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融资循环审核重点

发布时间:2022-04-27 05:08:51

『壹』 固定资产审计的要点

1、真实性:审查确认固定资产的出售、报废、毁损是否转入固定资产清理予以冲销;查明向其他单位投资转出固定资产是否转入长期投资;查明经营租入固定资产是否增加企业固定资产账。

2、完整性:审查已完工不结转固定资产和融资租赁固定资产不入固定资产账的情况。

3、所有权:应区分经营性租赁和融资性租赁两种性质的租入固定资产,查明后者是否已纳入固定资产核算;应确定作为债务担保抵押出去的固定资产。

4、计价:应分别验证购入、自建、投资转入、融资租入、改建扩建、捐赠、盘盈固定资产的入账价值;应确定折旧计算及累计折旧账户余额的正确性,以便认定固定资产净值的正确性。

5、分类:除审查按实物形态进行分类明细核算外,还应查明使用、未使用和不需用固定资产,经营租入和融资租入固定资产,提折旧与不提折旧固定资产,改扩建支出与修理支出的分类正确性。

6、帐务正确性:审查确认固定资产总账、明细账以及实物资产的一致性,必要时可对固定资产进行监督盘点。

7、合法性:审查固定资产增减变动的批准手续;查明固定资产入账价值确定的合规、合法性,查明折旧方法及其运用的合法性。

8、充分揭示性:审查确认会计报表对折旧方法、固定资产增减变动、资产租赁抵押等情况做了必要的说明。

(1)融资循环审核重点扩展阅读

第一,就是固定资产的投资管理。一个企业资产的投资应该是战略层面的问题,首先审计人员就需要确认固定资产的购置、新建等行为是否得到了统一管理。

如果一个组织对固定资产的投资管理不到位,就会形成大量的资产积压、闲置、浪费,甚至会因为决策管理的不到位,形成大量的无效投资,这是固定资产管理的首要审计内容。审计人员就需要确认固定资产投资管理的制度、流程和审计期间新增资产,分析是否全部得到了立项审批管理。

第二,就是对资产实物管理。首先是确认是否账实相符,这是基础;在账实是否相符的基础上,确认公司盘点管理的频率和效果;然后进行抽样盘点,确认盘亏和盘盈情况,这个两种方法,根据财务帐盘点资产,只能发现盘亏;先盘点实物,再核对财务账面,可以确定盘盈。

至于如何盘点,根据实际情况和重要性程度确定;同时,必须对资产异动管理进行管理,尤其是生产车间,会将资产在不同的车间来回借用,导致财务永远不能知道真正的资产在哪里?这就需要强化现场资产实物异动的管理,必须通过相关手续执行。

第三、就是对资产的有效利用管理。在审计盘点时,要根据固定资产的外观状态,使用时间、保养记录等判断固定资产有效使用情况。

一般长期不用的设备或者资产,不进行管理的话,外面尘土包裹,甚至蜘蛛网纵横等情况,同时查看保养记录或者查询使用时间,通过这些手段来确认资产是否得到了有效利用,同时,对资产折旧对产品成本的影响予以关注。同时,资产的有效使用率等相关分析指标。

第四、固定资产折旧准确性及对成本影响程度的管理。固定资产折旧管理,应严格根据会计准则执行,并及时进行分析,尤其是闲置资产、报废资产未处理账务等情况对成本的影响,这是财务部门也是审计部门在经营审计中,对数据准确性确认中需要考虑的一个环节。

第五、就是固定资产的维修、改造等方面的管理,其实在会计准则中对费用化和资本化的管理均有明确的要求,这就需要审计人员对维修和技改技措发生的费用进行资本化和费用化管理的分析,以确认资产数据管理的准确性。

同时,就需要关注部分公司不合理资本化管理,甚至在长期待摊费用或者往来账挂账的情形,是否合理就需要进行分析和进一步审计确认。

第六、就是固定资产的处置管理。受管理不规范的影响,存在部分资产已经报废多年,财务账面依旧作为资产管理,且进行折旧计提的情况,这严重导致了账实不符,且影响成本的准确性。

这就需要强化财务部门在资产监督管理过程中重要性,一旦财务听之任之,不做细化管理,那么这种情况会大量的存在,甚至会非常严重。

第七,就是在建工程作为固定资产的前一个管理环节,如何进行有效管理的问题。应该对固定资产立项及开始施工后,所发生的费用等在在建工程进行归集,等完工验收,达到可使用状态后转入固定资产管理,这个会计准则里面有详细的规定。

但在现实审计过程中,发现存在资产已经使用多年,但由于发票未到,导致资产长期未进行折旧计提管理等情况,需要审计人员进行一一确认和分析存在的原因。

『贰』 小微企业2012融资应该注意什么重点应该考虑哪些方面。谢谢帮忙!

