延緩或推遲風險暴露期或短期內減緩良率升幅度治標治本沒脫離產良貸款外部環境消除風險隱患沒根本解決良貸款產內部素 宏觀經濟基本面決定銀行信貸資產質量基本狀態商業銀行良貸款率較程度宏觀經濟運行態勢反映盡管宏觀經濟運行問題立刻反映銀行信貸資產質量經濟增現較間行或疲軟態勢或者宏觀經濟運行問題短期內能根本性扭轉終銀行信貸資產質量造實質性影響 按現行商業銀行貸款管理規定般按季結息融資期限都陸~一二月或一期貸款現欠息或期超90能償風險才暴露才確定良貸款於些問題貸款銀行保全資產通採取再融資、展期、簽補充協議調整原合同要素等式使貸款風險延期暴露外潛風險貸款要受其種素影響或觸發才暴露貸款發放劣變良般都或或短渡期經濟增放緩初期信貸風險暴露比較緩慢經濟增現持續乏力僅新信貸風險加速暴露部緩釋信貸風險再向劣變累積潛風險轉現實風險使銀行信貸風險暴露顯著加快貸款劣變率快速攀升甚至能持續超銀行營業收入凈利潤增幅度嚴重觸發流性風險 目前態勢析看經濟增放緩基本要素沒發實質性轉變宏觀經濟運行各種確定素沒消除些深層問題繼續累積持續影響著銀行信貸經營環境比些技術含量低、工藝落、產品缺乏競爭力、產經營困難企業現停產半停產斷增些產能嚴重剩行業資產重、負債高調整轉型難度效益滑局面能期存些傳統商業模式實體商場商城隨著新興市場業態變化現萎縮態勢尤其些微企業經濟行期市場需求尚能存發展經濟波先受沖擊現資金周轉困難、資金鏈斷裂情況且種情況傳導其游領域致使越越企業產經營困難現金流足或斷裂導致信用風險客戶、行業、區域等維度呈持續擴散態勢嚴重影響銀行信貸資產質量穩定外交易手風險、合作機構風險、民間借貸與銀行融資等風險交叉傳染、蔓延擴散量外部風險跨業跨界湧向銀行新信貸風險源使銀行信貸風險管控難度復雜性進步加良貸款升勢難遏制 另問題銀行信貸經營狀況並沒隨外部經濟環境變化進行實質性調整改善新增融資風險仍未能效控制隨著經濟行拉經濟增投資需求幅減少製造業仍深度產能程消費能漸進式增口則面臨諸確定性短期內難升背景產經營企業般都通發行超短融、短融、票及各種企業債歸銀行貸款降低融資本意味著經營企業僅降低銀行貸款需求且償原貸款直接減少貸款余額確保信貸總量減少、增速降低銀行除要補企業發債償貸款外要再尋找新融資需求企業類企業些經營相困難、潛風險較企業說繼續按慣性傳統式進行調整投放貸款風險能更 述析表明前銀行現信貸風險問題主要受外部經濟環境等素影響銀行自身反思言決能事或至認些支機構或關員盡職、業務操作位所引發信貸風險應自身風險管理作深層析其些風險暴露看起似乎由外部素造且都定偶性、突發性或某些企業或某類型企業、某些支機構或者某區域等案問題其實質些銀行忽略信貸戰略風險管理 目前商業銀行間新增良貸款並非呈均衡布良貸款率差異同區域外部環境相同些銀行良貸款率較低些銀行良貸款率高；即使同區域內同家銀行同支機構均衡些支機構良貸款率高些支機構良貸款率低導致些銀行及支機構良貸款率差異主要原信貸結構差異同信貸資產布結構具同風險若信貸資產某些風險較高領域或板塊佔比相應良貸款率比較高溫州、鄂爾斯等區域風險鋼鐵、電解鋁等產能嚴重剩行業風險銀行信貸產品商品融資風險、暗保理風險及貸款保證擔保式互保、聯保、關聯擔保風險等由於信貸資產背信貸客戶客戶違約便表現信貸資產劣變所銀行間良貸款差異實際信貸客戶結構差異信貸客戶結構差異越信貸資產質量差異越；並且種差異並非短期形兩筆業務能調整 所評價商業銀行信貸資產質量能看逾期貸款率、良貸款率反映期信貸資產質量並能反映期信貸質量期逾期貸款率、良貸款率比較低能說明其未風險控信貸資產質量定事實看期良貸款率本身全面其包含核銷處置素要判斷銀行信貸資產質量優劣與穩定必須深度析信貸結構包括信貸資產客戶布結構、行業布結構、區域布結構產品布結構等才能搞清楚銀行信貸資產真實質量及潛風險才能更准確判斷家商業銀行信貸風險管理優劣才能結合外部經濟環境判斷未貸款劣變壓力 進步析發現銀行間信貸結構差異實質信貸戰略差異戰略風險管理差異論理性戰略風險防控風險偏決策判斷信貸戰略風險及其結構性風險必須要事先防範旦發戰略性風險難再進行效控制前銀行信貸風險管理較突問題些銀行盡管期現良貸款率升信貸戰略風險等期素看風險仍控；些銀行雖期良貸款率高期信貸戰略風險等素看潛風險且已嚴重極能引發區域性甚至系統性金融風險 二、強化信貸戰略風險管理 盡管目前商業銀行良貸款持續升問題難短期內解決並說銀行所作能消極等待外部經濟環境變化商業銀行應積極態度應抓住前經濟增放緩機加快自身信貸經營轉型深化改革、完善機制、標本兼治切實解決制約影響信貸風險管理深層問題；既要防控壓降期信貸風險更要強化完善期信貸風險管理調整明確信貸戰略防控信貸戰略風險使信貸業務能穩健久發展態勢 所謂信貸戰略風險指未能現面積、持續性信用風險商業銀行影響極重甚至導致銀行破產信貸戰略風險管理要根據外部環境自身風險偏確定信貸戰略目標戰略布局防控未宏觀經濟波能帶戰略性信貸風險 信貸戰略層面析信貸風險良貸款難發現每家銀行信貸資產質量與其信貸戰略及其風險管理密切相關其重要教訓些銀行事前缺乏明確信貸戰略、理性信貸布局信貸風險隱患防控要求能做做完期經營指標向某些收益較高領域投放貸款形量高潛風險信貸資產旦市場環境發變化便深陷風險持續、面積暴露困境標本兼治銀行良貸款問題、嚴格防範戰略性信貸風險商業銀行要外部經濟環境自身信貸經營條件、風險識別能力等足夠清醒認識基礎本著審慎風險偏制定信貸戰略風險管理規劃確定信貸總量結構目標並做期充足風險損失准備 