如何预算企业融资需求

1. 如何确定资金需求量

营运资金量＝上年度销售收入×(1－上年度销售利润率)×(1＋预计销售收入年增长率)/营运资金周转次数

其中：

营运资金周转次数＝360/(存货周转天数+应收账款周转天数－应付账款周转天数＋预付账款周转天数－预收账款周转天数)

周转天数=360/周转次数

应收账款周转次数＝销售收入/平均应收账款余额

预收账款周转次数＝销售收入/平均预收账款余额

存货周转次数＝销售成本/平均存货余额

预付账款周转次数＝销售成本/平均预付账款余额

应付账款周转次数＝销售成本/平均应付账款余额

营运资金需求量=营运资金量-自有资金

(1)如何预算企业融资需求扩展阅读

资金需要量预测一般按以下几个步骤进行:

(1)销售预测

销售预测是企业财务预测的起点。销售预测本身不是财务管理的职能，但它是财务预测的基础，销售预测完成后才能开始财务预测。因此，企业资金需要量的预测也应当以销售预测为基础。

(2)估计需要的资产

资产通常是销售量的函数，根据历史数据可以分析出该函数关系。根据预计销售量和资产销售函数，可以预测所需资产的总量。某些流动负债也是销售的函数，相应的也可以预测负债的自发增长率，这种增长可以减少企业外部融资的数额。

(3)估计收入、费用和留存收益

收入和费用与销售额之间也存在一定的函数关系，因此，可以根据销售额估计收入和费用，并确定净利润。净利润和股利支付率，共同决定了留存收益所能提供的资金数额。

(4)估计所需要的追加资金需要量，确定外部融资数额

根据预计资产总量，减去已有的资金来源、负债的自发增长和内部提供的留存收益，得出应追加的资金需要量，以此为基础进一步确定所需的外部融资数额。

2. 如何预测企业的外部融资需求

销售百分比法预测企业的外部融资需求：
财务预测的销售百分比法，假设资产、负债的费用与销售收入存在稳定的百分比关系，根据预计销售额和相应的百分比预计资产、负债和所有者权益，然后利用会计等式确定融资需求。具体可以根据统一的财务报表数据预计，也可以使用经过调整的用于管理的财务报表数据预计。
总额法的基本步骤（下面均使用经过调整的用于管理的财务报表数据预计）
（1）计算各项经营资产和经营负债占销售收入的百分比（根据基期数据计算）；
经营资产、经营负债相关知识见改进的财务分析体系
（2）预计各项经营资产和经营负债
各项经营资产（负债）=预计销售收入×各项目销售百分比
（3）计算资金总需求=预计净经营资产合计-基期净经营资产合计 净负债=金融负债-金融资产
通常，筹资的优先顺序是：1.动用现存的金融资产；2.增加留存收益；3.增加金融负债；4.增加股本
（4）预计可以动用的金融资产
可动用金融资产=基期金融资产-维持正常经营所必须的金融资产
（5）预计增加的留存收益
留存收益增加=预计销售额×计划销售净利率×（1-股利支付率）
（6）预计需从外部增加的资金
外部融资需要量=资金总需求量－可以动用的金融资产－留存收益增加
增加额法下预计需从外部增加的资金
=增加的经营资产－增加的经营负债－可以动用的金融资产－留存收益增加
=增加的销售收入×经营资产销售百分比－增加销售收入×经营负债销售百分比－可以动用的金融资产－预计销售额×计划销售净利率×（1-股利支付率）
由于企业要以发展求生存，销售增长是任何企业都无法回避的问题。企业增长的财务意义是资金增长。在销售增长时企业往往需要补充资金，这主要是因为销售增加通常会引起存货和应收账款等资产的增加。销售增长得越多，需要的资金越多。如果假设销售增长和融资需求之间存在正比例函数关系，则销售额每增长1元需要追加的外部融资额称为“外部融资额占销售增长的百分比”，简称“外部融资销售增长比”。
假设企业可动用的金融资产为0，则
外部融资销售增长比＝经营资产销售百分比－经营负债销售百分比－计划销售净利率×[（1＋销售增长率）÷销售增长率]×（1－股利支付率）
那么外部融资额＝外部融资销售增长比×销售增长
其他预测方法还有：使用回归分析技术、通过编制现金预算预测财务需求、使用计算机进行财务预测。