融资注意:1.中小企业融资渠道匮乏,对相关法律和政策不了解,易陷入融资骗局,目前国内融资渠道较窄,主要是银行贷款和上市,融资工具品种尚少,专门面向中小企业的更少。中小企业融资困难已经成为制约其发展的“瓶颈”。在通过一般途径无法获得资金的情况下,一些融资服务公司鼓吹的低成本、低风险的境外融资渠道无疑对中小企业具有巨大的诱惑力。中小企业由于不了解相关法律和政策,在支付高昂的服务费用后,却陷入融资骗局,根本无法获得借款。 2.融资服务公司无准入门槛,且监管部门不明确 由于经营范围上记载的是提供融资媒介服务,《公司法》上并没有规定此类融资服务公司的设立条件和相关资质,只需符合《公司法》中关于公司设立最基本的要求便可以注册成立融资服务公司。此外,目前对融资服务事前和事中监管环节缺失,国家外汇管理部门只负责对境外融资合同进行审批,公安部门对涉嫌构成诈骗等犯罪行为进行追究,没有专门对融资服务监管的部门。 三是欺诈事实认定难,追究境外机构成本高融资大师andy-fan创建安迪圆梦园一个完全免费的学习交流网站。是金融爱好者的聚集地/是拥有创业梦想和就业者的福音,能帮你解决问题。 圆梦园andy-fan指出:中小企业融资方法可以考虑以下方法 综合授信 即银行对一些经营状况好、信用可靠的企业,授予一定时期内一定金额的信贷额度,企业在有效期与额度范围内可以循环使用。综合授信额度由企业一次性申报有关材料,银行一次性审批。企业可以根据自己的营运情况分期用款,随借随还,企业借款十分方便,同时也节约了融资成本。银行采用这种方式提供贷款,一般是对有工商登记、年检合格、管理有方、信誉可靠、同银行有较长期合作关系的企业 信用担保贷款 目前在全国31个省、市中,已有100多个城市建立了中小企业信用担保机构 买方贷款 如果企业的产品有可靠的销路,但在自身资本金不足、财务管理基础较差、可以提供的担保品或寻求第三方担保比较困难的情况下,银行可以按照销售合同,对其产品的购买方提供贷款支持。卖方可以向买方收取一定比例的预付款,以解决生产过程中的资金困难。或者由买方签发银行承兑汇票,卖方持汇票到银行贴现 异地联合协作贷款 有些中小企业产品销路很广,或者是为某些大企业提供配套零部件,或者是企业集团的松散型子公司。在生产协作产品过程中,需要补充生产资金,可以寻求一家主办银行牵头,对集团公司统一提供贷款,再由集团公司对协作企业提供必要的资金,当地银行配合进行合同监督。也可由牵头银行同异地协作企业的开户银行结合,分头提供贷款 项目开发贷款 一些高科技中小企业如果拥有重大价值的科技成果转化项目,初始投入资金数额比较大,企业自有资本难以承受,可以向银行申请项目开发贷款 出口创汇贷款 对于生产出口产品的企业,银行可根据出口合同,或进口方提供的信用签证,提供打包贷款。对有现汇账户的企业,可以提供外汇抵押贷款。对有外汇收入来源的企业,可以凭结汇凭证取得人民币贷款。对出口前景看好的企业,还可以商借一定数额的技术改造贷款 自然人担保贷款 2002年8月,中国工商银行率先推出了自然人担保贷款业务,今后工商银行的境内机构,对中小企业办理期限在3年以内信贷业务时,可以由自然人提供财产担保并承担代偿责任 个人委托贷款 中国建设银行、民生银行、中信实业银行等商业银行相继推出了一项融资业务新品种——个人委托贷款。即由个人委托提供资金,由商业银行根据委托人确定的贷款对象、用途、金额、期限、利率等,代为发放、监督、使用并协助收回的一种贷款 无形资产担保贷款 依据《中华人民共和国担保法》的有关规定,依法可以转让的商标专用权、专利权、著作权中的财产权等无形资产都可以作为贷款质押物 票据贴现融资 票据贴现融资,是指票据持有人将商业票据转让给银行,取得扣除贴现利息后的资金。在我国,商业票据主要是指银行承兑汇票和商业承兑汇票。这种融资方式的好处之一是银行不按照企业的资产规模来放款,而是依据市场情况(销售合同)来贷款 金融租赁 金融租赁在经济发达国家已经成为设备投资中仅次于银行信贷的第二大融资方式。金融租赁是一种集信贷、贸易、租赁于一体,以租赁物件的所有权与使用权相分离为特征的新型融资方式。 典当融资 典当是以实物为抵押,以实物所有权转移的形式取得临时性贷款的一种融资方式。与银行贷款相比,典当贷款成本高、贷款规模小,但典当也有银行贷款所无法相比的优势。