銀行信貸戰略風險管理關鍵要明確規定定期內適度信貸總量增確保風險總量控即風險總量與風險准備、財務承受能力相匹配銀行穩健經營充體現更風險管理內要求倘若信貸業務短期內發展快風險管理質量受影響潛風險相應更快累積尤其目前經濟轉型結構調整未位些新市場尚未形實際信貸需求銀行新增信貸總量包括新客戶貸款客戶增量貸款稍慎順著慣性繼續投向傳統製造業、批發零售業甚至些工藝技術落、環境污染嚴重、資源消耗、產能剩嚴重領域些領域企業經營效益降、本升、資金鏈趨緊較融資需求貸款投放快風險暴露壓力增極易導致新良貸款合理適度信貸總量控制應信貸戰略風險管理基本目標 二要盡職守住信貸戰略風險底線搖、實現信貸戰略目標搖守住風險底線本、代價要盡能兼顧短期收益與期風險、市場機與風險防控關系才能宏觀經濟現波避免發面積或板塊式信貸資產劣變；銀行信貸資產質量穩定性、信貸資產布匹配性、客戶風險控性、綜合收益持續性才能基本保證 三要信貸總量內確定未信貸結構目標信貸結構及各組板塊集度風險防控信貸戰略風險管理要解決主要問題面要嚴格控新增貸款投向結構度避免現結構性或集度風險特別目前投資增速已落至一0%經濟增由投資拉逐步向投資與消費拉轉型銀行要相應調整信貸戰略加消費信貸板塊投放比重另面要存量信貸客戶、行業、區域、產品等結構及集度等進行全面析其潛風險及完善防控措施並斷優化調整 客戶維度看信貸客戶質量結構銀行信貸資產質量基礎基礎客戶質量、結構優說明銀行期信貸資產質量穩定基礎客戶選擇主要由銀行風險偏決定同風險偏同客戶選擇關鍵銀行風險識別能力識別實質風險難選擇合適客戶實施信貸客戶戰略銀行要充利用數據沉澱技術處理優勢通數據實現客戶風險識別精準選擇效預判控制客戶風險提高優良客戶佔比銀行未創新市場競爭重點同要識別潛風險素存量客戶特別些體制機制較傳統、缺乏核競爭力度融資客戶需要加快退微企業客戶較特殊僅要商業原則評價其實質風險其融資總量要與自身風險管理能力、風險承受能力相匹配要戰略角度培育客戶能度強調風險底線放棄微企業客戶 行業維度看信貸行業布信貸資產質量穩定影響同行業同發展周期、同風險表現所行業板塊布局要與經濟發展及走勢相契合目前要信貸資源投向新興產業、弱周期行業等期融資風險相較低行業提高其結構佔比；嚴重產能剩、嚴重影響環境安全、工藝技術嚴重落行業要盡快減少信貸總量降低結構佔比；周期性較強行業要嚴格控制避免佔比要關注些往盈利較行業些行業短期內吸引量投資種簡單高盈利模式共識轉變低收益行業風險隨陡升類行業融資佔比較高未信貸資產劣變壓力較須抓緊調整壓縮 區域維度看信貸戰略風險管理需關注區域信貸總量與區域GDP比例關系該比例區域潛信貸風險加目前由於投資效率降企業利潤率降每增百點GDP要比增加更投資使信貸總量增速與GDP增速比率某些區域快速拉同風險快速累積銀行各區域信貸投放要區別同情況經濟增程已經完或要完工業化城鎮化、轉型升級比較順利區域及工業化城鎮化水平較低、口紅利充沛區域繼續保持適度信貸增產業結構較單工業化、城鎮化潛力區域則能經濟增窪信貸資源投放需審慎控信貸資源投向邊際效率較低區域未區域信貸風險加 產品維度看信貸產品結構影響資產質量重要素風險較低融資產品保持信貸資產質量穩定風險較融資產品盡管收益較高需審慎佔比宜太尤其經濟增速放緩或行期些收益較高傳統信貸產品僅風險增市場需求縮總量應穩步壓縮同應根據市場變化適推新融資產品特別要積極創新拓消費貸款市場推些風險控、適合市場需求消費類融資產品提高消費類融資產品佔比 三、信貸戰略風險管理實施必要條件 確定信貸戰略風險管理目標並等於目標實現需要配套環境與條件包括用新理念、新機制、新要求信貸戰略風險進行管理要防控板塊、面積信用風險預案及與相匹配政策制度 （）完善信貸風險管理機制明確風險管理責任 要實現信貸戰略風險管理所確定目標必須完善信貸風險管理運行機制既防控期信用風險要戰略風險進行效防控並保證客戶服務高效率僅要解決現行信貸風險管理存管理層級、操作流程等效率問題更要解決前台部門相互制衡異化風險管理職責清機制性問題 必須明確信貸風險主要客戶違約風險所信貸風險管理必須客戶明確部門及員工崗位職責落實風險責任誰管客戶由誰承擔風險責任整信用風險管理前台市場營銷部門主要職責營銷客戶、維護客戶關系、全程管理客戶並客戶風險承擔主要責任；台風險審查部門獨立審查主要協助市場營銷部門客戶風險識別與防控進行關並承擔相應責任；台監測監控部門主要責任統客戶視圖客戶風險進行全位監控並及向市場營銷部門提示貸前與貸需關注客戶風險向幫助做客戶風險控制通三部門協同配合形市場營銷部門主體風險審查部門、風險監控部門輔佐互前提、相互制約、責權統風險管理運行機制完善信貸業務各環節責任機制、明確各自職責才能效保證信貸戰略風險管理順利推進實施確保該進入客戶、行業、區域能高效率進入該退客戶、行業、區域能策略退 現行區域板塊管理主、業務條線管理輔銀行經營管理體制必須明確各信貸業務部門基本職責各級機構風險決策者提供決策參考依據及相關政策、產品等服務主要承擔風險揭示充、風險防控或緩釋、政策要求位責任客戶融資業務做做須由機構負責決策各級機構負責信貸業務終決策者應承擔風險決策主要責任 