⑴ 经济对信贷的依赖下降了吗
企业收入和利润周期性好转是近期经济增长对信贷依赖度降低的主要原因；如果未来增长减速，经济对信贷的依赖度会有所反弹
原因可能有三个：一是时滞，通常信贷减速一段时间后，经济才明显减速，也许今年晚些时候，信贷收紧的影响会更加明显；二是经济结构的变化，出口、消费等对信贷依赖度更低的行业增长较快；三是企业利润和现金流明显好转，降低了企业对信贷的需求。
信贷需求和企业利润的此消彼长，是最重要的但常常被人忽视。企业和地方政府的融资来源包括内部利润或收入和从外部渠道获得的资金，比如信贷等。当增速下滑、企业收入和盈利恶化时，内部资金下降，不得不更多依靠外部融资即信贷，企业对信贷的依赖度上升。相反，当经济复苏、企业收入和盈利好转时，企业可以更多依靠内部资金而削减外部融资，或者说降低杠杆。
在市场化经济体中，当经济增速下行、企业经营恶化，银行放贷意愿通常下降。但在中国，信贷供给是政府逆周期调控的重要部分，经济下行时信贷增速往往上升，不仅增加信贷满足各类企业的资金需求，还增加对地方政府融资平台的信贷支持，以扩大基建投资、稳增长。
经济下行而信贷增长提速时，周期性因素放大了结构性问题，市场往往会质疑信贷的有效性，今年恰恰相反：去年年中以来，需求端复苏和供给端限产使企业名义收入和利润的大幅反弹，内部资金改善，对信贷的需求降低。再加上此前稳增长政策和信贷扩张的滞后提振效应，最近数月信贷有效性似乎明显改善。
除了过去两年深陷危机的行业盈利好转、借贷需求减弱，政府推进的一系列结构性改革，也有助于降低经济对信贷的依赖度，比如关停钢铁煤炭等行业的过剩产能、限制过剩产能行业企业新增贷款和融资、鼓励金融机构加大对信贷依赖度较低的服务业和新兴行业的信贷支持等。
经济对信贷的依赖度是否能持续降低将取决于以下几点：
第一，经济复苏能否持续。既然是周期性复苏，就不太可能长时间持续好转。
第二，过剩产能行业好转是周期性的还是结构性的，我们认为二者皆有。结构性改善能否持续取决于去产能、限制对过剩产能行业贷款、严格执行环保标准等供给侧改革能否深化。政府承诺继续推进结构性改革，但处置僵尸企业等仍面临很大挑战。
第三，经济结构是否发生转变。对信贷依赖度较低的行业对经济的拉动确实变得更重要，但不足以完全抵消信贷依赖度较高的传统行业放缓的影响。我们认为，当经济增长再次放缓时，政府仍会用逆周期信贷政策来支持GDP增长。
未来6-12个月，经济增长是否会受信贷减速的影响而放缓，在很大程度上取决于对地方政府融资行为的监管能否严格执行。如果地方政府融资收紧，流入地方政府融资平台的信贷降低，基建投资将会受到制约。除非出口加速增长抵消这部分拖累，否则经济增长的势头也会放缓。收紧对开发商的影子信贷、收紧房贷标准等，也可能对经济增长产生拖累。
总之，近期信贷增速和经济增长走势分化，企业收入和利润周期性好转是主要原因，供给侧改革和经济结构优化也是重要原因。如果未来几个季度经济增长减速，企业内部融资走弱，我们预计经济对信贷的依赖度会有所反弹。如果明年经济增长出现低于目标的迹象，政府也可能再次启用逆周期信贷政策，不过幅度可能弱于此前。因此，虽然最近债务占GDP的比重出现稳定的迹象，目前尚难以排除未来再次恶化的可能。
惟有继续深化供给侧改革、大力处置僵尸企业、优化经济结构，才能趋势性地降低经济增长对信贷的依赖度。
⑵ 中国人民银行下调金融机构存贷款基准利率是怎么回事
6月8日与7月6日两度的存贷款利率的下调：
1、央行下调存贷款利率：央行本身并不从事商业性存贷款，因此所谓下调利率就是针对商业银行的存贷业务而言。注意这里是下调商业银行存贷款基准利率，商业银行在吸收存款或是发放贷款时会参考基准利率，但拥有在基准利率基础上上浮和下调的权利。通俗讲央行此举一是为了增加银行本身客户，二是降低了整个商业银行利率的重心，减少民间不法贷款，改善社会风气。
2、对于广大人民群众也算是一种买房的希望吧。
⑶ 中国人民银行规定的金融机构计收逾期贷款利息
一、关于罚息利率问题。
逾期贷款(借款人未按合同约定日期还款的借款)罚息利率由现行按日万分之二点一计收利息，改为在借款合同载明的贷款利率水平上加收30％-50％；
借款人未按合同约定用途使用借款的罚息利率，由现行按日万分之五计收利息，改为在借款合同载明的贷款利率水平上加收50％-100％。
二、中国人民银行关于人民币贷款利率有关问题的通知
(银发[2003]251号)
中国人民银行各分行、营业管理部，各政策性银行、国有独资商业银行、股份制商业银行：
为稳步推进利率市场化改革，充分发挥利率杠杆的调节作用。现就有关人民币贷款利率及计结息等有关事宜通知如下：
一、关于人民币贷款计息和结息问题。人民币各项贷款(不合个人住房贷款)的计息和结息方式，由借贷双方协商确定。