『叁』 如何审核分析中小企业财务报表

会计报表是企业全面经济活动的反映,有着严格勾稽关系,各个报表之间也存在一定的联系,相关科目的变动都有其内在联系。会计报表的审核主要有两步:
(一)浏览并审核企业会计报表。对企业的财务报表,要掌握几个前提:会计报表是否经过审计,系哪家会计师事务所审计,该审计机构信誉如何;是否为合并报表,如合并报表应了解合并范围,以上几个因素直接影响到会计报表审核的真实性。
1、企业会计政策及审核方法。首先询问财务人员企业采用的会计政策,并现场审核账簿及相关基础财务资料。了解了企业的会计政策,对不同报表反映的经济内容也不同。企业账簿分为总账、明细账、日记账。会计报表是依据总账调整编制,总账是依据汇总凭证编制,明细账是依据记账凭证编制,日记账也是明细账,一般称为流水账,它主要核算现金及银行存款。其他相关基础财务资料一般包括审计报告、购销合同、贷款合同、银行对账单、纳税申报表、贷款卡查询明细单、项目可行性研究报告等其他资料,这些资料一般是从外部提供的,真实性较高,能够证实企业提供的会计报表中财务信息的真实、完整。
(1)验证总账是否与会计报表相符,即“账表相符”。应引起注意的是会计报表中某些科目是合并数值,如存货就是由原材料、材料成本差异、生产成本、制造费用、产成品、低值易耗品几个科目合并而成;应收应付往来款一般存在余额调整,使得总账余额与会计报表余额不符。
(2)审核明细账。首先核对总账和明细账是否相平,即“账账相符”。根据阅读会计报表发现的疑点,抽查相关科目明细账。因为我们不是会计师事务所,不可能对每个会计科目都详细审计,根据会计核算的特点我们把它分为几个循环审核,根据其勾稽关系验证数据合理性,抽查会计凭证验证会计报表真实性、合法性和完整性。①销售与收款循环审核,一般包括货币资金、应收账款、主营业务收入、其他业务收入等科目;②购货、付款与生产循环审查,一般包括货币资金、存货、主营业务成本、应付款、其他业务支出等科目;③筹资和投资循环审核;④纳税申报表是企业向税务机关申报其所得税和增值税的凭证,一般分为所得税纳税申报表、增值税纳税申报表、营业税纳税申报表。所得税申报表记载了企业实现的经营成果及社会贡献,与会计报表核对提取的或上交的所得税是否相符;核对主营业务收入是否一致,如果企业存在应纳增值税其他业务收入,纳税申报表应纳税收入数额大于会计报表记载的主营业务收入。此外,还应注意企业是否有税收优惠政策。
(3)通过贷款卡查询单核实长短期借款数额是否相符。会计报表反映的是时点数,如果两者存在差异:一是有未入账银行贷款或到期偿还贷款;二是查询时点晚于会计报表时点,期间又发生银行借款业务。贷款卡查询单一般反映企业贷款、承兑汇票、信用证、对外担保余额,这里要注意核查企业是否存在逾期贷款,特别关注对外担保情况。
另外,还要关注企业长短期借款入账处理:一是防止企业为调整财务指标而将短期借款计入长期借款;二是注意是否存在短借长用现象,将短期借款用于购置固定资产,增加短期偿债压力。还有其他一些财务基础资料可以佐证会计报表数据的真实性以及有助于我们发现企业隐瞒的重大事项。
2、投融资政策。反映在企业的固定资产、在建工程的金额变化以及长短期投资的变化,掌握企业的投资方向和投资内容,有助于我们了解企业申保资金的具体用途。
企业的资金来源主要有四个途径:一是银行借款,又分为长、短期借款,还有企业存在职工集资款;二是商业融资,所谓商业融资是指企业赊销的货款,具体指应付账款;三是股东投入,一般指实收资本,如果存在资本溢价也包括部分资本公积;四是企业自身积累,即企业创造的利润。融资政策的另一个反映就是现金流量表中筹资活动现金流量。如果应付款与银行借款在负债中比重接近,说明企业商业融资与银行融资兼顾;银行借款和应付款比重都不宜过大,应付款比重过大反映企业资金短缺,银行借款比重过大,说明企业发展过于依赖银行借款,应关注其资金链。
3、企业营销方面。企业营销情况具体反映在应收账款周转率、应付账款金额上。应收账款周转率的高低一般反映企业的赊销政策和回款政策,应付账款金额的高低一般反映企业的赊购政策。企业的应收应付账款情况能够反映了企业现金流情况,能够体现企业的经营情况和还款能力。
(二)分析判断企业财务报表,并进行报表之间的横向纵向分析。分析企业会计报表时应关注报表之间的关联性和报表数据之间的勾稽关系,具体是:1、损益表体现的净利润与资产负债表所有者权益的关系;2、长期股权投资一般不超过净资产的50%,有投资功能的公司除外;3、关注无形资产和资本公积余额,一般情况下不得将存续资产评估增值部分入账,部分企业为降低资产负债率增大资产规模,擅自将存续的土地使用权、固定资产等重新评估入账;4、关注在建工程余额,如果企业有重大投资项目,应该在此科目中反映;5、关注往来账款余额,企业许多关联交易和隐瞒利润一般隐藏在这里;6、仔细阅读会计报表附注。
通过阅读企业会计报表,我们可以了解到企业的基本经济政策和基本情况以及根据报表数字的异常情况和异常变化发现疑点。但是,仅仅依靠分析会计报表很难发现真实情况,会计报表体现企业的汇总数据,下一步需要到企业现场了解企业的会计政策,通过审核账簿和相关基础财务资料,掌握企业的详细财务信息,验证会计报表反映的数据是否真实、完整,是否存在重大虚报、漏报。
总之,企业资产管理水平、资金调配、成长性等等都可以在企业会计报表中反映出来,在假设企业会计报表真实的前提下,审核分析企业会计报表可以在一定程度上掌握企业的经济情况。

『肆』 融资融券的操作审批流程

融资融券的操作审批流程:
第一步:投资者需确定拟开户的证券公司及营业部是否具有融资融券业务资质
证券公司开展融资融券业务试点,必须经中国证监会的批准;未经证监会批准,任何证券公司不得向客户融资、融券,也不得为客户与客户、客户与他人之间的融资融券活动提供任何便利和服务。而且,证券公司对其下属营业部开展融资融券业务也有资格规定,不一定所有营业部都可办理融资融券业务。
第二步:投资者需确定自身是否符合证券公司融资融券客户条件
融资融券业务对投资者的资产状况、专业水平和投资能力有一定的要求,证券公司出于适当性管理的原则,将对申请参与融资融券业务的投资者进行初步选择。
投资者在办理融资融券业务开户手续前,需评估、确定自身是否满足证券公司的融资融券客户选择标准。
第三步:投资者需通过证券公司总部的征信
证券公司在向客户融资、融券前,将对申请融资融券业务的投资者进行征信,了解客户的身份、财产与收入状况、证券投资经验和风险偏好,并以书面和电子方式予以记载、保存。
证券公司将根据投资者提交的申请材料、资信状况、担保物价值、履约情况、市场状况等因素,综合确定投资者的信用额度。
第四步:投资者需与证券公司签订融资融券合同、风险揭示书等文件
投资者与证券公司签订融资融券合同前,应当认真听取证券公司相关人员讲解业务规则、合同内容,了解融资融券业务规则和风险,并在融资融券合同和风险揭示书上签字确认。投资者只能与一家证券公司签订融资融券合同,向其融入资金和证券。
对融资融券合同的如下内容,投资者应当特别关注和了解:(一)融资、融券的额度、期限、利(费)率、利息(费用)的计算方式;(二)保证金比例、维持担保比例、可充抵保证金证券的种类及折算率、担保债权范围;(三)追加保证金的通知方式、追加保证金的期限;(四)投资者清偿债务的方式及证券公司对担保物的处分权利;(五)担保证券和融券卖出证券的权益处理等。
第五步:投资者在开户营业部开立信用证券账户与信用资金账户
(一)开立信用证券账户
投资者与证券公司签订融资融券合同后,证券公司将按照证券登记结算机构的规定,为投资者开立实名信用证券账户。投资者信用证券账户是证券公司客户信用交易担保证券账户的二级账户,用于记载投资者委托证券公司持有的担保证券的明细数据。投资者用于一家证券交易所上市证券交易的信用证券账户只能有一个。投资者信用证券账户与其普通证券账户的开户人的姓名或者名称应当一致。
信用证券账户独立于普通证券账户,是新开的证券账户。投资者在进行融资融券交易前,需将用于担保的可充抵保证金证券从普通证券账户划转至信用证券账户。融资融券交易了结后,投资者可以将担保证券划转回普通证券账户。在融资融券交易期间,经证券公司同意,投资者可将超过维持担保比例300%以上部分的担保证券划转回普通证券账户。
(二)开立信用资金账户
投资者在与证券公司签订融资融券合同后,需与证券公司、商业银行签订客户信用资金第三方存管协议。证券公司应当通知第三方存管银行,根据投资者的申请,为其开立实名信用资金账户。投资者信用资金账户是证券公司客户信用交易担保资金账户的二级账户,用于记载投资者交存的担保资金的明细数据。投资者只能开立一个信用资金账户。
经过以上步骤,投资者在证券公司的开户手续已经办妥。当投资者提交了足额的担保物之后,就可以开始进行融资融券交易了。