3. 企业在资金需求估算方面需要考虑哪些方面

流动资金贷款需求量测算需要考虑的内容
1、估算借款人营运资金量借款人营运资金量影响因素主要包括现金、存货、应收账款、应付账款、预收账款、预付账款等。在调查基础上，预测各项资金周转时间变化，合理估算借款人营运资金量。
在实际测算中，借款人营运资金需求可参考如下公式：营运资金量＝上年度销售收入×（1－上年度销售利润率）×（1＋预计销售收入年增长率）/营运资金周转次数其中：营运资金周转次数＝360/（存货周转天数+应收账款周转天数－应付账款周转天数＋预付账款周转天数－预收账款周转天数）周转天数=360/周转次数应收账款周转次数＝销售收入/平均应收账款余额预收账款周转次数＝销售收入/平均预收账款余额存货周转次数＝销售成本/平均存货余额预付账款周转次数＝销售成本/平均预付账款余额应付账款周转次数＝销售成本/平均应付账款余额
2、估算新增流动资金贷款额度将估算出的借款人营运资金需求量扣除借款人自有资金、现有流动资金贷款以及其他融资，即可估算出新增流动资金贷款额度。新增流动资金贷款额度=营运资金量－借款人自有资金－现有流动资金贷款－其他渠道提供的营运资金
3、需要考虑的其他因素
（1）各银行业金融机构应根据实际情况和未来发展情况（如借款人所属行业、规模、发展阶段、谈判地位等）分别合理预测借款人应收账款、存货和应付账款的周转天数，并可考虑一定的保险系数。
（2）对集团关联客户，可采用合并报表估算流动资金贷款额度，原则上纳入合并报表范围内的成员企业流动资金贷款总和不能超过估算值。
（3）对小企业融资、订单融资、预付租金或者临时大额债项融资等情况，可在交易真实性的基础上，确保有效控制用途和回款情况下，根据实际交易需求确定流动资金额度。
（4）对季节性生产借款人，可按每年的连续生产时段作为计算周期估算流动资金需求，贷款期限应根据回款周期合理确定。

4. 融资需求究竟怎么样

哈哈哈，我都稳紧呢题啊！志云哥
稳到！
30. 如何判断企业融资需求的合理性与必要性。 (1) 与融资有关的企业发展战略判断。对企业发展战略的判断，最常用的是“SWOT 分析”，
就是通过对内外部资源及环境的分析，把组织的优势（S）和劣势（W）与环境中的机会（O）与 威胁（T）相配合，以使组织与环境相适应。通过对内外部优势和劣势的认识，来利用环境中的
机会，克服可能遇到的威胁。在此基础上，可形成组织的四种战略，即 SO 战略（极大—极大）， ST 战略（极大—极小），WO 战略（极小—极大），WT 战略（极小—极小）。 要在分析判断企业战略的科学合理性的基础上，分析判断融资需求（用途）与企业战略的匹 配性，即融资能够有效为企业战略服务，而不是偏离或违背战略方向。
（2）融资需求合理性判断的方法。企业融资合理性判断可通过依次回答下述几个问题来进 行：企业为什么要融资？不融资行不行？企业融资用途是否合理？企业资金需要量是否合理？企
业对未来作了什么规划，还款来源是否合理？企业对自己在行业中的位置如何看？企业对自己的 盈利模式怎么看？企业有哪些核心的资源等等。 如果企业经营者或其团队对于上述问题，思路比较清晰，且处之泰然，应对自如，并且有资
料、数据和业绩支持，就可初步判断融资需求具有合理性。

5. 融资需求有哪些

企业有两种基本的融资模式
一种是债权融资;
一种是股权融资。多数企业比较重视债权融资，即通过银行和其他信贷公司进行融资，也就是平时我们讲的贷款。在没有出现股权融资之前，债权融资可以说是很好的融资方式。通过借贷可以扩大自己的资金实力，企业能够做更多的事，获得更快的发展。靠这种融资方式来发展企业，要比靠利润的剩余来扩大再生产要快得多。但是，这种融资模式也有它的不足：
1、融资额度校它的额度要和企业的资产总额挂钩的，一般只能达企业净资产额度的50-60%。企业如果有较大的发展项目，需要较大的资金量时，一般很难解决;
2、需要抵押和担保。抵押和担保是少不了的。而且资产只能抵押和担保一次;
3、资金使用周期短。到了时间，无论多大的资金额度，必须全部还清后才有可能再次贷出来(有时贷不出来了)。
什么是股权融资呢 简单地说，就是用企业的股权去融资。从事这种融资的组织主要是风险投资公司和私募股权基金公司。这些金融组织它们找到好的企业后，通过投资来占有企业的股份。然后和企业捆邦在一起，大家一起成长。当企业做强做大后，通过上市或出售股权把投资退出，从中获利。这种融资方式有以下几种好处：1、没有利息;2、无须担保;3、不用还款。
当然，天下没有免费的午餐。风险投资公司和私募股权基金公司不会轻易地把资金投给任何公司。在投资之前，他们要严格对企业进行一轮又一轮的调研和考察。如果你达不到他们的标准，他们绝不会轻易地投资。