明確責任機制基礎需同步完善責任與權利匹配機制市場營銷部門承擔客戶風險主要責任必須給予充授權僅要權進行客戶授信及債項業務盡職調查與貸管理嚴客戶真實信貸需求、真實風險緩釋、真實貸款用途要負責信貸業務政策指引、客戶或業務准入、貸款定價、產品創新發起等工作牽協調各產品部門及各區域資源統籌配置調度及與客戶相關業務及其風險展跨部門延伸營銷管理等 提高客戶服務效率質量提升市場競爭力避免支機構信貸客戶准入選擇風險、信貸投向偏離信貸戰略目標風險要相集營銷資源調整營銷式與策略信貸戰略影響較板塊、新興業務領域及性化需求較強、產品結構復雜、風險防控難度業務要統客戶選擇標准、服務標准、風險識別標准、業務操作標准基礎進步完善信貸頂層布局、高層決策直營機制提升客戶直營層級除額、零售信貸業務外基層機構主要客戶提供所需金融服務輔助級行做客戶營銷工作更完整、更專業、更高效客戶提供全位、體化金融服務徹底改變現行實際由各基層機構依據市場需求決定信貸投向信貸結構甚至造逆向調整問題 （二）創新信貸風險管理式 信貸戰略風險管理目標實現僅要完善責任機制要完善創新機制通創新限資源投信貸戰略風險管理前內外部復雜環境要保持信貸業務健康發展通創新轉型才能激發防控風險力提高風險防控效率理念、布局、管理、式、產品等角度考慮信貸戰略風險管理本身充滿著創新所創新匯集起能形巨創新紅利表現信貸戰略風險管理信貸資產質量期保持穩定優良態勢貸款單邊劣變持續減少潛信用風險效化解信貸結構斷優化信貸資產收益進步提升 部信貸業務進行標准化運營即風險控、市場潛力消費信貸、額信貸及其風險較低信貸業務進行標准化改造作信貸戰略風險管理創新重點由於類業務量面廣操作起費費力需現行信貸業務運營式進行調整改造依據類業務同風險特點設定防控措施操作流程利用先進技術創新業務辦理式提高服務效率並降低風險管理本具體說藉助互聯中國、數據等技術採取數據+模型式通中國絡化、自化等手段純線或線線相結合式通模型、參數自篩查或與線審查結合等進行風險防控措施實現客戶融資業務自主或半自主辦理既便客戶受間域限制辦理融資業務緩解基層機構量業務操作充體現額、風險控業務走短流程原則 二創新融資業務組合風險管理由於傳統行政化管理體制形單項業務、單品種基礎信貸業務經營風險管理式及與相匹配政策制度使銀行具體信貸業務經營於部門化、產品化僅客戶金融需求切割銀行些融資產品切割難同步交叉銷售且同客戶信息、風險防控離能共享事實客戶進行某項金融產品營銷既業務發展需要解掌握客戶信息效途徑風險防控重要措施信貸風險管理應寓於業務發展能業務發展與風險管理截離銀行向客戶提供金融服務程實現其效風險管理亟須改革現行管理體制改變單業務管理式依合規基礎實施客戶戰略加快實現商行與投行、自營與中國、表內與表外、本幣與外幣、境內與境外等融資業務整體營銷綜合金融服務創新更融資新產品、新案新模式同更完整解客戶信息強化組合風險管理信貸戰略防控客戶風險 三拓展融資新領域、防控新風險面復雜經濟環境市場融資需求變化按傳統慣性思路看市場確實找合適信貸市場昔旺盛需求復存普遍度融資及量風險暴露已市場需求掩蓋所看些需求風險、收益低、難管理業務要創新思路審視市場、細市場化消極素積極素發現量市場機融資需求關鍵要信貸戰略風險管理視角握新期市場特點藉助先進風險管理技術識別風險、防控風險適應新市場環境、新產業業態、新商業模式新風險表現比信貸戰略結構布局重要影響文化、旅遊、健康、養等服務業及其各類輕資產領域融資需求潛力PPP式新項目融資需求關鍵式做其風險防控都需要創新、需要智慧現銀行都想辦處置良資產問題貸款其實換思路其作種資源包裝新產品經營拓塊新市場 （三）完善員工行風險管理 員工行風險管理銀行全面風險管理重要基礎信貸戰略風險管理必要條件信貸戰略目標實現著決定性影響管員工行風險信貸風險幅降低講業務風險管理進行員工行風險管理信貸風險管理難真落實位事實信貸戰略風險管理整體信貸業務風險管理具體筆債項業務風險防範需要全體員工持續盡職努力才能實現 員工行風險管理要使員工信貸業務經營全程做合規、盡職員工行風險管理核目前銀行現良貸款案例析看雖各種內外部素否認其相部由於員工合規、盡職等行風險素造使些原本完全效防控風險未能避免合規與盡職並非層面事情合規做做該做必須要做位該做堅決做紅線能逾越與盡職相比合規尤其表面合規容易做規定作都做定盡職本質講合規防控操作風險能完全防控信用風險盡管少信用風險由合規操作引發論合規要求具體難覆蓋復雜信用風險合規管理能替代信貸實質性風險盡職防控 強化員工行風險管理首先要員工進行職業操守培訓敬畏銀行業員職業操守行規范敬畏風險管理明確其職業行規范恪守高標准職業操守自覺履行崗位職責、勤勉盡職員工行風險管理基本內容其要員工進行業務技能培訓全面推進信貸業員資格管理制度專業資質作事信貸工作基本要求辦理具體業務剛性約束做讓合適干合適事具備風險管理能力素質員堅決予調整其三要強化風險管理專業員及支機構負責業務技能培訓、崗位考核等工作使風險管理專業員支機構負責數量、質量與信貸業務發展要求相匹配形風險管理員職業化、機構負責專家化風險管理專業員支機構負責隊伍梯度建設真落實位才能穩定信貸資產質量實現信貸戰略風險管理重要保障 （四）監管部門應關注銀行信貸戰略風險 前監管部門僅應經濟行期監管政策要求調整適應經濟增放緩條件監管政策要求更需防控系統性金融風險程強化區域性金融風險監控避免由局部區域性金融風險引發更范圍系統性金融風險僅需要關注各區域社融資總量、結構與其經濟發展匹配性析否存嚴重度融資風險否潛區域性金融風險；應重視銀行業金融機構信貸戰略風險監管析其信貸資產總量及其布結構能引發面積風險素及早做風險隱患化解防範 監管部門要盡職監管必須監管象信貸戰略風險進行效監測信貸業務發展程潛風險進行實監管發現異情況應立即採取監管措施應等風險都暴露才進行監管風險提示沒具體監管檢查、監管處罰等監管威懾嚴格跟進難能真發揮監管效 需要強調限速非重要交通規則保證道路交通安全基本措施信貸風險暴露與交通事故都與速度關目前銀行良貸款形原析看其重要共性原論某項信貸業務增速快或整信貸業務增速快機構或某區域融資增速快其良貸款暴露信貸業務短期內發展快僅難持續且風險隱患隨能現良貸款快速升態勢同經濟環境信貸業務發展應合理度超定其特殊原能風險至少潛風險發鋼貿融資風險、融資擔保（圈）鏈風險及民間借貸等較風險部機構或區域都曾段高速信貸業務發展且良貸款率、逾期貸款率等質量指標都錯金融監管部門銀行業金融機構信貸業務發展速度應監管限制哪家銀行或其支機構信貸業務發展快包括某項信貸產品發展快監管部門應進行合規檢查看否存審慎或合規問題且能簡單做些風險提示
3. 融資案例分析，某公司為新產品投資項目進行100萬元的貸款融資，預計貸款期限為3年。
你給500—1000分，應該還是會有人幫你的。 - -！
4. 中小企業融資難案例
在國內銀行與融資貸款除了關系以外,中小企業是最不屑的一部分,因為一般沒有擔保,沒有資產,沒有信用,沒有很好的市場訂單,沒有很好的管理系統,都是減少銀行及所謂銀主貸款給中小企業的原因,熟人借貸,變成無奈的選擇.
5. 請貴公司提供一個從銀行獲得貸款時，能夠全面反映融資成本情況的典型案例，怎麼寫
成功的蘋果一個銀行獲得貸款時能夠全力
6. 中小企業融資實例
1.「原來工行考察企業並不問大小或出身，而只問經營狀況優劣和發展潛力。」——民營科技型中小企業老闆●企業描述：
民營科技型小企業，產品主要出口到美國、日本。
●融資需求：
今年，公司接到了個大訂單，由於短期自有資金有限，生產資金出現不足，無法進行生產。該公司找了好幾家銀行申請貸款，但由於沒有可抵押的房產，僅有的固定資產也是機器設備，因此無法得到銀行的貸款支持。
●轉機：
該公司老闆正在焦頭爛額之際，一個偶然的機會，聽朋友說工行開展中小企業信貸業務，於是找到了工行進行咨詢。
●工行的解決方案：
工行對該公司進行綜合考察、分析後，發現生產經營正常，銷售穩定增長，現金流充足，與國外客戶有長期穩定的交易記錄，公司及股東個人的信用記錄也都良好。因此，工行認定，該公司作為民營科技型企業，具有良好的發展潛力，只要銀行能夠對企業資金流進行有效監控，對該公司信貸支持是可以控制風險的。
工行為該公司制定了融資結算綜合服務方案。內容包括三個方面：
首先，工行為其提供融資支持，以機器設備作為抵押擔保，銀行主要通過對企業現金流的控制來控制風險。
其次，由於該公司國外市場業務比重大，工行有針對性地根據他們的需求向公司力推出口押匯業務，使這家企業在獲得銀行出口融資的同時可提前辦理外匯結匯，規避匯率風險；又使銀行能夠及時了解企業經營情況及銷售情況，有助於企業及時歸還貸款，減少財務成本。
第三，銀行為這家企業提供綜合結算服務。工行網路遍布全球114個國家和地區，能夠為企業提供全面快捷的結算服務，包括代發工資、國際結算和網上銀行等業務，提高資金使用效率。
●融資收獲：
綜合服務方案執行後，該客戶在工行成功獲得首筆流動資金貸款300萬元，解決了這家企業的資金問題，使企業成功擴大了生產。
●融資感受：
該公司負責人在接受記者采訪時非常感慨地說：「本來以為工行這么大的銀行，像我們這樣的小企業是難以貸到款的。經過這次嘗試才發現，原來工行考察企業並不問大小或出身，而只問經營狀況優劣和發展潛力，還能根據企業的規模、經營特點、結算方式等制定個性化的服務方案，幫我們小企業更加規范、持續、穩定地發展，真正支持了我們小企業做大做強。」案例2.「不敢想像工行這么大銀行居然也有這么貼近中小企業的融資服務。」——小型高科技企業老闆●企業描述：小型高科技企業，生產的通信電源技術含量高，專業性強，性能優良，產品主要銷售給國內大型通訊設備製造商。
7. 關於中小企業融資困難的案例