『伍』 什么是信保融资

1,信保融资:是指银行根据客户申请,在出口后凭客户转让的中国信保保险保单赔款权益提供融资的业务。
2,信保融资种类包括:出口押汇、应收账款买断、授信额度等品种。
(1) 出口押汇:是指企业(信用证受益人)在向银行提交信用证项下单据议付时,银行(议付行)根据企业的申请,凭企业提交的全套单证相符的单据作为质押进行审核,审核无误后,参照票面金额将款项垫付给企业,然后向开证行寄单索汇,并向企业收取押汇利息和银行费用并保留追索权的一种短期出口融资业务。
(2)应收账款买断:是企业将赊销形成的未到期应收账款在满足一定条件的情况下,无追索权的转让给商业银行等金融机构,以获得银行的流动资金支持,加快资金周转的一种重要融资方式。
(3)授信额度:是指商业银行为客户核定的短期授信业务的存量管理指标,只要授信余额不超过对应的业务品种指标,无论累计发放金额和发放次数为多少,商业银行业务部门均可快速向客户提供短期授信,即企业可便捷地循环使用银行的短期授信资金,从而满足客户对金融服务快捷性和便利性的要求。

『陆』 融资再循环风险大吗

融资针对短期需求,在交易完成后用取得的收入归还,是良性的融资。如果需要不断循环长期占用融资的话,就要考虑增加注资或引入投资者增加可用资金,不然极易造成资金紧张,影响融资按期归还,影响征信信誉。

『柒』 关于支持循环经济发展的投融资政策措施意见的通知的权威解读

国家发展改革委有关负责人就加大投融资政策支持促进循环经济发展答记者问
日前,国家发展改革委、中国人民银行、中国银监会、中国证监会联合发布了《关于支持循环经济发展的投融资政策措施意见的通知》,国家发展改革委有关负责人就此接受记者采访。
问:国家为什么要出台支持循环经济发展的投融资政策措施?
答:循环经济的产生和发展,是人类对“大量生产、大量消费、大量废弃”的传统增长模式、消费模式深刻反省的结果。循环经济是最大限度地节约资源和保护环境的经济发展模式,是解决我国资源环境瓶颈约束的根本性举措。加快发展循环经济是贯彻落实科学发展观,调整经济结构,转变经济发展方式的有效途径和重要抓手。党中央、国务院高度重视发展循环经济。十六届五中全会指出,“要把节约资源作为基本国策,发展循环经济,保护生态环境,加快建设资源节约型和环境友好型社会。”“十一五”规划纲要把发展循环经济作为重大战略任务。党的十七大提出了促进循环经济形成较大规模的更高要求。《循环经济促进法》明确提出发展循环经济是国家经济社会发展的一项重大战略。
近年来,各地方、各部门按照党中央、国务院的部署,把发展循环经济作为调整经济结构、转变发展方式的重要抓手,放在更加突出的位置,采取一系列措施,取得积极进展。短短几年时间,循环经济从理念变为行动,在全国范围内得到迅速发展,出现了一大批循环经济的典型,探索出了企业、企业间或园区、社会三个层面的发展循环经济的有效模式。国家循环经济试点单位资源消耗、污染物排放大幅度降低,经济和环境效益明显提高。重点行业单位产值能耗物耗逐步降低,资源循环利用水平和“三废”综合利用率有较大提高,污染物排放得到一定程度的控制。
循环经济具有很好的资源环境和社会效益,是典型的政府推动、政策法规驱动、投资拉动型的经济模式,需要政府完善政策机制,引导社会投资。目前,国家鼓励循环经济发展的政策措施与循环经济作为国家战略还不匹配,社会资金投向循环经济发展的动力不足,企业长期面临着投资不足、融资难等问题。国家四部门出台支持循环经济发展的投融资政策措施,就是按照政府推动、市场引导的方针,综合运用规划、投资、产业、价格、财税、金融等政策措施,建立一个有利于循环经济发展的投融资政策支持体系,引导社会资金投向循环经济发展,解决企业发展循环经济融资难问题。
问:《通知》对引导社会资金投入到循环经济领域提出了哪些措施?
答:一是通过制定规划引导社会资金。按照《循环经济促进法》的要求,国家将制定全国循环经济发展规划,同时各地也要因地制宜,制定本区域的循环经济发展规划,确定发展循环经济的重点领域、重点工程和重大项目,为社会资金投向循环经济指明方向,减少社会投资的政策风险。国务院先后批复了甘肃循环经济总体规划、青海省柴达木循环经济总体规划,国家发展改革委在总结这两个规划编制经验的基础上,正在研究循环经济发展规划编制指南。
二是充分发挥政府投资对社会投资的引导作用。中央财政将继续安排资金支持循环经济重点项目建设。各地发展改革委在制定和实施投资计划时,也要将“减量化、再利用、资源化”等循环经济项目列为重点投资领域。对发展循环经济的重大项目和技术示范产业化项目,采取直接投资或资金补贴、贷款贴息等方式加大投资力度。
三是发挥产业政策对社会资金的引导作用。认真清理限制循环经济发展的不合理规定,制订并细化有利于循环经济发展的产业政策体系,引导社会资金投向资源循环利用产业,加大循环经济技术、装备和产品的示范、推广力度。
四是发挥价格杠杆对社会资金的引导作用。研究促进循环经济发展的相关价格和收费政策,引导消费者使用节能、节水、节材和资源循环利用产品,使得循环经济项目能够对社会资金产生巨大的吸引力。
问:信贷融资是解决循环经济发展融资难的一个重要措施,请问《通知》对信贷支持循环经济发展提出了哪些措施?
答:一是对列入国家、省级的循环经济示范试点园区(示范基地)、企业,和重大循环经济项目,银行业金融机构要积极给予包括信用贷款在内的多元化信贷支持。
二是对由国家、省级政府支持的节能、节水、节材、综合利用、清洁生产、海水淡化和“零”排放等减量化项目,废旧汽车零部件、工程机械、机床等产品的再制造和轮胎翻新等再利用项目,以及废旧物资、大宗产业废弃物、建筑废弃物、农林废弃物、城市典型废弃物、废水、污泥等资源化利用项目,银行业金融机构要重点给予信贷支持。
三是对示范市、县园区(示范基地)的循环基础设施、相关公共技术服务平台、公共网络信息服务平台的建设和运营,银行业金融机构也应给予相应的信贷支持。
四是积极创新金融产品和服务方式,拓宽抵押担保范围,创新担保方式,研究推动应收账款、收费权质押以及包括专有知识技术、许可专利及版权在内的无形资产质押等贷款业务。
五是对生产、进口、销售或者使用列入淘汰名录的技术、工艺、设备、材料或产品的企业,银行业金融机构不得提供任何新增授信支持,原有的授信要逐步压缩和收回。
问:在拓展促进循环经济发展的直接融资渠道上,《通知》提出了哪些支持措施?
答:一是支持符合条件的国家、省级循环经济试点园区(示范基地)、企业发行企业(公司)债券、可转换债券和短期融资券、中期票据等直接融资工具,探索循环经济示范试点园区(示范基地)内的中小企业发行集合债券。
二是鼓励股权投资基金投资于资源循环利用企业和项目,鼓励社会资金通过参股或债权等多种方式投资资源循环利用产业,引导社会资金设立主要投资于资源循环再利用企业和项目的创业投资企业。
三是鼓励、支持符合条件的资源循环利用企业在境内外上市和再融资,鼓励企业将通过股票市场的募集资金积极投向循环经济项目。
此外,支持符合条件的循环经济项目申请使用国际金融组织贷款和外国政府贷款,支持鼓励循环经济项目申请清洁发展机制项目(CDM)。
问:投融资政策涉及面广,涉及部门也较多,在确保政策落实方面,请问《通知》中是怎么规定的?
答:一是各级银行业等金融机构要根据循环经济企业和项目的风险特点,加强人员培训,引进有关专业人才,努力提高金融机构对涉及循环型企业和项目的授信能力,同时借助第三方评审和外包等方式,提高对循环经济实施信贷支持的能力。
二是建立四部门之间的联动机制,实现政策、法规、技术、项目信息、专家资源等方面的信息共享。各级循环经济发展综合部门负责筛选综合效益好的循环经济园区(示范基地)、企业、项目,并推荐给金融监管部门和金融机构。在符合条件的前提下,各级银行业等金融机构要积极支持。
三是加强政策指导,各级循环经济发展综合发展部门要积极研究制定循环经济企业和项目的认定核准办法或标准,为人民银行各分支机构、金融监管部门各派出机构以及有关金融机构支持循环经济发展提供支撑。同时,人民银行各分支机构、金融监管部门各派出机构要对循环经济金融服务进行跟踪监测,及时总结、评估,并加强与循环经济综合管理部门的共同配合,建立定期通报制度,及时反馈信息。