6. 如何判断企业融资需求的合理性与必要性

哈哈哈，我都稳紧呢题啊！志云哥

稳到！

30. 如何判断企业融资需求的合理性与必要性。 (1) 与融资有关的企业发展战略判断。对企业发展战略的判断，最常用的是“SWOT 分析”，

就是通过对内外部资源及环境的分析，把组织的优势（S）和劣势（W）与环境中的机会（O）与 威胁（T）相配合，以使组织与环境相适应。通过对内外部优势和劣势的认识，来利用环境中的
机会，克服可能遇到的威胁。在此基础上，可形成组织的四种战略，即 SO 战略（极大—极大）， ST 战略（极大—极小），WO 战略（极小—极大），WT 战略（极小—极小）。 要在分析判断企业战略的科学合理性的基础上，分析判断融资需求（用途）与企业战略的匹 配性，即融资能够有效为企业战略服务，而不是偏离或违背战略方向。
（2）融资需求合理性判断的方法。企业融资合理性判断可通过依次回答下述几个问题来进 行：企业为什么要融资？不融资行不行？企业融资用途是否合理？企业资金需要量是否合理？企
业对未来作了什么规划，还款来源是否合理？企业对自己在行业中的位置如何看？企业对自己的 盈利模式怎么看？企业有哪些核心的资源等等。 如果企业经营者或其团队对于上述问题，思路比较清晰，且处之泰然，应对自如，并且有资
料、数据和业绩支持，就可初步判断融资需求具有合理性。

7. 怎么写融资需求啊

资金需求计划：为实现公司发展计划所需要的资金额，资金需求的时间性，资金用途。融资方案：公司所希望的投资人及所占股份的说明，资金其他来源，如银行贷段等。

资金需求计划：为实现公司发展计划所需要的资金额，资金需求的时间性，资金用途(详细说明资金用途，并列表说明)

融资方案：公司所希望的投资人及所占股份的说明，资金其他来源，如银行贷段等。

如：

为保证项目实施，需要新增投资是多少 万元，

新增投资中，需投资方投入 万元，对外借贷 万元，

公司自身投入 万元。如果有对外借贷，抵押或担保措施是什么?

请说明投入资金的用途和使用计划：

希望让投资方参股本公司还是投资合作成立新公司?请说明原因：

拟向投资方出让多少权益?计算依据是什么?

预计未来3年或5年平均每年净资产收益率是少?

投资方可享有哪些监督和管理权力?

如果公司没有实现项目发展计划，公司与管理层向投资方承担哪些责任?

投资方以何种方式收回投资，具体方式和执行时间：

在与公司业务有关的税种和税率方面，公司享受哪些政府提供的优惠政策及未来可能的情况(如：市场准入、减免税等方面的优惠政策)：

需要对投资方说明的其它情况

8. 企业在融资方面需考虑哪些因素

融资即是一个企业的资金筹集的行为与过程。也就是公司根据自身的生产经营状况、资金拥有的状况，以及公司未来经营发展的需要，通过科学的预 测和决策，采用一定的方式，从一定的渠道向公司的投资者和债权人去筹集资金，组织资金的供应，以保证公司正常生产需要，经营管理活动需要的理财行为。

融资战略需知五要素
1、成本
为什么企业融资?企业融资总收益、总成本是多少?只有当总收益大于总成本时，才去融资。企业融资成本从小到大顺序为：财政拨款、商业信用、内部集资、银行贷款、发行债券、发行股票。
2、控制
企业融资中常会使企业所有权、控制权有所丧失，而引起利润分流，使企业利益受损。如：房产证抵押、专利技术公开、投资折股、上下游重要 客户暴露、企业内部隐私被明晰等，都会影响企业稳定与发展。要在保证对企业相当控制力的前提下，既达到企业融资目的，又要有序让渡所有权。
3、市场
扩大规模、占有市场是企业融资的主要目的。要考虑资金用于哪个产品的扩产、增销上，将为企业带来多大的市场份额，带来多少整体利益。同时，还要考虑能否争取到其他资金，进入资金市场，运用多种资金和资源，两个市场统盘决策，达到互补效应。
4、规模
筹资过多，增大企业融资成本，加重负债，偿还负担，增加风险(经营与信用风险)。 筹资不足，影响业务，缺乏产品实力，相对增加了成本。在企业融资规模上，要切记八个字：量力而行，综合决策。
5、时机
从企业内部看，要选准经营、开发与发展的关键时机，配合以适度、及时的资金到位。从企业外部看，要抓住银行等企业融资机构出台最新金融产品、改善企业融资环境的良好时机，全力跟进，“吃第一口梨”，走在同行的前边。

提醒注意事项
1、企业融资战略的制定需要根据自身的融资需求出发。同时也要重视融资战略的制定要素，从而制定出更加符合企业自身的融资战略。制定融资战略时需要考虑的因素有：成本、市场、规模等。
2、创业公司融资是必经的一条路，资本的寒冬下，如何融到资金对于创业公司来说是当前亟待解决的问题。
3、在政府出台相关政策的同时，企业自身创新走出去同样必不可少。然而融资并不是一件简单的事情，建议大家咨询专业的律师。