『壹』 当现货价格减期货价格的差值越来越大时,我们称之为基差什么
1、基差走强。正向市场,现货价格-期货价格的绝对值,相对于零值的距离变得越来越近;反向市场,现货价格-期货价格的绝对值,相对于零值的距离变得越来越远;或者由正向市场变为反向市场。
2、基差走弱。正向市场,现货价格-期货价格的绝对值,相对于零值的距离变得越来越远。反向市场,现货价格-期货价格的绝对值,相对于零值的距离变得越来越近;或者由反向市场变为正向市场。
你说的情况属于基差走弱。
『贰』 关于利用期货套期保值中的方向相反的疑惑
看了大家的解释,我觉得大家都说的对。 套期保值这块呢确实有点绕,但是如果分解开,逻辑也是很简单的,只要记住以下逻辑就好了:
1、如果你是打算在未来卖东西,那你肯定不怕未来涨价,因为涨价对你是好事,你只会怕未来降价;那怎么办呢? 那你就在期货市场上先按现在的价格卖出去,就是相当于你在期货上找到个人,愿意在未来以你现在的价格买进,因为现在的价格是你能接受的。 好,这样的话,到了未来的时间点,如果这东西真的涨价(我们说一个东西涨价肯定就是指现货市场涨价)了,那你期货市场虽然赔了,但把你手头的现货一卖,就使得损失减少甚至不亏钱还盈利,这要视具体情况而定,总之稳定了价格。
2、如果你打算在未来买东西,你把我上边说的话完全反一遍就明白了。
3、最后强调一个误区,就是有人说:虽然我特么打算在未来卖东西(也就是说你手里有东西,这就是现货多头),我可不可以先在期货市场不卖出东西(期货空头),而是买入东西(期货多头),可不可以? 可以! 但是这样的话你就傻逼了,因为你现货多头,期货也多头,那,如果未来东西涨价,你现货和期货都赚,如果未来东西跌价,你现货和期货都赔;这样的话压根没有套期保值,对你没好处,就是一场赌博而已。
『叁』 期货与现货为什么方向相反
能说说你交易的品种吗?一般情况打趋势是同步的,个别时期会出现小幅反向,因为他们毕竟不是同一个盘子,品种合约也不同,自然交易量就不同,价格就会出现一定差异!希望能帮到你
『肆』 什么是期货的正向市场、反向市场
期货市场的正向市场是:当现货价格低于期货引价格或近期月份合约价格低于远期月份合约价格,称为正向市场.
期货反向市场,又称逆向市场或现货溢价,是指在特殊情况下,现货价格高于期货价格(或者近期月份合约价格高于远期月份合约价格)。
『伍』 期货上正向市场和反向市场是什么意思
现货价格低于期货引价格或近期月份合约价格低于远期月份合约价格,称为正向市场。正向市场又称为正常市场。
反向市场,又称逆向市场或现货溢价,是指在特殊情况下,现货价格高于期货价格或者近期月份合约价格高于远期月份合约价格,基差为正值。
(5)现货期货反向扩展阅读:
1、形成的原因
远期市场:期货价格高于现货价格的部分与持仓费有关,持仓费反映了期货价格形成的时间价值。持仓费与持有商品的时间长短有关。交割期限越近,持有该商品的成本就越低,期货价格相对于现货价格的溢价也就越低。
反向市场:由于基金持有量大,资金充裕,看似投机的反向价差不仅会导致不公平交易和利润传递,还会造成股市的剧烈波动。
2、应用不同
正向市场:如果市场中供给过剩,需求相对不足,则会导致近期月份合约价格的下降幅度大于远期月份合约,或近期月份合约价格的上升幅度小于远期月份合约,或者,此时可进行在近月合约做空,而在远月上建立同等头寸的多头合约的套利操作。
反向市场:交易者通过反向交易对冲平仓,即可完成一个完整的交易过程,了结手中持有的交易头寸,退出市场。
『陆』 什么情况下现货价格高于期货价格
期货价格是根据市场中对该货品未来价格走向预期上下浮动的. 也就是说,如果多数人认为玉米价格出于种种因素会在一个时期上涨,那么玉米的该时期期货价格就会上涨. 完全是市场"多数人"的心理因素决定的!
『柒』 现货市场和期货市场可能相反么
期货的市场的两大功能就是价格发现和避险工具。
所以说,期货和现货的价格在大的趋势上是一定一样的,只不过在很细小的细节上可能会有点不同,比如涨多涨少了点。但是方向是不可能相反的,期货引导现货,现货又可以影响期货,两者相辅相成。
『捌』 一个期货问题,关于反向市场牛市套利的疑问
哦,试着说一下,可能不见得扣主题,仅供参考。
这里,是牛市,而期货价格低于现货价格,那么可以期现套利。
就是买入期货交割,现货市场交易卖出。
因为是牛市,价格趋势是涨势,现货不会砸在手里跌价,所以说是风险有限,获利潜力巨大。
至于你看到的解释,有的是错的,不必在意,你求真的精神倒是没错,就是要弄个究竟。
牛市背景,交割月,期货价格低于现货,价差扩大,交割有利可图(价差覆盖成本)套利盘就会进场,接现货,再在现货市场消化。
这种情况一般是主力空头实力强大,但是做错了方向,它利用资金优势强行压低期货价格,逼迫买家在最后交易日前认赔平仓。
但是,有现货消化渠道的实力机构会以交割目的进场,以坚守到最后的姿态介入多头。
这种多头可能遇到空头逐渐放弃压制,在最后交易日前使期现价格趋同,那就平仓获利出场。
如果空头抵抗到底,进入交割环节,多头接现货,现货卖出,弥补期货结算亏损后,多头仍有盈利(出手时,有测算)立于不败之地。
所以是获利潜力巨大,风险有限。
这种操作需要准备足额资金,并且有现货消化渠道。
或者有能力持有仓单。