『捌』 上市公司再融资有哪些工具及其监管措施是什么ps,求给出工具的定义噢亲亲!期末考发现这个知识点不太会

上市公司有配股。增发和可转换债券等三种再融资方式
具体的规范措施。
一、完善市场体系,积极推动资本市场创新
1.完善市场体系,构筑起金融市场多个子市场之间的互动机制。广义或完整的资本市场体系包括长期借贷市场、债券市场和股票市场。我国的债券市场从20世纪80年代建立以来很不发达,除国债外其他债券的流动性差且规模小,形成参与者少,债券流动性差的恶性循环。商业银行的功能尚未完善,长期贷款的风险又较大,使得金融机构并不偏好长期贷款。这两个因素导致债权融资的渠道不畅,增强了上市公司的股权融资偏好,从而影响其融资能力的发挥和资本结构的优化。从现实情况来看,我国资本市场的发展存在着结构失衡现象。因此,管理层一方面要有明确的目标,加快债券市场的发展:(1)建立健全多层次的企业债券市场,调整企业债券的品种和结构;(2)要大力培养机构投资者,加快发展投资基金,增强债券市场的投资理性,积极引导投资者对发展前景好的优质上市公司进行中长期投资,减少对企业债券市场运行的不必要的行政干预以及完善法规体系等多个方面来促进企业债券市场的发展和完善,以此推动资本市场的均衡发展。另一方面要消除一些不必要的障碍,使更多的商业银行和机构能够参与公司债券市场的运作和资本市场的运作;发展多样化的融资工具,使企业可通过多种融资方式来优化资本结构,扩大再融资可利用的市场范围。
2.积极推动资本市场金融产品的革新和创新。管理层应推出一系列的政策来鼓励金融产品的革新和创新,减少在这方面的限制。首先应进行有效的金融创新,其基本思路为设立公募型产业投资基金(以封闭式为宜),把投资环节向上游移动,向准备上市的企业(以企业开始提出上市意向为起点,以企业实际上市为终点)投人股权投资,使融资方在排队等待期间就能获得部分股权投资资金的支持,有助于降低其上市成本,提高经营效率。使投资方的投资向上游延伸,降低投资风险,提高投资收益。其次应积极开发新的金融工具。2005年5月24日,央行公布了(短期融资券管理办法),25日即有5家公司(包括三家上市公司)同时公布了短期融资券的发行计划。30日,5家公司发行的全部7只短期融资券开始上市交易。与股票融资相比,短期融资券发行方式简便易行,成本低速度快,在一定程度上将大大减轻股票市场的扩容压力,降低企业的融资成本和商业银行的经营风险,为上市公司提供了新的融资渠道。此外,还应积极完善两年前开始进行合格境外机构投资者(QFII)制度以及信托产品、融资租赁等再融资的创新工具。加大发行创新的力度,增加融资方式的灵活性,吸引更多资金的参与以支持优势企业的健康发展。
二、建立完整的投资项目评价体系,对再融资项目全程监管
1.建立完整的投资项目评价体系,引导资金的有效使用。上市公司应在调查研究的基础上,从上市公司、行业、地区等不同角度出发,对建设项目必要性、技术的可行性、经济的合理性进行全面系统的分析,并对项目的综合经济效益、社会效益予以定性和定量的评价。进行上市公司经济效益评价时可根据国家现行价格和财税制度,分析、预测上市公司项目直接发生的财务效益和费用,并编制财务报表,计算评价指标,考察项目的盈利能力、偿债能力等财务状况,以判别项目的财务可行性。对上市公司而言,在选择投资项目时,应对投资额、投资回收期、现金流和风险程度等指标进行详细的科学论证,不合格的项目坚决不能上马。在强化公司治理和讲求诚信的今天,上市公司应理性融资、合理投资。在再融资时还应考虑市场因素,选择好时机。在大市持续低迷时,上市公司的再融资行为理应慎之又慎。同时证券监管部门要加大监督力度,对上市公司的再融资申请进行严格审查,不仅要看项目是否可行,而且要审查以往再融资资金的使用情况,对于频繁变更投资项目或是将再融资资金长期搁置银行的公司,不接受其再融资申请。
2.对再融资项目进行全程监管,提高资金使用效率。证监会已出台了一系列规范证券市场的办法,其中有多项涉及到募集资金闲置问题。中国证监会在《关于做好上市公司新股发行工作的通知》中,提出将经常性净资产收益率作为核准新股发行申请的重要依据。《上市公司新股发行管理办法》第十一条也将上市公司前次募集资金的使用情况作为公司能否获得再融资资格的关注重点。管理层应依法规范上市公司行为,提高上市公司的质量。创造条件让优质企业上市,使优质上市公司能更方便地取得再融资机会。要做到严把再融资审核入门关,把没有必要的再融资计划挡在市场的大门之外;还应事后追踪、审查再融资资金使用情况,进行事后监管。在这一过程中,认真实施好保荐制度是切实提高市场再融资效率的一个重要途径,要让中介机构证券公司发挥其应有的作用,进行有效的事中审核。由此可见,加强对募集资金使用情况的持续监管,提高融资效率,有利于制约大股东盲目融资冲动,保护中小股东权利。