案例一:以廣州市某食品公司為例，該公司雖然有良好的發展空間,但由於沒有抵押物,仍然無法獲得銀行貸款。該公司成立於1992年，注冊資金1000萬元，職工約300人，銷售網路穩鍵，主要生產某類高端食品，是南方地區某類高端食品第一品牌。近年來,企業發展迅速,2007年營業收入約8000萬元，是典型的成長型中小工業企業。2004年因市區經營條件不能滿足企業的發展所需，租用村民宅基地60畝50年，新建約兩萬平方米的現代化生產基地。因搬遷興建耗盡積累，導致流動資金吃緊，資金缺口約1000萬元。該企業跑了多家銀行，也與外資銀行進行過接觸，因沒有土地權證，不能給銀行提供法定的抵押物，盡管有良好的現金流，仍然沒有獲得銀行貸款。 案例二：以中山某電器公司為例。該公司生產裝飾型電風扇，產品通過香港的關聯公司銷往海外，年銷售額6000多萬元，純利過1000萬元。最近擴大再生產，向多家國有銀行申請貸款融資，因在國內銀行沒有好的現金流量和信用記錄，該企業始終無法獲得銀行貸款。從該公司可以發現，銀行重視企業的信用紀錄，說明了企業信用建設的重要性和必要性。 案例三：以東莞某機電設備公司為例。該公司是成立於1996年的一家台資企業，主要為華為、朗訊、西門子、愛立信等國內外通訊企業提供配套產品。2002年前公司一直沒有向銀行貸過款，今年廣東發展銀行東莞分行為其提供7300萬元的授信，去年實際用掉7000萬元授信，今年還有約700萬元資金缺口，現在正在想辦法解決資金周轉的困難。公司產品約70%為內銷，30%為外銷，其中為華為提供的配套產品約占公司全部銷售收入的50%。而華為一年銷售收入超過200億美元，其中超過一半是出口到國際市場。今年由於國際市場需求下降，華為的國際銷售大幅下降，致使該公司生產和銷售受到較大影響，至今倉庫還積壓著2300萬元的產品，造成該公司流動資金緊張。該公司的情況說明，當前中小企業面臨的資金困難，其實質是中小企業經營困難的一種表現。希望我的回答能幫助你
8. 中小企業融資困難的經典案例有哪些
1.案例一:以廣州市某食品公司為例，該公司雖然有良好的發展空間，但由於沒有抵押物，仍然無法獲得銀行貸款。該公司成立於1992年，注冊資金1000萬元，職工約300人，銷售網路穩鍵，主要生產某類高端食品，是南方地區某類高端食品第一品牌。近年來，企業發展迅速，2007年營業收入約8000萬元，是典型的成長型中小工業企業。2004年因市區經營條件不能滿足企業的發展所需，租用村民宅基地60畝50年，新建約兩萬平方米的現代化生產基地。因搬遷興建耗盡積累，導致流動資金吃緊，資金缺口約1000萬元。該企業跑了多家銀行，也與外資銀行進行過接觸，因沒有土地權證，不能給銀行提供法定的抵押物，盡管有良好的現金流，仍然沒有獲得銀行貸款。
2.案例二、以中山某電器公司為例。該公司生產裝飾型電風扇，產品通過香港的關聯公司銷往海外，年銷售額6000多萬元，純利過1000萬元。擴大再生產，向多家國有銀行申請貸款融資，因在國內銀行沒有好的現金流量和信用記錄，該企業始終無法獲得銀行貸款。從該公司可以發現，銀行重視企業的信用紀錄，說明了企業信用建設的重要性和必要性。
3.案例三、以東莞某機電設備公司為例。該公司是成立於1996年的一家台資企業，主要為華為、朗訊、西門子、愛立信等國內外通訊企業提供配套產品。2002年前公司一直沒有向銀行貸過款，廣東發展銀行東莞分行為其提供7300萬元的授信，實際用掉7000萬元授信，還有約700萬元資金缺口，正在想辦法解決資金周轉的困難。公司產品約70%為內銷，30%為外銷，其中為華為提供的配套產品約占公司全部銷售收入的50%。而華為一年銷售收入超過200億美元，其中超過一半是出口到國際市場。由於國際市場需求下降，華為的國際銷售大幅下降，致使該公司生產和銷售受到較大影響，至今倉庫還積壓著2300萬元的產品，造成該公司流動資金緊張。
9. 商業銀行貸款案例分析
1 ：固定資產沒有。負債過高，資不抵債 ，擔保人沒有足夠的償還能力。不會給他貸款
2：王某雖沒有房子，但收入較為穩定，雖然負債頗高，但是擔保人有足夠的能力償還 ，可以貸款
10. 民營企業融資案例
民營企業的融資管理探析
摘 要 民營企業除了外部融資約束外，常因缺乏理性的融資管理，造成資金使用效率低下，並形成惡性循環，又反作用於外部環境，加劇了民企資金融通的困難。
關鍵詞 民營企業 融資 融資管理
1 引言
我國民營企業缺乏良好的外部融資環境，如何通過資金融通和資本經營來加速企業的發展就成為當前面臨的重要問題，除了歷史原因、金融體制和社會環境等因素之外，融資瓶頸的另一關鍵因素在於民營企業缺乏對不同發展階段融資規律的科學認識和理性的融資管理機制。本文著重從融資管理的理性化入手，強調民營企業應努力提高資金使用效率，擴大內部盈餘的積累，由此產生的內部資金管理的優化，必將產生好的外部效應，會在降低經營風險同時，增強了企業的外部融資競爭力，在努力化解外部約束的同時，實現企業的良性發展和企業價值的提升。
2 民營企業融資管理原則
企業價值最大化也稱企業總價值最大化，即企業權益價值和負債價值之和的最大化，結合企業融資管理的內涵，企業的融資管理的目的在於——合理籌集企業所需資本，在投資收益一定的情況下，使得資本成本和財務風險最低化從而實現融資管理的最終目標，即企業價值的最大化。因此，企業通過好的融資管理模式來低成本地為企業的發展籌集資金，同時做到資金成本、風險控制和價值創造之間優化和平衡，是企業財務規劃和融資管理的主要原則。
3 民營企業發展中的融資管理思路
