衍生工具如何实现杠杆

⑴ 金融衍生工具的主要功能有哪些

金融衍生工具（又称“金融衍生产品”）的主要功能有规避风险，价格发现，它是对冲资产风险的好方法。

注意：任何事情有好的一面也有坏的一面，风险规避了一定是有人去承担了，衍生产品的高杠杆性就是将巨大的风险转移给了愿意承担的人手中。交易者可以分为三类：对冲者（hedger）、投机者（speculator）以及套利者（arbitrageur）。

对冲者采用衍生产品合约来减少自身面临的由于市场变化而产生的风险。投机者利用这些产品对今后市场变量的走向下赌注。套利者采用两个或更多相互抵消的交易来锁定盈利。这三类交易者共同维护了金融衍生产品市场上述功能的发挥。

金融衍生产品交易不当将导致巨大的风险，有的甚至是灾难性的，国外的有巴林银行事件，宝洁事件，LTCM事件，信孚银行，国内的有国储铜事件，中航油事件。

(1)衍生工具如何实现杠杆扩展阅读：

常见工具：

1、期货合约。期货合约是指由期货交易所统一制定的、规定在将来某一特定时间和地点交割一定数量和质量实物商品或金融商品的标准化合约。

2、期权合约。期权合约是指合同的买方支付一定金额的款项后即可获得的一种选择权合同。证券市场上推出的认股权证，属于看涨期权，认沽权证则属于看跌期权。

3、远期合同。远期合同是指合同双方约定在未来某一日期以约定价值，由买方向卖方购买某一数量的标的项目的合同。

4、互换合同。互换合同是指合同双方在未来某一期间内交换一系列现金流量的合同。按合同标的项目不同，互换可以分为利率互换、货币互换、商品互换、权益互换等。其中，利率互换和货币互换比较常见。

参考资料来源：网络-金融衍生产品

参考资料来源：网络-金融衍生工具

⑵ 金融衍生工具是怎样盈利的或者是怎样控制风险的

作用：
1、促进了金融市场的繁荣，进而促进经济发展
2、有发现价格的作用
3、投资者可以利用期权、期货等衍生工具套期保值、规避风险
4、投机者可以利用杠杆作用进行投机，获取高额利润

具体的说，
盈利方法
利用金融衍生工具，可以通过交纳保证金，从经理人那里借到倍于保证金的资金或证券，通过利用这笔资金购买证券，待价格上涨时卖出，赚取差价；或先卖出证券，待价格下降后买入，赚取差价。利用杠杆效果，获取巨大盈利，但是一旦判断错误，损失也是巨大的。

控制风险
在买入（卖出）现货的同时，利用金融衍生工具卖出（买入）期权或期货，以达到套期保值，规避风险的作用。

全文均为原创，希望采纳！

⑶ 金融衍生产品中所说的杠杆性是什么意思

当购买股票时，实际上是在一家公司购买一部分股权。股票作为个人股票出售，拥有的股票越多，你获得的公司股份就越大。脱冷先生对欧也纳先生说：

⑷ 金融衍生品里的杠杆效应什么意思

中国有句古话‘四两拨千斤” 就是为什么一斤的秤砣可以称100的东西 这就是所谓的杠杆效应

一般买100的东西卖出去120元 赚了20 元利润率20%

现在我和货主商量 用5元先定好100的货（一般要有信用担保）但不交货 然后我又把它卖给别人120 ，让货主把货直接发往买主我赚了20元利润率是400% 比原来高了8倍

金融衍生品里的杠杆效应是
1指利用很少的钱就能控制很多的货
2 用很少的钱获得很多的利润
3 高利润必然有高风险 上面如果我的货忽然行情不好，买不出去 我有没有跟多的钱支付 那我只好破产

综合来说就是楼上的是将盈利或亏损放大

⑸ 衍生金融工具的问题----高手详解

造成由美国席卷全球的金融危机的祸根之一是衍生金融工具，这是一类什么样的金融产品？为什么破坏性如此之大？

衍生金融工具又称派生金融工具，顾名思义就是由基本的金融工具“衍生”出来的，基本的工具比如商品、股票、指数、债券、存款或外汇等，由此“衍生”出来期权、期货、掉期合约、认股证、可转化债券等等。