三、综合评价上市公司业绩,细化分红规则
1.运用财务指标综合评价上市公(续致信网上一页内容)司业绩。对上市公司再融资的量化要求必须综合评价其财务状况、经营效益、现金流量、成长性等方面的实绩。要综合运用财务指标,如反映财务状况的指标(资产负债率、流动比率或速动比率、无形资产占总资产的比率);反映经营效益的指标(净资产收益率、总资产报酬率);反映资金营运效率的指标(应收账款周转率、存货周转率);反映产生现金流量能力的指标(每股经营活动现金流量净额、现金流量对净利润的比率);反映成长性的指标(营业利润三年平均增长率、资本保值增值率等),对各项财务指标可以上市公司同行业的过去一年或过去若干年的平均水平作为考核标准,并规定各个指标的考核权数,采用综合考核的方式。比较直观、客观地判断企业财务状况及经营者的业绩。
2.细化分红规则上,引导上市公司注重股东回报。2004年12月,中国证监会出台的《关于加强社会公众股股东权益保护的若干规定》,将上市公司分红与再融资资格
直接挂钩,规定3年不分红不能再融资。这些措施成为推动上市公司2004年大面积“分红派现”的直接动力。同时明确了上市公司最近三年未进行现金利润分配的,不得向社会公众增发新股、发行转债或配股。此举将增加流通股股东的话语权,有利于制约大股东盲目融资冲动,引导上市公司注重股东回报。但是强制分红只是一个良好的开端,在短期看来对流通股股东来说可能并不会起到太大的作用。因为流通股股东是以数元的溢价买人股票的,而国有股则以1元净资产入股,成本大多在1元甚至远远低于1元,因而国有股将获得最大的好处。强制上市公司分红首先应该解决已经困扰中国股市多年的国有股流通问题。同时,目前尚需要在规则上有所细化,除明确分红是再融资前提外,还应对分红派现率予以明确规定,然后才能再融资,切实强化市场的融资秩序。
四、完善资本市场的相关法规,解决股权分置
证券市场要在规范的基础上发展,并要采取一些必要的措施改进相关制度来优化上市公司的融资行为,提高证券市场的筹资能力。2004年12月7日《关于加强社会公众股股东利益保护的若干规定》(简称《若干规定》)出台。(若干规定》涉及公众股东表决制度、知情权制度、独立董事制度、上市公司利润分配制度和对上市公司高管人员加强监管的制度五个方面。这五项制度一项治本,四项治标。其中,公众股东的表决制度是基本制度重大调整的治本措施,该规定赋予了中小投资者对包括上市再融资等重大事项的表决权,而另外四项则是治标的方式。这五个方面都是中国现有的《公司法》和《证券法》所没有涉及或涉及不够的,是对现有《公司法》和《证券法》治市乏力的重要补充。

『玖』 融资循环审计是否要看银行回单

如果是电汇或者网银等都要银行回单附在记账凭证后面。

『拾』 银行对房地产企业自有资金投入情况如何审核

一、审核分析会计报表的目的、过程和步骤

信用担保机构对中小企业会计报表审核和分析的目的主要是:通过审核企业编制会计报表的基本财务资料,甄别企业提供的财务报表的真伪,发现企业会计报表存在的问题,分析企业的偿债能力,判断由此引起的担保风险的高低,为担保项目的决策提供依据。