從資金融入效應和風險控制角度看企業融資管理，當論及企業的融資需求時，企業融入的長期資本與短期資本在用途上有著本質上的不同。一般來說，長期資本主要用於滿足企業長期發展需要的擴建項目、新建項目和對外投資等方面，而短期資金主要用於解決企業運營資金的周轉等方面。資本結構一般是指長期資本的比例關系，因此，我們可以從長期資本的融入和其產出收益方面，從企業的良性資本循環角度（不考慮不顧及成本的用融入資本來償還債務等方面）來說明企業的融資管理問題。從企業融資的價值創造來看，企業在融資決策時，一般要符合融入資本的投資回報率要大於融入資本的綜合成本。因為當企業投資收益率高於融資綜合成本時，提高了原有資本收益率，增加了企業原有投資利益，並產生了價值創造；當企業投資收益率低於融入資本綜合成本時，企業使用融入資本將使原有資本收益率降低，損害了企業原有投資者利益，甚至發生虧損，嚴重的可能產生經營危機甚而破產。
企業融資理論也認為，企業為了達到市場價值最大化往往尋求最佳的融資結構。由於各種融資方式的資金成本、凈收益、稅收以及債權人對企業所有權的認可程度等存在的差異，在給定投資機會時，企業就需要根據自己的目標函數和收益成本約束來選擇合適的融資方式，以確定最佳的融資結構，從而使企業市場價值達到最大化。本文藉助虛擬的案例，並藉助簡潔的定量分析思路，把融資和投資結合起來，在我國民營企業特有的融資環境和常見的管理思維方式的前提下，在我國民營企業特有的融資環境和常見的管理思維模式下，探討基於價值創造的融資管理方法，該思路和方法適用於一般性的企業，但對於眾多規模實力有限、存在外部環境約束和缺乏理性的融資管理觀念的民營企業而言，更具有實際意義。
一般來說，企業首先要從融資來源的結構和數量入手，預測未來的融資能力。從來源來看，不外乎外源性融資，主要指銀行貸款和證券融資，內源性融資主要是留存收益和業主資本追加，隨著我國市場經濟的改革和國有資本在競爭性領域勢力的弱化，民企融資來源將更加廣泛和合理。如股票融資對於一些發展勢頭良好的企業來說，是一個很好的選擇。但在我國民營經濟領域則出現了不願發行股票和上市融資現象，甚至一些前景非常好而且又急需資金來發展壯大的民企，在政府的支持和證券融資門檻降低的情況下也是如此。如浙江、廣東等很多優秀的民企寧願藉助非正規金融的渠道融資和常規的銀行借貸，即使成本很高、風險大，也不願上市融資，究其根本原因，主要是守財的思想作怪，就其後果，一方面使企業發展資金不足或資金成本過高，另一方面，使他們喪失了通過上市規范企業管理的良機。所以民企融資決策時，要根據發展階段和發展需要，適機吸納社會資本，拋開狹隘的守財思想，多渠道融通資金。
其次，選擇與企業發展戰略相適應的投資方案，很多民企，在歷史上抓住了一些機遇迅速成長，自然而然存在決策的路徑依賴，投機思維甚於投資理念，不做企業的發展規劃和投資項目的遴選，決策跟著機會走，盲目多元化，不考慮企業核心能力的培育和建設，結果抓空了一些看似機會的機遇；還有一些民企強調社會資本和政府資源，常通過尋租來鞏固既得利益，一旦政策變化和人事變遷，則從此一撅不振。目前來看，國家政治和經濟體制改革趨於深化，市場經濟法治化、政策協調透明化，產業趨於成熟化，市場中投機的成份和泡沫將越擠越小，因此，民企應該樹立正確的市場經濟思想，科學地進行投資項目的選擇，這就需要認真分析宏觀經濟形勢、中觀行業資迅和微觀自身狀況來確定可選的投資方案，並通過成本——收益分析和風險性分析來測算各方案的預期收益率，然後在融資能力限額下，找到價值創造最大的投融資組合。
再次，需根據各項目的資金需求量和需求特性(如合資企業的股權比例)，以及融資來源的資金成本，可利用線性規劃的方法來解決融資分配問題。
以某企業融資方案規劃為案例。某企業欲投資兩個項目，一個擴建項目，一個新建項目。兩項目投資分別為5 288萬元和1 540萬元(包括固定資產和流動資產)，投資收益率分別為20%和25%。在融資來源上，預計發行股票最大額度為3 500萬元(預期的資本成本為14.7%)，考慮到股票發行的規模成本，企業最小的發行額度為2 000萬元；該企業銀行的長期貸款最大額度為4 000萬元(資本成本為6.7%)；留用利潤的最大利用額度為800萬元(預期的資本成本為8.10%)（見表1）。
該企業可根據以上情況，做出以下融資規劃，目標是融資的綜合資金成本最低。
即：MIN■×14.70%+■×6.70%（1-33%）+■×8.10%（1）
在考慮約束條件的前提下，利用EXCEL線性規劃計算出：
X1=1288，X2=4000，X3=0，X4=740，X5=0，X6=800
最低融資綜合成本為9.24%。且融資組合為，股票融資在兩項目中的分配分別為1 288萬元和740萬元；貸款融資分別為4 000萬元和0萬元；留用盈餘分別為0萬元和800萬元。比較成本與收益，加權投資收益率21.13%大於融資綜合成本9.24%，表明該融資方案是有利的。很多民企出於逐利的思想，強調低成本，認為最低的資本成本將意味著最大投資收益，財務部門上報給決策層融資方案時，也常迎合民企老闆的增利動機，忽略了企業經營和財務的風險，國營企業尚可依賴國家加以解決，而民營企業常以自身資產做融資保證，難以套現，轉而求助相關企業時，又因社會對民企資信非常敏感，多願錦上添花不願雪中送炭，因此陷入困境。
所以，民企更應高度重視融投資的風險性分析，需藉助各方案下的預測現金流量和債務償還籌劃表進行分析。先假設企業前期資產負債表如下（見表2）：