衍生工具的种类极多，而且不断有新的被发明和交易，甚至还有基于衍生工具的衍生工具。

衍生工具可促进金融市场的稳定和繁荣，有利于加速经济信息的传递、价格发现、资源的合理配置和资金的高效流动、转移风险、提高金融市场经济效率。

衍生金融工具的基本特征：可以实现跨期交易；具有交易的杠杆放大效应；高风险和高收益；可以进行套期保值对冲风险；还有投机套利的作用。衍生工具的交易方式主要类别有：远期合约、期货、期权、互换。每年世界上衍生交易金额量远远大于贸易商品交易的货币数量，由衍生工具的不断发展使得信用经济的规模迅速膨胀，由此带来了资本的快速、畅通流动，促进全球经济一体化的发展和实体经济的跨越式成长。

但也正是因为衍生交易的过度创新和广泛使用，使得将一国的风险转嫁到世界范围成为可能；过剩的流动性带来世界性的投机泛滥，推波助澜引起资产估值和资源价格的虚高；巨大的杠杆交易远远超出实体经济所能承受的限度。

从美国次级按揭贷款过度证券化、衍生化为此次金融危机埋下伏笔，结果当美国次级房屋信贷行业违约剧增，通过将此类不良债务打包转化成证券，将本国的债务危机风险传导至全球范围，由于世界上成千上万高风险偏好的对冲基金、养老金基金以及其他基金投资者的介入，信用危机的效果进一步放大，此次金融危机正是信用危机全面爆发的结果。发达国家虚拟经济容量超出了自身实体财富几十倍，大量的这种账面财富如泡沫一般在此次金融海啸中被击得粉碎，最终伤及实体经济，国家资产、居民的收入、就业遭遇重创。

金融衍生工具本身没有错，是美国和西方发达国家赖以垄断世界经济的一柄利器。但正是这柄双刃剑，在近年美国等国家放松购房信贷标准和金融监管不利的前提下，演变成了一场巨大的灾难。事实说明，如果对金融体系的监管跟不上金融衍生工具的创新速度，再好的衍生工具也只能是制度漏洞的牺牲品。

中国之所以在这次危机中受到的伤害相对西方发达国家小，不是我们的监管多么完善，而是因为我们金融衍生工具的创新速度远远慢于金融制度的改革，是由我们外汇管制和长期储备政策造成的，也算是一种因祸得福。但随着世界经济的衰退，我们的外汇资产在贬值，出口不振，中国也不可能独善其身。在对抗金融危机的同时，我们也应正视本国衍生产品发展的落后使得自己在世界金融体系中缺乏话语权，又要吸取外国金融监管制度不足酿成灾难的前车之鉴，从而取长补短。

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⑹ 金融衍生品中说的杠杆性概念是什么

杠杆性就是同时放大你的亏损和收益，让你投入更少的资金来驾驭更贵重的资产收益。

举例说明：

某股票现在100元，你可以花100元买一股，然后股票涨一元，你赚一元，跌一元，你亏一元，你的盈亏比率是1%，跟股票涨跌幅是一样的，这是没有杠杆的情况。

有杠杆的情况：

同样的100元的股票，拿48元钱去买一个行使价为100元的3个月买入期权，股票涨一元的话，你手上的合约也涨一元，但是回报是2%多，同样的，跌的时候也是跌1元多，回报是-2%，所以这个买入期权同时放大了收益和亏损比例，这就是所谓的杠杆。

金融衍生品是基于基础金融工具（如货币、汇率、利率、股票指数等）的金融工具，它也是以传统金融品为基础衍生出来的、作为买卖对象的金融品。

与其他金融工具不同的是，金融衍生品自身并不具有价值，其价格是从可以运用衍生品进行买卖的货币、汇率、证券等的价值中衍生出来的。在国际金融市场上最为普遍运用的衍生品有金融期货、期权和互换（又称掉期）等。

金融衍生品是基于或衍生于金融基础产品（如货币、汇率、利率、股票指数等）的金融工具，它也是以传统金融品为基础衍生出来的、作为买卖对象的金融品与其他金融工具不同的是，金融衍生品自身并不具有价值。