(一)审核分析过程一般分为三步

第一,阅读会计报表,对企业的基本财务状况做基本了解。审核内容:(1)企业提供的会计报表反映了其融资政策、投资政策、营销政策、资产管理、资产质量、盈利水平、发展前景等诸多内容。通过阅读会计报表并进行基本分析,可以了解企业基本情况。(2)验证会计报表所反映资产与负债、所有者权益之和是否相平,财务比率是否合理,会计报表数据是否存在异常状况。举例如下:查看负债构成,可以了解企业融资政策,如果负债大部分为银行借款,说明该企业融资手段较单一,对外融资主要依赖银行,不能获取商业信用融资,所需原材料市场紧缺或该企业商业信用较差不能赊购原材料,如果原材料涨价将会导致该企业生产规模压缩,开工不足;流动负债数额远远大于流动资产,可能存在短借长用情况,会造成短期偿债压力较大;存货数额较大,主营业务收入增长幅度较低,可能存在存货积压等情况。通过以上分析,可以找出企业可能存在的问题,并进一步判断存在的问题对担保风险的影响程度,根据其影响程度,判断由此引起的担保风险的高低,如果风险度属于可控范围,则要求企业提供能够有效防范风险的反担保措施。

第二,现场审核。现场审核包括实物观察以及账簿等相关基础财务资料审核。实物审核主要是查看生产场所、生产设施、主要关键生产设备、生产状况,了解生产规模、生产能力,生产工艺流程。同时对其实物资产进行粗略估计;账簿等相关基础财务资料审核主要是核对账表是否相符,总账与明细账是否相符,抽查明细账和相关会计凭证,对阅读会计报表时发现的疑点进行核实,掌握其真实财务状况。

第三,进行总体分析和判断。根据审核的结果整理数据,作详细财务分析,按照重要性原则,排除次要因素,判断企业财务状况的风险度。

(二)会计报表审查的一般步骤是:1、明确分析目的;2、收集有关信息;3、根据分析目的制定具体分析内容,视具体情况的不同安排侧重点;4、针对具体分析内容及侧重点深入研究其内容,找出问题的原因;5、综合分析的内容,按照重要性的原则,对重大影响因素导致的担保风险度作出判断。

二、企业会计报表普遍存在的虚假现象

在社会信用秩序较差的环境中,企业信息不透明,财务和经营信息交流不对称,特别是中小企业的会计报表虚假现象尤为突出。我们依据企业提供的会计报表所作的分析是项目决策的最主要的依据之一,它的真假与否直接影响决策的成败,所以我们把识别企业编制会计报表真假作为我们审查的首要问题。

企业会计报表作假的主要动机及手段:一是为了逃避纳税,表现为少计收入,多列成本,隐瞒利润,账外有账,存在一定量的账外资产;二是为了对外宣传、对外融资需要,表现为通过资产评估虚增资产、虚减负债,少列成本费用,虚增利润,甚至非法合并关联企业会计报表,夸大企业资产规模。对于我们担保业务而言,两种动机都会带来较高的风险。

了解企业作假动机,针对不同的企业识别其作假动机。一般方法是:(1)属于逃税目的的企业,其会计报表体现的利润额和利润率都较低,销售收入金额相对于其生产规模明显不符。(2)属于夸大资产和收入规模的企业,一般其会计报表个别科目数据存在异常情况,如存在较大金额无形资产和资本公积,一般是土地评估形成;存在较大金额往来款项,一般是进行会计报表合并时未进行抵销和并。还有个别民营企业存在较多关联企业,这些关联企业大多是相同的股东,统一管理,资金统一调配,他们一般把这些不存在投资控股关系的关联企业进行汇总合并,夸大规模。

识别了企业不同的作假动机,就需要掌握其作假内容,一般是:1、为逃避纳税隐瞒利润,加大销售成本,将不开增值税发票的收入和现金销售收入不入账,而将可比成本入账;虚挂负债,将获取的利润挂在应付款中;不确认投资收益。2、虚增资产,如虚增往来款;对资产作不可靠评估,虚增资产和权益;虚假合并关联企业会计报表。3、虚增利润,加大存货,隐瞒成本,少计提折旧。4、虚假重组、虚假投资。5、不遵循会计准则记账,乱设会计科目,乱记账。6、设账外账,设帐外银行户。7、账表不符、账账不符、账证不符,账实不符。

根据其作假程度判断项目风险度,采取的方法一般是:(1)着眼于企业的不同特点,把握住对财务季报报表的影响最大的科目进行重点追踪、落实和分析。(2)运用比较方法,测算财务比率,与行业平均财务指标相比较,与企业历史财务指标相比较;(3)现场资产核实;(4)账簿核实及基础会计资料抽查等。

三、会计报表的审核内容

会计报表是企业全面经济活动的书面反映,是一个有着严格勾稽关系的有机整体,它的各个报表之间存在有机联系,相关科目的变动有其内在联系。会计报表审核过程主要分两步:

(一)阅读会计报表。阅读前要掌握几个前提:会计报表是否经过审计,系哪家会计师事务所审计,该审计机构信誉如何;是否为合并报表,如合并报表应了解合并范围;是否为上市公司。以上几个因素直接影响到会计报表审核范围的可信性。

前面讲到了可以从阅读会计报表中了解到企业的经济政策,并且根据报表数字的异常变化发现企业是否存在作假的迹象。这里简单介绍一下会计报表反映的经济政策:

1、融资政策。企业的资金来源主要是四个途径:一是银行借款,又分为长、短期借款,还有企业存在职工集资款;二是商业融资,所谓商业融资是指企业赊销的货款,具体指应付帐款;三是股东投入,一般指实收资本,如果存在资本溢价也包括部分资本公积;四是企业自身积累,即企业创造的利润。融资政策的另一个反映就是现金流量表中筹资活动现金流量。如果应付款与银行借款在负债中比重接近,说明企业商业融资与银行融资兼顾;银行借款和应付款比重都不宜过大,应付款比重过大反映企业资金短缺,银行借款比重过大,说明企业发展过于依赖银行借款,应关注其资金链。