根據該融資組合並結合前期企業資產負債狀況來測算和分析，那麼項目的現金流量預測、融資及債務償還籌劃見表3：
從表3我們看到，該融資組合，融資結構中負債比率較高，導致頭一年期末現金流量為負，面臨進一步融資償債的問題，從預測的凈現金流量的累計值11 094.05萬元來看，企業的投融資是有價值的，因此需對融資組合調整。為了降低財務風險，增加股票融資，改變後的融資組合(當然這種融資組合，要多重比較，選擇一較滿意方案)：股票融資在兩項目中的分配分別為2 288萬元和740萬元；貸款融資分別為3 000萬元和0萬元；留用盈餘分別為0萬元和800萬元。線性規劃得出融資綜合成本為9.44%，滿足收益大於成本，進一步對財務風險和價值創造進行分析。
如果按照方案⑴融資，企業頭一年需籌得174.36萬元的短期貸款來償還銀行貸款本息。而方案⑵（見表4），頭年就可產生92.64萬元的現金凈流量，沒有償債壓力。累計凈現值為11 918.42萬元。因此不論是從風險的角度還是價值創造的角度來看，企業選擇組合⑵融資模式較為合適。
所以，企業融資管理的科學性很重要，不僅要考慮資金的成本，還要考慮到財務風險，否則，就是用較低的資金成本融入所需資金，也無法維持正常運營，因此，企業融資管理的目標應是在資金成本、財務風險和價值創造這三者之間取得最優平衡。
我國民營企業在發展初級階段，更多是考慮企業的生存和發展，在融資來源單一的情況下，資本成本高低的因素對民營企業融資的影響較少，可以說更多是通過資本結構的適應性調整而非資本結構的優化角度，來維持企業的生存和未來現金流量的創造。在民企發展的高級階段，多種融資渠道並存，更符合融資次序理論的前提，我國民企應根據特有的融資成本次序，定性分析和定量分析相結合，注重成本的同時兼顧風險的平衡，來優化資本結構實現企業價值的增值。
民企美國借殼上市創出新意四方信息開創借殼和融資同步進行的先例
6月23日，從事電信增值業務的上海四方信息技術股份有限公司以反向收購的借殼方式在美國OTCBB市場成功掛牌上市交易，與此同時還實現了首期融資。據悉，這一項目是國內第一個在美國股市借殼上市和融資同時進行的案例。
上海四方信息前身是上海頗為知名的四方尋呼台，此後轉型從事以無線金融信息服務為主的電信增值業務。2003年度，公司主營業務收入1.4億人民幣，稅後凈利潤2400萬元，是國內最大的無線金融信息服務商之一。
公司總經理毛明表示，實現境外上市的根本目的在於，在國際范圍內進行人才、知識和資本等更高層次的競爭，提升公司的整體實力。
四方信息董秘傅思行告訴記者：之所以選擇反向收購的方式在美國上市，主要是因為相對IPO而言，反向收購方式上市現金成本低、時間短、操作簡便且上市成功有保證，非常適合民營中小企業，而且反向收購上市同樣可以實現融資。相對新加坡和香港市場，美國市場資金容量最大、市盈率最高、具有全球影響力，是較為理想的上市之地。
據悉，此次反向收購的對象是一家代碼為BAQI公司,在過去的幾個月內，其價格一直在1.05美元附近。昨天是收購完成後的恢復交易的第一天，開盤後一個小時內，該公司股價一度飆升到5美元，到記者截稿時止，其股價在3美元左右。
此次借殼上市的幕後總策劃，是在美國以「借殼王」著稱的美國沃特財務集團。該公司在反向收購方面具有豐富經驗，近年來共完成六十多個此類案例。上海四方是該公司在中國的第三個案例。沃特集團還充當顧問幫助中國汽車配件和天獅國際在美國上市。據不完全統計，僅美國OTC市場，從去年底至今，除中國汽車系統、天獅國際以外，至少還有7家中國企業在美國成功借殼，其中包括新亞洲食品、深圳雅圖、保定Solartouch、山東宏志廣告、四川電器、托普集團等。
美國沃特財務集團上海代表處首席代表張志浩解釋：所謂反向收購是指國內企業在資本市場並購一家已經上市的公司，然後將自身的業務和資產置入上市公司，獲得上市資格，俗稱「借殼」。張志浩表示，美國沃特財務集團將充分發揮該集團在美國資本市場的優勢，從境內企業的需求出發推動其國際化向更高層次發展。
黃光裕一夜間到手88億－－解讀國美上市四大疑問
●一直鍾情IPO，為何最終還是借殼？
●雖是借殼卻巧妙破解了聯交所反收購規則？
●黃光裕高價賣國美「左手倒右手」？
●房地產業務分拆上市還是借殼上市？
本周一，炒作了近三年時間的國美上市之旅終於塵埃落定，黃光裕憑一夜之間「拿到」88億元再次成為資本市場的焦點人物。然而，在一系列風光背後，黃光裕和國美還是留下了諸多的疑問有待解答。
何以借殼而非IPO？
眾所周知，國美一直在做IPO的准備，為何最終又採用蛇吞象的借殼方式？
曾多次主刀操作內地民營企業赴香港借殼的劉夢熊指出，IPO對擬上市公司過去3年資本、負債、營業額、稅利和董事會架構有嚴格的限制。從時間成本上講，如果一切進展順利，IPO需耗時9個月，但這9個月是非常理想的情況，即呈報的資料真實完整性完全達標，中間沒有任何反復。劉夢熊介紹：「如果在審核過程中，有關機構對其中任何一項有質疑，半年內得不出結論的情況都有可能。屆時，由於時效性，比如報表已經過時，擬上市公司只能把准備工作推倒重來。」而國美是否遭遇到類似的情況尚不可知。