其价格是从可以运用衍生品进行买卖的货币、汇率、证券等的价值中衍生出来的。在国际金融市场上最为普遍运用的衍生品有金融期货、期权和互换（又称掉期）等。

⑺ 金融衍生工具是什么

金融衍生工具金融衍生工具（derivative security)是在货币、债券、股票等传统金融工具的基础上衍化和派生的，以杠杆和信用交易为特征的金融工具。金融衍生工具是相对于原生金融工具而言的。这些相关的或原生的金融工具一般指股票、债券、存单、货币等。

在现实中通常使用两种方法对衍生工具进行分类。

1、按照产品类型，可以将金融衍生工具分为远期，期货，期权和掉期四大类型。

2、按照衍生工具的原生资产性质，可以将金融衍生工具分为股票类，利率类，汇率类和商品类。

(7)衍生工具如何实现杠杆扩展阅读：

常见工具

（1）期货合约。期货合约是指由期货交易所统一制定的、规定在将来某一特定时间和地点交割一定数量和质量实物商品或金融商品的标准化合约。

（2）期权合约。期权合约是指合同的买方支付一定金额的款项后即可获得的一种选择权合同。证券市场上推出的认股权证，属于看涨期权，认沽权证则属于看跌期权。

（3）远期合同。远期合同是指合同双方约定在未来某一日期以约定价值，由买方向卖方购买某一数量的标的项目的合同。

（4）互换合同。互换合同是指合同双方在未来某一期间内交换一系列现金流量的合同。按合同标的项目不同，互换可以分为利率互换、货币互换、商品互换、权益互换等。其中，利率互换和货币互换比较常见。

⑻ 金融衍生工具主要功能

金融衍生工具（又称“金融衍生产品”）的主要功能有规避风险，价格发现，它是对冲资产风险的好方法。

注意：任何事情有好的一面也有坏的一面，风险规避了一定是有人去承担了，衍生产品的高杠杆性就是将巨大的风险转移给了愿意承担的人手中。交易者可以分为三类：对冲者（hedger）、投机者（speculator）以及套利者（arbitrageur）。

对冲者采用衍生产品合约来减少自身面临的由于市场变化而产生的风险。投机者利用这些产品对今后市场变量的走向下赌注。套利者采用两个或更多相互抵消的交易来锁定盈利。这三类交易者共同维护了金融衍生产品市场上述功能的发挥。

金融衍生产品交易不当将导致巨大的风险，有的甚至是灾难性的，国外的有巴林银行事件，宝洁事件，LTCM事件，信孚银行，国内的有国储铜事件，中航油事件。

(8)衍生工具如何实现杠杆扩展阅读：

常见工具：

1、期货合约。期货合约是指由期货交易所统一制定的、规定在将来某一特定时间和地点交割一定数量和质量实物商品或金融商品的标准化合约。

2、期权合约。期权合约是指合同的买方支付一定金额的款项后即可获得的一种选择权合同。证券市场上推出的认股权证，属于看涨期权，认沽权证则属于看跌期权。

3、远期合同。远期合同是指合同双方约定在未来某一日期以约定价值，由买方向卖方购买某一数量的标的项目的合同。

4、互换合同。互换合同是指合同双方在未来某一期间内交换一系列现金流量的合同。按合同标的项目不同，互换可以分为利率互换、货币互换、商品互换、权益互换等。其中，利率互换和货币互换比较常见。

参考资料来源：网络-金融衍生产品

参考资料来源：网络-金融衍生工具

⑼ 杠杆效应.金融衍生工具是什么

衍生工具
就是说从最基本的东西演变而来，对原有的东西有所创新

比如春晚的小品吧，本来就是演戏，现在加了广告，这就是一种衍生

一个简单的金融期货，就是来源于金融远期
杠杆效应
是说可以用100块钱来操纵1000块钱

好比你信用好
我可以借给你1000块钱，你只需要交100块钱保证金给我

那么你不就是只花了100而可以运营1000块钱
这个放大的效应就是杠杆效应