2、投资政策。反映在企业的固定资产、在建工程的金额变化、以及长短期投资的变化,掌握企业的投资方向和投资内容,有助于我们了解企业申保资金的具体用途。

3、盈利能力。盈利能力就是企业赚取利润的能力,具体反映在以下指标:毛利润率、销售利润率、资产净利率、净资产收益率。

4、营销政策。营销政策反映在应收账款周转率、应付帐款金额上。应收账款金额的高低一般反映企业的赊销政策和回款政策,应付帐款金额的高低一般反映企业的赊购政策。

还有企业资产管理水平、资金调配、发展前景等等都可以在企业会计报表中反映出来,在假设企业会计报表真实的前提下,阅读企业会计报表可以在一定程度上了解企业的经济动态。

阅读会计报表时应关注报表之间的关联性和报表数据之间的勾稽关系,具体是:1、损益表体现的净利润与资产负债表所有者权益的关系。2、长期股权投资一般不超过净资产的50%,有投资功能的公司除外。3、关注无形资产和资本公积余额,一般情况下不得将存续资产评估增值部分入账,部分企业为降低资产负债率增大资产规模,擅自将存续的土地使用权、固定资产等重新评估入账。4、关注在建工程余额,如果企业有重大投资项目,应该在此科目中反映。5、关注往来帐款余额,企业许多关联交易和隐瞒利润一般隐藏在这里。6、仔细阅读会计报表附注。

通过阅读企业会计报表,我们可以了解到企业的基本经济政策和基本情况,以及根据报表数字的异常情况和异常变化发现疑点。但是仅仅依靠分析会计报表很难发现真实情况,会计报表体现企业的汇总数据,下一步需要到企业现场了解企业的会计政策,通过审核账簿和相关基础财务资料,掌握企业的详细财务信息,验证会计报表反映的数据是否真实、完整,是否存在重大虚报、漏报。

(二)了解企业的会计政策,现场审核帐簿及相关基础财务资料。了解企业的会计政策,企业的会计政策不同报表反映的内容不同。企业账簿分为总帐、明细帐、日记账。会计报表是依据总帐调整编制,总帐是依据汇总凭证编制,明细帐是依据记账凭证编制,日记账也是明细账,一般称为流水帐,它主要核算现金及银行存款。其他相关基础财务资料一般包括审计报告、购销合同、贷款合同、银行对账单、纳税申报表、贷款卡查询明细单、项目可行性研究报告等其他资料,这些资料一般是从外部提供的,真实性较高,能够佐证企业提供的会计报表的真实、完整。

1、验证总帐是否与会计报表相符,即“帐表相符”。应引起注意的是会计报表中某些科目是合并数值,如存货就是由原材料、材料成本差异、生产成本、制造费用、产成品、低值易耗品几个科目合并而成;应收应付往来款一般存在余额调整,使得总帐余额与会计报表余额不符。

2、审核明细账。首先核对总帐和明细账是否相平,即“帐帐相符”。根据阅读会计报表发现的疑点,抽查相关科目明细账。因为我们不是会计师事务所,不可能对每个会计科目都详细审计,根据会计核算的特点我们把它分为几个循环审核,根据其勾稽关系验证数据合理性,抽查会计凭证验证会计报表真实性、合法性和完整性。

(1)销售与收款循环审核,一般包括货币资金、应收账款,主营业务收入、其他业务收入等科目。(2)购货、付款与生产循环审查,一般包括货币资金、存货、主营业务成本、应付款、其他业务支出等科目。(3)筹资和投资循环审核。

3、纳税申报表是企业向税务机关申报其所得税和增值税的凭证,一般分为所得税纳税申报表、增值税纳税申报表、营业税纳税申报表。所得税申报表记载了企业实现的经营成果及社会贡献,与会计报表核对提取的或上交的所得税是否相符;核对主营业务收入是否一致,如果企业存在应纳增值税其他业务收入,纳税申报表应纳税收入数额大于会计报表记载的主营业务收入。此外还应注意企业是否有税收优惠政策。

4、通过贷款卡查询单核实长短期借款数额是否相符。会计报表反映的是时点数,如果两者存在差异:一是有未入帐银行贷款或到期偿还贷款;二是查询时点晚于会计报表时点,期间又发生银行借款业务。贷款卡查询单一般反映企业贷款、承兑汇票、信用证、对外担保余额,这里要注意核查企业是否存在逾期贷款,特别关注对外担保情况。另外还要关注企业长短期借款入账处理:一是防止企业为调整财务指标而将短期借款计入长期借款;二是注意是否存在短借长用现象,将短期借款用于购置固定资产,增加短期偿债压力。

还有其他一些财务基础资料可以佐证会计报表数据的真实性以及有助于我们发现企业隐瞒的重大事项。

四、从财务指标上判断企业的偿债能力

会计报表有大量数据,我们将这些数据加以整理,根据特定的计算公式,可以计算出很多有用的财务比率,它们可以帮助我们更好的理解会计报表,了解企业的经营管理的各个方面。财务指标一般可以分为以下四类:变现能力比率、资产管理比率、负债比率和盈利能力比率,下面简单介绍一下几个主要指标。

1、流动比率和速动比率。这两个指标是判断企业短期偿债能力的主要指标。一般认为,生产企业的合理的最低流动比率为2,最低速动比率为1.5,但是从目前实务中看,很少中小企业企业能达到这个指标,一般考虑流动比率不低于1.2,速动比率不低于1。我们一般是根据不同行业同其行业或自身历史水平作比较,再就是分析其流动资产和流动负债的构成,根据其资产质量判断短期内可变现资产金额;将其流动负债细分为到期必须偿还的和可长期占用的。

2、营业周期。反映了企业资金周转速度,这是判断企业流动资金需求量的重要指标,营业周期越短,流动资金需求量越低,存货变现能力越强。

3、资产负债率。该项指标反映在总资产中有多大比例资产是通过借债筹来的,也可以衡量企业在清算时保护债权人利益的程度。

4、已获利息倍数。该项指标反映企业经营收益为所需支付的债务利息的多少倍,只有该指标足够大,企业就有充足的能力偿付利息。

5、销售净利率。该项指标反映每一元钱销售收入带来的利润,通过分析该项指标的升降变动,可以促使企业在扩大收入的前提下,注意改进管理,提高盈利水平,但应关注过高的销售利润率,可能会存在虚假的内容。

6、资产净利率。该项指标反映企业股东权益的收益水平,该项指标的高低与企业的净资产多少、资产的结构、经营管理水平有着密切关系。通过对该项指标的分析,可以发现企业存在管理问题、资产闲置、资金周转慢的情况。

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