劉夢熊還指出：國內民營企業在從計劃經濟向市場經濟環境過渡的發展過程中，難免不出現「兩盤賬」等問題，借殼上市是他們「瀟灑告別歷史，脫胎換骨」的最佳時機。
有業內人士用「心急火燎」四個字來形容國美的心態———時間是黃光裕關心的重點，落腳點則是資金。國美擬訂了龐大的擴張計劃，對資金的需求巨大。根據中國鵬潤披露的信息，裝入上市公司的「國美電器」未來兩年的開店成本超過4億元人民幣。
破解聯交所反收購規則？
投行人士稱，雖然均屬借殼上市，國美電器與借殼海爾中建（1169.HK）的海爾集團相比，其效果完全不同，國美電器的財技更高一籌。
海爾集團的借殼將被聯交所視為新公司上市，必須從頭走完IPO的全部審批程序，而這至少需要9個月時間。
香港聯交所於3月31日實施的新修訂的《上市規則》關緊了借殼上市的後門。
新規則的限制主要體現在增設「反收購行動」一項，將進行反收購的上市公司視作新申請人，必須按照IPO的程序審批。
劉夢熊指出：中國鵬潤大可放心，「國美電器借殼註定不會被聯交所界定為反收購。它並不符合《上市規則》對反收購的界定」。
《上市規則》對反收購的一種界定是：注入資產值達到殼公司資產的100%，且收購事項發生後，上市公司控制權發生變動。中國鵬潤2003年年報顯示，截至2004年3月31日，公司總資產約7.1億港元，而注入的國美電器截至2004年3月31日的總資產約31.9億元人民幣（約合29.6億港元），遠遠超過100%的比例。但在收購國美電器之前，中國鵬潤的控制權已掌握在黃光裕手中，而收購後黃光裕的持股量不減反增，不存在殼公司控制權變動的情況，因此並不符合反收購的這種界定。
反收購的另一種界定是：在上市公司控制權發生變化的24個月內，上市公司向取得控制權的人士收購的資產值達到殼公司資產的100%.黃光裕取得中國鵬潤（原名「京華自動化」）控制權是在2002年2月，如今已超出24個月的時限，也不符合反收購的這種界定。
49倍市盈率贏家是誰？
中國鵬潤用88億元人民幣的代價購買國美電器2.41億元人民幣的凈資產，溢價超過30倍。若計算市盈率，去年年底國美電器凈利潤為1.78億元人民幣，則此次收購作價的市盈率高達49.4倍。這種「左手倒右手」高價是否公允？
「這個49.4倍是按照國美電器2003年的業績算出來的，並不代表國美電器未來的業績情況。」鵬潤投資集團副總裁張志銘昨日向記者解釋說，「國美電器業績增長的幅度很快，2004年第一季度凈利潤達到了8454萬元人民幣。如果按照這個增長速度，把未來的凈利潤貼現來計算，收購的市盈率並沒有49.4倍那麼高。」
從股權結構看，黃光裕是88億元人民幣（約83億港元）收購代價的受益者。市場人士關心的問題是，黃光裕在取得這些證券後，是否會擇機套現，以兌現這幾十億誘人的紙上財富？
劉夢熊指出：黃光裕必須找到足夠成交量，把得到股份和可換股債券處理出去，否則只是紙上富貴，但減持套現的手續相當簡便，只需選擇證券公司或投資銀行，簽訂承配協議，將股份及可換股債券折讓出手，中間只經過簽訂承配協議、錢款到賬、報交易所公布這幾個步驟。
中國鵬潤與GomeHodingsLimited確定的收購條款對黃光裕未來的減持相當有利。黃光裕所得的中國鵬潤新股不受任何禁售期限制，可以隨時選擇適當的時機出售。可換股債券期限為三年，在到期前黃光裕可隨時行使換股權或擇機轉讓。
可換股債券轉讓需經中國鵬潤批准，但黃光裕又是中國鵬潤的實際控制人。
房地產業務分拆或借殼上市？
即將更名為「國美電器」的中國鵬潤還有一塊房地產業務。2002年初，黃光裕控制中國鵬潤後，後者以1.95億港元的代價向黃光裕收購北京市朝陽區西壩河北里7號院物業項目39.2%的權益。今年2月，中國鵬潤宣布向黃光裕控制的ShinningCrown發行可換股債券，以籌集資金3億港元，主要用於收購上述物業項目剩餘60.8%的權益，從而將該項目裝入上市公司，這也是中國鵬潤目前惟一的一塊房地產業務。
對於這塊房地產業務未來的走向，中國鵬潤6月7日的公告指出：「於本公布刊發日期，董事並未就該物業發展作出決定。」黃光裕在同日表示，中國鵬潤會繼續經營原有的地產業務，但不會在這方面再投入更多資金，未來以零售業務為主。
房地產是鵬潤系的重要產業。在銀行收緊信貸的背景下，鵬潤的房地產未來如何在資本市場上施展？是否會考慮中國鵬潤分拆上市？
亦或尋找新的殼資源？劉夢熊指出，按照聯交所《上市規則》規定，上市公司業務中如有一塊業務上市期滿3年，盈利超過5000萬港元或資產規模超過2億港元，即可分拆。而中國鵬潤的房地產業務在2002年才拿到39.2%的權益，2004年才得到100%的權益，在上市時間上並不符合分拆的要求。張志銘昨日表示，中國鵬潤的這塊房地產業務目前尚無明確的分拆計劃，近期也沒有資金的需求。投行人士指出，在短期內無法實現分拆的情況下，房地產業務另外借殼應是不錯的選擇。
國美集團尚有37個門店未裝入上市公司，包括位於香港、上海等地的公司。中國鵬潤執行董事杜鵑於6月7日指出，雖然國美在香港擁有4家門店，但其業務尚未成熟，因此並未注入中國鵬潤。除這些門店外，國美集團於上月底在全國啟動的音像業務也未注入上市公司。