各高校期货与期权期末试卷

❶ 高分。。。期货期权的几个习题！！！在线等。。。

你好，这三题为做好了，第一题直接发有点麻烦，因为涉及到图形，而且这里只能上传一个图形。后面两题没问题

回头你如果需要，我可以将我排版好的word文件传给你，一目了然。我花了两个小时做的，看起来效果还可以。

1.解析

多头对敲是同时买进一只股票的看涨期权和看跌期权，它们的执行价格，到期日都相同。根据多头对敲的定义知：C=P

买入欧式看涨期权的盈利图为：

买入欧式看跌期权的盈利图为：

进行多头对敲后的盈利图为:(见附图)

2.解析：

（1）卖出期货合约，价格为89元，则如果在七月份A资产的价格高于89元则亏损，低于89元则盈利。其盈利曲线可表达为：

T=89-P

（2）买进执行价格为88元的看涨期权，期权费为3元，则：如果七月份A资产价格低于88元，则不执行期权，损失期权费3元,净收益为-3元；如果价格高于88元且低于91元，则执行期权，损失期权费91-P元，净收益为P-91元；如果价格高于91元，则执行期权，此时获得收益，收益为P-91元。

综合（1）（2）：得出：

P<88时，T=89-P-3=86-P

P>88时，T=89-P+P-91=-2

由此可推出：（1）、（2）组合相当于买入一个价格为88元的多头看跌期权，期权费为2元，当价格跌至86元以下时有盈利。即合成的多头看跌期权的期权费为2元。

3.解答：

a.这样可行，理论依据为利率互换理论。

b.互换前甲公司需支付利息为：2000万*（LIBOR+0.25%）

甲公司需支付利息为：2000万*10%

互换后甲公司需支付利息为：2000万*（LIBOR+0.75%）

甲公司需支付利息为：2000万*9%

互换后合计降低融资成本：

10%+LIBOR+0.25%-(9%+LIBOR+0.75%)=0.5%

c.设甲给乙的贷款的固定利率为i,

乙公司直接贷固定利率贷款利率为10%，则i首先应满足：i<=10%

其次甲公司在利率互换中不能损失，

则有i-9%>=LIBOR+0.75%-LIBOR+0.25%

综上所述计算得出：9.5%<=i<=10%

❷ 求期货从业资格历年考试真题

期货从业资格考试历年真题，这个我才测试过，你去上学吧在线考试下载吧，里面不仅有历年真题，还有考前押题的，祝你考试顺利

❸ 期货与期权考试 多选题 根据标的资产不同，金融期货有哪些

你好，金融期货根据标的物不同可以分为三类：货币期货、外汇期货和指数期货。

❹ 期权和期货的区别 试题

期权交易的是权利，期货交易的是标的物（到期可以交割，是实物）

❺ 关于期货与期权的题目

久期意思是债券持续期，例如5年期，10年期等等
3个月是期货的提前月数，表示3个月后进行交割
这个题没见过，肯定是高端金融考试题等待高人来解答

❻ 期货与期权作业帮忙给个答案啊……泪求……！

这个东西并不难，实际运用的也比较多
第一个问题，到网络文库去下个套期保值的案例，依样画葫芦就行
第二个问题，涉及套利，这个就需要查看盘面上哪些合约有套利机会。不过我建议你写个跨市套利的，例如沪铜和LME铜套利，或者棕榈油和马来西亚棕榈油套利（因为现在国内垮市场，特别是跨国外市场套利基本上是空白哟，这个没几个人搞的懂的）

❼ 求各位高手，期权，期货，股票习题解答

您好，
1 可以套利。 套利方法比较简单。您立即买入1股该股票，同时买入看跌期权，您一共投资99欧元。一个月之后，如果该股票超过99,5欧元(99*1.005欧元)，那么您肯定是盈利的（考虑利息成本之后）。如果该股票低于99,5欧元，您也是盈利的。假设一个月后股票价格为x(低于99,5欧元), 您的收益是（x-94）+ (100-x) = 6欧元。也就是说，遇到股票再怎么暴跌，您的收益至少是6欧元。这远远高于将99欧的初期投资存入银行的利息收入。
所以说，以上方法可以套利。

2 您的问题叙述不是很完整。您是说相应股票的价格涨了10%吗。。。如果是这样的话，那么看涨期权的价格上涨幅度必须大于10%. 麻烦把问题写完整。。。

❽ 期权期货及其他衍生产品，大学课程课后题目：  一只股票的当前价格为25美元，已知在两个月后股票变为

解法一：由题u=27/25=1.08 d=23/25=0.92, 上升概率P=(e^(10%*2/12)-0.92)/(1.08-0.92)=0.6050
在两个月后,该衍生产品的价格为529(若股票价格是23)或者729(若股票价格是27)。所以，上涨期权价格等于c=(729*0.6050)/(1+10%*2/12)+0.3950*529/(1+10%*2/12)=639.3元。
解法二：考虑如下交易组合：+△：股票－1：衍生产品两个月后,组合的价值为27△－729或者23△－529。如果27△一729=23△一529即△=50此时,组合的价值一定为621且它是无风险的。组合的当前价值为50×25一f,其中f为衍生产品价格。因为组合的收益率等于无风险利率,从而(50×25一f)e0.10×2／12=621即f=639．3。因此该衍生产品的价格为639．3美元。

❾ 期货期权计算题

5.A.假设价格为X$时候需要催保。当前维持保证金=3000-亏损额3000-(X-2.50)*5000=X/2.50*2000解得 X = 2.67$B.假设价格为X当前维系保证金+1500=3000+盈利额3000+(2.50-x)*5000=x/2.50*2000+1500解得 X=2.41$6.补交X元总保证金 = 昨天保证金+盈利-亏损+补交120*5.02/5*2000=100*2000+（5.02-5）*10000*100-（5.1-5.02）*10000*20+x解得 X =36960 7. (61.20-58.30)/100*40000 = 1160 $