二、关于在合同期内贷款利率的调整问题。人民币中、长期贷款利率由原来的一年一定，改为由借贷双方按商业原则确定，可在合同期间按月、按季、按年调整，也可采用固定利率的确定方式。
5年期以上档次贷款利率，由金融机构参照人民银行公布的5年期以上贷款利率自主确定。
三、关于罚息利率问题。逾期贷款(借款人未按合同约定日期还款的借款)罚息利率由现行按日万分之二点一计收利息，改为在借款合同载明的贷款利率水平上加收30％-50％；借款人未按合同约定用途使用借款的罚息利率，由现行按日万分之五计收利息，改为在借款合同载明的贷款利率水平上加收50％-100％。
对逾期或未按合同约定用途使用借款的贷款，从逾期或未按合同约定用途使用贷款之日起，按罚息利率计收利息，直至清偿本息为止。对不能按时支付的利息，按罚息利率计收复利。
四、对2004年1月1日(含2004年1月1日)以后新发放的贷款按本通知执行。对2004年1月1日以前发放的未到期贷款仍按原借款合同执行，但经借贷双方当事人协商一致的，也可执行本通知。
五、本通知自2004年1月1日起执行。此前人民银行发布的有关人民币贷款利率的规定与本通知不符的，以本通知为准。
中国人民银行
二OO三年十二月十日
⑷ 经济下行压力大会导致银行贷款收紧吗
这个不一定的。主要看国家的宏观政策，比如前一阵子国家降准降息就是为了降低企业融资成本和融资难度。在经济下行压力大的时候，国家会通过财政政策和货币政策为企业提供充分的流动性。只是在经济不景气的时候，银行的贷款会比较谨慎，因为银行担心不能盈利导致无力偿还银行贷款，而在经济向好的时候，企业一般都是赚钱的，银行就不用担心企业还不了钱。
⑸ 目前经济下行银行出路
当年的特殊经济时期，银行形成了大量的不良资产和坏账，这使得银行在一段很长的时间内实际是资不抵债的。所以才迎来了一段时间的暴利期，用于弥补亏空，保障银行业的稳定，这种情形是无法维持的。随着国外资本的进入和花样繁新的金融衍生品，银行很难维持高额利差，势必进入微利时代！
其实分析银行的优势，无非就是两点：安全和渠道。银行存款相对安全，是很多资产规避型人群的首选，这方面的利润还是分布于存贷利息差和资产管理费；银行因为网点分布广泛，是其他金融机构所不能比拟的，因此通过银行起到销售理财和衍生品，银行会收入一部分渠道费用和管理费用。
⑹ 经济下行 货币政策将继续宽松是真的么
是的，但会是谨慎而缓慢的宽松。
根据我国现有情况我认为：总体财政与货币政策是双松较合适，但货币政策放松必须是步伐缓慢，可以通过在放收结合中达到适当放松。财政政策则需要放松。
1．GDP增速从一季度的9.7%下滑到二季度的9.5%和三季度的9.1%。经济增长减缓,会引起一系列的社会问题，主要为失业及由失业导致的社会稳定等一系列问题，通过货币政策的适当放松达到提振经济，解决就业，稳定职工收入，稳定社会的目的。但放松货币政策引起信贷规模的一定增长，一是解决企业的资金链问题，在民营中小企业为主体GDP创造者的当今，可能效果不会明显；二是在高准备率的环境下，金融机构通过金融工具的创新等已形成一定的绕过货币政策的做法，货币政策实际效果已打折扣。
2．地方财政债券的发行等财政政策的实施，挤占了货币流动性的释放，扩大了投资但减少了消费。扩张性的财政政策和扩张性的货币政策混合使用，使市场利率水平保持稳定，在CPI高位情况下，存贷款利率不宜作大的松动，否则会使今年的调控（特别是对房价调控）付之东流。
⑺ 什么是金融机构各项贷款
贷款是金额机构向非金融部门（企业、行政事业单位和个人）提供专的货币资金及其行为属，是银行或其他金额机构按一定利率和必须归还等条件出借货币资金的一种信用活动形式。广义的贷款指贷款、贴现、透支等出贷资金的总称。银行通过贷款的方式将所集中的货币和货币资金投放出去，可以满足社会扩大再生产对补充资金的需要，促进经济的发展，同时，银行也可以由此取得贷款利息收入，增加银行自身的积累。在中国现行金融统计中，各项贷款包括：（1）短期短款，具体又分工业贷款、商业贷款、建筑业贷款、农业贷款、乡镇企业贷款、三资企业贷款、私营企业及个体贷款和其他短期贷款。（2）中长期流动资金贷款。（3）中长期贷款。（4）信托贷款。（5）融资租赁。（6）委托贷款。（7）票据融资。（8）各项垫款。
⑻ 经济下行时期，银行贷款存在哪些风
以我曾经在省级工业经济管理部门工作的体会，经济下行时期，银行贷款存在的风险主要是三方面。第一是贷款企业在宏观经济不景气的情况下，往往自身经营困难，容易亏损，导致无力还本付息，造成贷款难以收回。第二，有些责任心不强的企业主，借着经济下行的情况，明明有能力偿还贷款，但却故意“赖”银行的贷款，造成贷款难以收回。第三，在经济下行期间，有些无良的企业主，巧妙编着法子利用政策漏洞“破产倒闭”，利用政策漏洞赖掉贷款，造成贷款难以收回。